Im Stundenchart ist das Währungspaar GBP/USD am Donnerstag zweimal vom 50,0%-Retracement-Niveau bei 1,3404 abgeprallt, hat zugunsten des US-Dollars gedreht und mit einem Rückgang in Richtung des 38,2%-Retracement-Niveaus bei 1,3342 begonnen. Eine Stabilisierung oberhalb von 1,3404 würde das Pfund begünstigen und eine Wiederaufnahme des Anstiegs in Richtung des Widerstandsbereichs von 1,3454–1,3469 unterstützen.
Die Marktsituation hat in einen Aufwärtstrend gedreht. Die letzte abgeschlossene Abwärtswelle ist zwar unter das vorherige Tief gefallen, doch die neue Aufwärtswelle hat zugleich das vorherige Hoch überschritten. Damit haben die Bullen vorübergehend die Initiative übernommen. Die straffere Ausrichtung der Geldpolitik durch das FOMC und der von Kevin Warsh vermittelte restriktive Ausblick haben den Dollar einen Monat lang gestützt. Möglicherweise ist nun die Zeit für einen bullischen Vorstoß gekommen.
Am Donnerstag gab es keine wichtigen fundamentalen Neuigkeiten. Daher richteten die Trader ihre Aufmerksamkeit auf das Chartbild und die Schlüsselniveaus. Zwei Zurückweisungen bei 1,3404 legten die Richtung des Pfund Sterling zum Ende der laufenden Woche fest. Seit letztem Mittwoch waren es ausschließlich die Bullen, die Aufwärtsdruck ausgeübt hatten, doch nun scheint der Zeitpunkt für eine technische Korrektur gekommen zu sein. Heute Morgen hat das Vereinigte Königreich seine Einzelhandelsumsätze veröffentlicht, die zeigten, dass das Verkaufsvolumen im September gegenüber August um 0,4 % zurückging. Die Markterwartung hatte lediglich einen Rückgang von 0,1 % im Monatsvergleich vorgesehen. Später wird das Vereinigte Königreich außerdem seine Aktivitätsindizes für die Unternehmen im September veröffentlichen, die die Position der Bären am Freitag stärken könnten. Allerdings ist es eher unwahrscheinlich, dass die heute veröffentlichten Konjunkturdaten die Marktstimmung wieder in einen klar bärischen Modus drehen. Bei seiner nächsten Sitzung wird die Bank of England voraussichtlich zu einer strafferen Geldpolitik übergehen, da die Inflation weiter anzieht und ein weiteres Zuwarten kaum noch infrage kommt. Daher ist kurzfristig nur mit einer technischen Gegenbewegung zu rechnen.
Im 4-Stunden-Chart ist GBP/USD bis zum 50,0%-Retracement-Niveau bei 1,3409 gestiegen. Eine Ablehnung an diesem Niveau würde den US-Dollar begünstigen und einen Rückgang in Richtung des 61,8%-Fibonacci-Niveaus bei 1,3348 begünstigen. Eine Konsolidierung oberhalb von 1,3409 würde die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Anstiegs in Richtung der Widerstandszone bei 1,3467–1,3482 erhöhen. In keinem der Indikatoren sind derzeit aufkommende Divergenzen zu erkennen.
Commitments of Traders (COT) Report:
Die Stimmung in der Gruppe der Non-commercial Trader wurde in der jüngsten Berichtswoche noch bärischer. Die Anzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen verringerte sich um 1.074, während die Zahl der Short-Positionen um 8.279 anstieg. Die Differenz zwischen Long- und Short-Positionen liegt derzeit bei rund 44.000 gegenüber 151.000. Der Vorsprung der Bären wächst somit wieder. Zuvor war die Dominanz der Bären unbestritten, doch inzwischen ist sie nicht mehr so eindeutig, da sich das fundamentale Umfeld in den vergangenen Monaten verändert hat.
Der Abwärtstrend beim Pfund bleibt wenig überzeugend. Kurzfristig wird jedoch alles von Trumps Handelspolitik, der Geldpolitik der Federal Reserve und der Bank of England sowie Dauer, Ausmaß und Folgen des Kriegs im Nahen Osten abhängen. In den vergangenen Monaten hatten die Marktteilnehmer ihre Erwartungen eher in Richtung Frieden angepasst, doch die Verhandlungen zwischen dem Iran und den Vereinigten Staaten scheiterten, bevor sie überhaupt richtig begonnen hatten. Es gibt außerdem keine Garantie dafür, dass die Gespräche in naher Zukunft wieder aufgenommen werden.
Wirtschaftskalender für die Vereinigten Staaten und das Vereinigte Königreich:
Vereinigtes Königreich – Einzelhandelsumsätze (06:00 UTC).Vereinigtes Königreich – Einkaufsmanagerindex Dienstleistungen (08:30 UTC).Vereinigtes Königreich – Einkaufsmanagerindex Verarbeitendes Gewerbe (08:30 UTC).Vereinigte Staaten – Einkaufsmanagerindex Dienstleistungen (13:45 UTC).Vereinigte Staaten – Einkaufsmanagerindex Verarbeitendes Gewerbe (13:45 UTC).Am 23. Oktober umfasst der Wirtschaftskalender fünf Veröffentlichungen, wobei die Daten aus dem Vereinigten Königreich am bedeutendsten sind. Die Konjunkturdaten können die Marktstimmung in der ersten Hälfte der Handelssitzung am Freitag beeinflussen.
GBP/USD-Prognose und Handelsempfehlungen:
Verkaufssignale entstanden, nachdem das Paar im Stundenchart bei 1,3404 nach unten abgeprallt war, mit einem Kursziel von 1,3342. Diese Short-Positionen können heute weiter gehalten werden. Kaufsignale könnten entstehen, wenn der Stundenchart über 1,3404 schließt, mit einem Kursziel von 1,3454–1,3469, oder wenn das Paar von 1,3342 nach oben abprallt, mit einem Kursziel von 1,3404.
Die Fibonacci-Niveaus sind im Stundenchart von 1,3674 bis 1,3136 und im 4-Stunden-Chart von 1,3158 bis 1,3655 eingezeichnet.