Heute habe ich versucht, das britische Pfund mit der Mean Reversion-Strategie zu handeln, wie zuvor auch den australischen Dollar, doch es kam zu keinen nennenswerten Gegenbewegungen. Den kanadischen Dollar habe ich mit der Momentum-Strategie gehandelt.
Für die zweite Tageshälfte werden keine wichtigen US-Konjunkturdaten erwartet, sodass sich die Aufmerksamkeit des Marktes vollständig auf eine Rede des US-Finanzministers Scott Bessent richten wird. Die Händler warten auf seinen Plan zur wirtschaftlichen Isolation des Iran, dessen Details er voraussichtlich auf einer Pressekonferenz bekannt geben wird. In einem jüngsten Interview hat Bessent den Druck auf die US-Verbündeten weiter erhöht, sie aufgefordert, sich der Isolationskampagne anzuschließen, und erklärt, dass diejenigen, die mit dem Iran zusammenarbeiten, die Konsequenzen sehr ernsthaft abwägen sollten. Eine solche Rhetorik könnte die geopolitischen Spannungen verschärfen und die Nachfrage nach sicheren Häfen wiederbeleben.
Höchstwahrscheinlich ist damit China gemeint, das trotz aller Beschränkungen weiterhin aktiv iranisches Öl kauft. In jedem Fall werden wir die Details der neuen Maßnahmen zur wirtschaftlichen Isolation abwarten, die meiner Ansicht nach die Lage im Nahen Osten jedoch kaum wesentlich beeinflussen dürften.
Ein solches Szenario birgt allerdings Risiken für den Euro und das Pfund. Eine härtere Haltung gegenüber dem Iran droht eine neue Welle von Sorgen um die Ölversorgung auszulösen, die ohnehin schon unter Druck steht, während eine höhere geopolitische Risiko-Prämie traditionell den Dollar als sicheren Hafen stärkt und beide europäischen Währungen belastet. Sowohl EUR/USD als auch GBP/USD könnten unter Druck geraten, zumal steigende Energiepreise am Markt gerade für die importabhängigen Volkswirtschaften des Euroraums und des Vereinigten Königreichs besonders schmerzhaft sind. Das Währungspaar dürfte vor der Rede eher in einer engen Spanne verharren, während die Reaktion anschließend weitgehend vom Umfang und der Härte der angekündigten Maßnahmen abhängen wird.
Fallen die Konjunkturdaten robust aus, werde ich mich auf die Momentum-Strategie stützen. Reagiert der Markt nicht auf die Daten, setze ich weiterhin auf die Mean Reversion-Strategie.
Momentum-Strategie (Ausbruch) für die zweite Tageshälfte:
Für EUR/USD
Käufe bei einem Ausbruch über 1,1686 könnten zu einem Anstieg des Euro in Richtung 1,1710 und 1,1727 führen.Verkäufe bei einem Ausbruch unter 1,1655 könnten zu einem Rückgang des Euro in Richtung 1,1629 und 1,1601 führen.Für GBP/USD
Käufe bei einem Ausbruch über 1,3647 könnten zu einem Anstieg des Pfunds in Richtung 1,3672 und 1,3707 führen.Verkäufe bei einem Ausbruch unter 1,3620 könnten zu einem Rückgang des Pfunds in Richtung 1,3594 und 1,3596 führen.Für USD/JPY
Käufe bei einem Ausbruch über 159,39 könnten zu einem Anstieg des Dollars in Richtung 159,60 und 159,83 führen.Verkäufe bei einem Ausbruch unter 159,13 könnten zu einem Rückgang des Dollars in Richtung 158,83 und 158,57 führen.Mean Reversion-Strategie (Rückkehr zum Niveau) für die zweite Tageshälfte:
Für EUR/USD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, wenn ein Ausbruch über 1,1679 scheitert und der Kurs wieder unter dieses Niveau zurückkehrt.Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, wenn ein Ausbruch unter 1,1655 scheitert und der Kurs zu diesem Niveau zurückkehrt.Für GBP/USD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten Ausschau halten, nachdem ein Ausbruch über 1,3641 scheitert und der Kurs anschließend wieder unter dieses Niveau fällt.Ich werde nach Kaufmöglichkeiten Ausschau halten, nachdem ein Ausbruch unter 1,3615 scheitert und der Kurs anschließend zu diesem Niveau zurückkehrt.Für AUD/USD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, nachdem ein Ausbruch über 0,7176 scheitert und der Kurs wieder unter dieses Niveau zurückkehrt.Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, nachdem ein Ausbruch unter 0,7157 scheitert und der Kurs zu diesem Niveau zurückkehrt.Für USD/CAD
Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, wenn es zu einem Fehlausbruch über 1,3855 kommt und der Kurs anschließend wieder unter dieses Niveau fällt.Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, wenn es zu einem Fehlausbruch unter 1,3817 kommt und der Kurs anschließend wieder zu diesem Niveau zurückkehrt.