Der Test von 158,07 erfolgte, als der MACD-Indikator begann, sich von der Nulllinie nach unten zu bewegen, was einen guten Einstiegspunkt für Dollar-Verkäufe bestätigte. In der Folge fiel das Währungspaar allerdings nur um etwa 10 Pips.
Der Yen bekam gestern eine kurze Atempause, als schwache US-Außenhandelsdaten USD/JPY nach unten drückten. Das Defizit in der Handels- und Dienstleistungsbilanz sprang im August auf 105,6 Mrd. US-Dollar, sodass die Korrektur des Paars nachvollziehbar wirkte. Heute Morgen kehrte im asiatischen Handel die Dollar-Nachfrage zurück, und USD/JPY setzte seinen Aufwärtstrend nach dem Rückgang vom Vortag fort. Das erinnert daran, dass ein einzelner schwacher US-Datenpunkt nicht ausreicht, um die Stimmung zu drehen; der Yen stützte sich weitgehend auf seine eigenen gemischten Inlandsdaten.
Die wichtigste Veröffentlichung aus Japan am Morgen war der Lohnbericht für August. Das Jahreswachstum lag bei 3,8 % gegenüber einer Prognose von 3,7 %, verlangsamte sich jedoch gegenüber 4,3 % im Vormonat – die Abschwächung ist deutlich. Für die Bank of Japan ergeben sich daraus zwei Signale zugleich. Einerseits lagen die Löhne leicht über den Erwartungen, und ein anhaltender Anstieg der Haushaltseinkommen ist das Hauptargument der Falken für eine Normalisierung der Geldpolitik – weshalb Takata sagt, Japan sei unter den entwickelten Volkswirtschaften kein Ausreißer mehr. Andererseits liefert die Abschwächung von 4,3 % auf 3,8 % dem vorsichtigen Lager einen Grund, abzuwarten, solange der Konsum schwach bleibt; der Verbrauchervertrauensindex lag im September lediglich bei 35,4.
Der führende Wirtschaftsindex für August lag bei 118,0 gegenüber erwarteten 118,1. Im Vergleich zu 117,7 im Juli hat sich der Indikator verbessert, verfehlte die Prognose jedoch minimal – eine Konstellation, die eher auf eine langsame, zaghafte Erholung als auf eine Beschleunigung hindeutet. Zusammen mit den Daten vom Wochenbeginn – Services PMI sank auf 51,3 und Composite PMI auf 52,3 – ergibt sich ein stimmiges Bild: Die japanische Wirtschaft wächst weiterhin, aber die Dynamik lässt nach, und die Löhne rechtfertigen noch keine grundlegende Neubewertung der BOJ-Pläne. Ueda hat zuvor zu größerer Aufmerksamkeit für Inflationsrisiken aufgerufen, und diese Daten sprechen eher für eine vorsichtige Normalisierung als für ein schnelleres Vorgehen.
Für den Yen ist das Gesamtergebnis neutral, und vor dem Hintergrund der zurückkehrenden Dollar-Nachfrage reicht das nicht aus, um den Anstieg von USD/JPY zu stoppen.
Für die Intraday-Strategie werde ich mich hauptsächlich auf Szenario 1 und Szenario 2 stützen.
Szenario 1: USD/JPY heute kaufen, wenn der Kurs den Einstiegsbereich um 158,49 (grüne Linie) erreicht, mit einem Ziel bei 158,73 (dickere grüne Linie). Im Bereich von 158,73 plane ich, Long-Positionen zu schließen und Short-Positionen für eine Gegenbewegung zu eröffnen (Erwartung: 30–35 Pips). Bevorzuge es, nach Korrekturen und deutlicheren Rücksetzern wieder auf Longs zu setzen. Wichtig: Vor dem Kauf sicherstellen, dass der MACD über null liegt und seinen Anstieg gerade erst beginnt.
Szenario 2: Ebenfalls kaufen, wenn es zwei aufeinanderfolgende Tests der Marke von 158,34 gibt und der MACD sich im überverkauften Bereich befindet. Dies würde das Abwärtspotenzial begrenzen und eine Aufwärtsumkehr auslösen. Es werden Bewegungen in Richtung 158,49 und 158,73 erwartet.
Szenarien für VerkäufeSzenario 1: USD/JPY erst verkaufen, nachdem das Niveau von 158,34 (rote Linie) nach unten durchbrochen wurde; dies sollte zu einem schnellen Rückgang führen. Das zentrale Ziel der Verkäufer liegt bei 158,11, wo ich plane, Short-Positionen zu schließen und sofort Long-Positionen für eine Gegenbewegung zu eröffnen (Erwartung: 20–25 Pips). Verkäufer können jederzeit wieder auftreten – ein kleiner Hinweis der Zentralbank genügt. Wichtig: Vor dem Verkauf sicherstellen, dass der MACD unter null liegt und seinen Rückgang gerade erst beginnt.
Szenario 2: Ebenfalls verkaufen, wenn es zwei aufeinanderfolgende Tests der Marke von 158,49 gibt und der MACD sich im überkauften Bereich befindet. Dies würde das Aufwärtspotenzial begrenzen und eine Abwärtsumkehr auslösen. Es werden Rückgänge auf 158,34 und 158,11 erwartet.
Dünne grüne Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Handelsinstrument kaufen können.
Breite (dicke) grüne Linie – ungefährer Kurs, auf dessen Niveau Sie Take Profit platzieren oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Anstieg über dieses Niveau hinaus eher unwahrscheinlich ist.
Dünne rote Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Handelsinstrument verkaufen können.
Breite (dicke) rote Linie – ungefährer Kurs, auf dessen Niveau Sie Take Profit platzieren oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Rückgang unter dieses Niveau hinaus eher unwahrscheinlich ist.
MACD-Indikator. Beim Markteintritt ist es wichtig, die überkauften und überverkauften Zonen zu berücksichtigen.
Wichtig. Anfänger im Forex-Markt müssen bei Einstiegsentscheidungen äußerst vorsichtig sein. Am besten bleiben Sie vor der Veröffentlichung wichtiger fundamentaler Kennzahlen aus dem Markt, um zu vermeiden, in starke Kursschwankungen zu geraten. Wenn Sie sich entscheiden, während Nachrichtenveröffentlichungen zu handeln, platzieren Sie immer Stop-Orders, um Verluste zu begrenzen. Ohne Stop-Orders können Sie Ihr gesamtes Kapital sehr schnell verlieren, insbesondere wenn Sie kein Money Management anwenden und mit großen Positionsgrößen handeln.
Denken Sie daran, dass erfolgreiches Trading einen klaren Handelsplan erfordert, wie im obigen Beispiel. Spontane Handelsentscheidungen, die nur auf der aktuellen Marktsituation beruhen, sind für einen Intraday-Trader von vornherein eine verlustreiche Strategie.