Gestern schlossen die Aktienindizes uneinheitlich. Der S&P 500 stieg um 0,48 %, während der Nasdaq 100 um 0,60 % nachgab. Der Dow Jones Industrial Average verlor 0,34 %.
Die asiatischen Indizes legten zu, während sich auch die US-Futures leicht erholten. Ausschlaggebend waren starke Quartalszahlen aus dem Technologiesektor, die Anleger zurück in den KI-Handel brachten. Der Kospi-Index, ein Barometer für die Anlagestimmung im Bereich künstliche Intelligenz, sprang um 4 % nach oben, wobei Samsung Electronics und SK Hynix jeweils um rund 7 % zulegten. Der breiter gefasste MSCI Asia Pacific Index stieg um 0,7 %, während der asiatische Technologieindex um 2,6 % gewann.
Haupttreiber des Optimismus waren die Unternehmensgewinne. CoreWeave legte im nachbörslichen Handel um 16 % zu, nachdem hohe KI-Ausgaben zu einem stärker als erwartetem Umsatzwachstum geführt hatten. Super Micro Computer gewann im nachbörslichen Handel 7,6 %, gestützt von einem Umsatzausblick, der über den Schätzungen der Analysten lag. Diese Ergebnisse trugen dazu bei, dass die Nasdaq‑100‑Futures um 0,3 % zulegten, während die europäischen Aktienmärkte auf eine neutrale Eröffnung zusteuern.
Der Ölpreis setzte derweil seine stetige Rally im Umfeld einer festgefahrenen Verhandlungslage fort. Brent stieg um 0,6 % auf 89,45 US‑Dollar je Barrel und weitete seine Gewinne damit auf den sechsten Handelstag in Folge aus – die längste Gewinnserie seit April. Der Anstieg erfolgte vor dem Hintergrund, dass die USA und der Iran ihren Positionen in den seit Langem stockenden Gesprächen über die Straße von Hormus offenbar weiter verhärtet haben, obwohl Pakistans Verteidigungsminister erklärte, die Parteien seien „nahe an irgendeiner Art von Einigung“.
All dies deutet darauf hin, dass mit jedem Tag ohne Lösung die Nervosität an den Märkten weiter zunimmt. Händler sorgen sich zunehmend, dass beide Seiten Forderungen stellen, die die Lage nur verkomplizieren und damit die Wahrscheinlichkeit einer tragfähigen Vereinbarung in naher Zukunft verringern.
Vorsicht dominierte die Devisen- und Anleihemärkte. Der Yen bewegte sich kaum und notierte bei etwa 159,40 je US‑Dollar; Anleger beobachten genau, ob sich der Kurs der wichtigen Marke von 160 nähert, was eine erneute Intervention der japanischen Behörden auslösen könnte. Der Dollar gab gegenüber den meisten G10‑Währungen nach. US‑Staatsanleihen stabilisierten sich, wobei die Rendite der richtungsweisenden 10‑jährigen Treasuries mit 4,69 % nahezu unverändert blieb. Gold machte die Verluste vom Dienstag wieder wett und legte um 0,7 % auf rund 4.400 US‑Dollar je Unze zu.
Das Hauptereignis des heutigen Tages wird die Veröffentlichung der US-Verbraucherpreisdaten sein. Der Bericht dürfte zeigen, dass der Druck durch Energiekosten nachlässt, nachdem diese in den Monaten unmittelbar nach Beginn des Kriegs mit dem Iran stark angezogen hatten. Laut dem Median der Ökonomenprognosen wird der Gesamtindex für Juli einen Anstieg um 0,1 % ausweisen, nachdem er im Vormonat um 0,4 % gefallen war. Ein schwächerer Wert könnte helfen, einige Sorgen zu dämpfen, nachdem drei Mitglieder des FOMC im Juli gegen die Entscheidung gestimmt hatten, die Zinsen unverändert zu lassen, und sich stattdessen für eine Anhebung aussprachen.
Was das technische Bild des S&P 500 betrifft, besteht die Hauptaufgabe der Käufer heute darin, den nächstgelegenen Widerstandsbereich bei 7.737 USD zu überwinden. Dies würde die Aufwärtsbewegung unterstützen und die Möglichkeit eines Vorstoßes in Richtung 7.756 USD eröffnen. Ebenso wichtig für die Bullen ist es, die Kontrolle oberhalb von 7.774 USD zu behaupten, was die Position der Käufer zusätzlich stärken würde. Kommt es angesichts einer sinkenden Risikobereitschaft zu einer Abwärtsbewegung, müssen die Käufer den Bereich um 7.718 USD verteidigen. Ein Durchbruch unter dieses Niveau würde das Instrument rasch zurück in Richtung 7.698 USD drücken und den Weg in Richtung 7.678 USD freimachen.