Еврото, паундът и другите рискови активи подновиха спада си спрямо щатския долар и за това имаше сериозни причини.
Вчера Комитетът по операциите на открития пазар на САЩ гласува с резултат 8 към 4 за запазване на федералния лихвен процент в целевия диапазон 3.5%–3.75%. По време на двудневното заседание членовете на комитета обсъдиха широк набор от макроикономически данни, включително последните показатели за инфлацията, заетостта и БВП. Въпреки известни притеснения относно последното ускоряване на растежа на цените, мнозинството стигна до извода, че текущата парична политика остава достатъчно рестриктивна и допринася за забавяне на инфлацията към целевото ниво от 2%. Въпреки това трима членове на Федералния резерв се противопоставиха на включването на по-меко послание за потенциално облекчаване на политиката на следващи заседания, което се превърна в катализатор за поскъпването на долара. Те настояха за необходимостта да се изчака по-убедително доказателство за устойчиво понижение на инфлацията, преди да се обмисли намаляване на лихвата.
Днешният ден обещава да бъде натоварен не само откъм бизнес активност, но и откъм важни икономически събития, които могат съществено да повлияят на финансовите пазари. В центъра на вниманието ще бъдат ключови макроикономически показатели от Европейския съюз, които ще бъдат публикувани сутринта. По-конкретно, очаква се да излязат данни за промяната в обема на брутния вътрешен продукт на еврозоната за първото тримесечие на тази година. Тези цифри ще дадат представа за динамиката на икономическата активност в региона, отразявайки както производствените, така и потребителските тенденции.
В допълнение към данните за БВП трейдърите ще следят отблизо и публикуването на индекса на потребителските цени в еврозоната. Промяната в CPI е изключително важен показател за темпа на инфлацията, която от своя страна служи като основен ориентир за централната банка. Високата инфлация може да подтикне Европейската централна банка към по-твърда позиция.
Всички тези макроикономически данни са пряко свързани с днешното решение на ECB относно основния лихвен процент. Икономистите са единодушни, че лихвите ще останат без промяна, а публикуването на силни данни за БВП, умерена инфлация и стабилен пазар на труда може да засили аргументите в полза на позицията на ECB.
Що се отнася до паунда, вниманието на трейдърите ще бъде насочено към решението на Bank of England за лихвения процент тази сутрин. Всяка промяна – или дори решение за запазване на лихвите на текущото им ниво – може да предизвика значителна волатилност на валутния пазар. Икономистите очакват, че BoE най-вероятно ще запази лихвите без промяна, имайки предвид настоящата глобална геополитическа ситуация и високата инфлация в Обединеното кралство. Заявлението за паричната политика, което ще последва обявяването на лихвения процент, ще даде по-детайлна картина за нагласите на централната банка.
Ако данните съвпаднат с очакванията на икономистите, би било разумно да се действа в съответствие със стратегията Mean Reversion. Ако данните значително надхвърлят или останат под очакванията на икономистите, най-добре би било да се използва стратегията Momentum.
Momentum Strategy (пробив):За двойката EUR/USDПокупка при пробив на нивото 1.1675, което може да доведе до поскъпване на еврото към 1.1699 и 1.1725.Продажба при пробив на нивото 1.1655, което може да доведе до поевтиняване на еврото към 1.1627 и 1.1600.За двойката GBP/USDПокупка при пробив на нивото 1.3469, което може да доведе до поскъпване на паунда към 1.3492 и 1.3525.Продажба при пробив на нивото 1.3446, което може да доведе до поевтиняване на паунда към 1.3416 и 1.3381.За двойката USD/JPYПокупка при пробив на нивото 160.72, което може да доведе до поскъпване на долара към 160.91 и 161.10.Продажба при пробив на нивото 160.50, което може да доведе до разпродажба на долара към 160.25 и 159.99.Mean Reversion Strategy (завръщане към средната стойност):За валутната двойка USD/CADТърсете къси позиции след неуспешен пробив над 1.3693 при връщане под това ниво.Търсете дълги позиции след неуспешен пробив под 1.3673 при връщане към това ниво.