Анализ и прогноза за цената на XAU/USD: Търговците на злато остават предпазливи

Златото (XAU/USD) запазва устойчивост под нивото от 4 150 долара, като настоящото ценово движение подсказва, че вътрешнодневната корекция може да е към своя край, след като металът достигна своята 20-дневна SMA. Въпреки отрицателните краткосрочни настроения и края на предишното тридневно възходящо движение, търсенето на щатския долар като „убежищен“ актив на фона на геополитическото напрежение около протока Хормуз продължава да оказва натиск върху цената на златото.В същото време отслабващите очаквания за допълнителни повишения на лихвените проценти от Федералния резерв ограничават възходящия потенциал на щатския долар, което може да предотврати по-агресивно поскъпване на „greenback“. Геополитическото напрежение в протока Хормуз също остава повишено, докато неотдавнашното съобщение на Иран за нови транзитни такси за плавателни съдове, преминаващи през протока, продължава да поддържа геополитическата рискова премия.

Въпреки това, скорошно проучване на World Gold Council показва, че централните банки продължават да увеличават своите златни резерви, разглеждайки благородния метал като „убежищен“ актив в периоди на финансов стрес и геополитическа несигурност. Например през май People's Bank of China (PBOC) увеличи златните си запаси с още 320 000 унции, отбелязвайки деветнадесети пореден месец на ръст в резервите. Освен това, според последния доклад за резервите, публикуван от European Central Bank (ECB), златото официално е изпреварило щатските държавни ценни книжа като втория по големина официален резервен актив в света по стойност.

За по-добри възможности за търговия, трейдърите е препоръчително да изчакат публикуването на ключови икономически данни от САЩ, по-специално ISM Services PMI, които биха могли да повлияят на търсенето на щатския долар и, съответно, на динамиката на цената на златото.

Следователно, макар настоящата корекция в цената на златото да може да се окаже временна, базовите фундаментални фактори продължават да сочат към потенциал за възобновяване на възходящия тренд. Трейдърите трябва внимателно да следят предстоящите икономически публикации от САЩ и изказванията на членовете на FOMC, тъй като те могат съществено да повлияят на настроенията на пазара в следващите дни.

От техническа гледна точка задържането над 20-дневната SMA продължава да подкрепя бичия сценарий. Макар че осцилаторите на импулса остават в отрицателна територия, което показва, че мечките все още запазват краткосрочно предимство, индексът на относителната сила (RSI) се доближава до равнище 50, докато хистограмата на MACD се свива в полза на „bulls“, което подсказва, че низходящият импулс отслабва.

Златото в момента среща съпротива при 4 200 долара. Устойчив пробив над това ниво би отворил пътя към 200-дневната EMA. Обратно, ако цената падне под 20-дневната SMA, следващата подкрепа се намира на 4 122 долара, в близост до психологически важната зона от 4 100 долара. Докато златото остава над тези нива на подкрепа, е вероятно „bulls“ да запазят достатъчно сила, за да оспорят по-високи ценови равнища.