Im Stundenchart hat sich GBP/USD am Mittwoch oberhalb der Unterstützung bei 1,3454–1,3469 stabilisiert und ist anschließend von diesem Bereich nach oben abgeprallt. Am Donnerstagmorgen kehrte das Paar jedoch wieder in diese Zone zurück. Ein erneuter Abprall von dieser Zone würde heute erneut für das Pfund sprechen und könnte zu einem weiteren Anstieg in Richtung des Widerstandsbereichs bei 1,3526–1,3547 führen. Ein Schlusskurs unterhalb der Marke von 1,3454–1,3469 würde es den Händlern hingegen ermöglichen, mit einem Rückgang in Richtung des 50,0%-Retracement-Levels bei 1,3404 zu rechnen.
Die Marktlage bleibt bullisch. Die letzte abgeschlossene Abwärtswelle konnte das vorherige Tief nicht unterschreiten, während die neue Aufwärtswelle das vorherige Hoch übertroffen hat. Damit behalten die Bullen die Kontrolle über den Markt. Die erwartete geldpolitische Straffung des FOMC in naher Zukunft ist vom Markt bereits eingepreist, wohingegen die Straffung der Geldpolitik durch die Bank of England erst beginnt. Infolgedessen hat der Markt seine Aufmerksamkeit im Vorfeld auf das Pfund verlagert.
Der Nachrichtenhintergrund am Mittwoch ermöglichte es den Bullen, ihren Vormarsch fortzusetzen, doch der Donnerstag begann für sie nicht besonders positiv. Die Entscheidung der Bank of England wird in wenigen Stunden bekannt gegeben, und der Markt rechnet mit einer geldpolitischen Straffung. Allerdings könnten die Händler diese Entscheidung bereits eingepreist haben, da sie kaum eine Überraschung darstellt. Daher wäre eine Fortsetzung der Aufwärtsbewegung heute gerechtfertigt. Ein Rückgang wäre jedoch ebenfalls nachvollziehbar. Die Unterstützungszone bei 1,3454–1,3469 sollte als wichtigste Orientierung dienen. Zudem sollte den Ergebnissen der Zinsabstimmung des MPC besondere Aufmerksamkeit geschenkt werden. Der Markt erwartet, dass sich mindestens sechs Ausschussmitglieder für einen hawkishen Kurs aussprechen. Liegt die tatsächliche Zahl darunter oder wird keine Entscheidung zur Straffung der Geldpolitik getroffen, könnte dies erheblichen Druck auf das britische Pfund ausüben, da der Markt bereits auf eine Zinserhöhung eingestellt ist. Umgekehrt würde eine höhere Zahl hawkisher Stimmen die Wahrscheinlichkeit einer weiteren Aufwertung des Pfunds erhöhen.
Im 4-Stunden-Chart ist GBP/USD bis zum 61,8%-Retracement-Level bei 1,3469 gestiegen. Ein Abprall von diesem Niveau würde den US-Dollar begünstigen und könnte zu einem Rückgang in Richtung 1,3405 und 1,3348 führen. Eine Konsolidierung oberhalb der Zone von 1,3469–1,3482 würde die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Anstiegs hin zum nächsten Fibonacci-Level von 76,4% bei 1,3547 erhöhen. In keinem der Indikatoren sind derzeit aufkommende Divergenzen zu erkennen.
Commitments of Traders (COT) Report:
Die Stimmung in der Kategorie der „Non-commercial“-Trader ist in der letzten Berichtswoche etwas weniger bärisch geworden. Die Zahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen stieg um 2.417, während die Zahl der Short-Positionen um 1.411 zunahm. Die aktuelle Differenz zwischen Long- und Short-Positionen liegt bei rund 57.000 gegenüber 136.000. Der Vorteil der Bären bleibt erheblich und weitet sich im Zeitverlauf weiter aus. Zuvor war die bärische Dominanz unangefochten, doch das ist nicht mehr der Fall, da sich der Nachrichtenhintergrund in den vergangenen Monaten verändert hat.
Das Vertrauen in einen Abwärtstrend beim Pfund bleibt gering. Die Entwicklung in der nahen Zukunft wird jedoch von Trumps Handelspolitik, der Geldpolitik der Federal Reserve und der Bank of England sowie von Dauer, Ausmaß und Folgen des Krieges im Nahen Osten abhängen. In den letzten Monaten hatte der Markt seinen Fokus stärker auf eine Friedensperspektive gerichtet, doch die Verhandlungen zwischen Iran und den Vereinigten Staaten sind gescheitert, bevor nennenswerte Fortschritte erzielt wurden. Der Krieg zwischen den beiden Ländern könnte bereits im November wieder in vollem Umfang aufflammen.
Wirtschaftskalender für die USA und das Vereinigte Königreich:
Vereinigtes Königreich – Zinsentscheidung der Bank of England (12:00 UTC).Vereinigtes Königreich – Abstimmungsergebnis des MPC zur Zinshöhe (12:00 UTC).Vereinigtes Königreich – Geldpolitische Erklärung der Bank of England (12:00 UTC).Vereinigte Staaten – Veränderung der Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe (13:30 UTC).Am 5. November umfasst der Wirtschaftskalender vier Termine, wobei die Sitzung der Bank of England am wichtigsten ist. Die Konjunkturdaten könnten die Marktstimmung am Donnerstag deutlich beeinflussen.
Prognose und Handelsempfehlungen für GBP/USD:
Ein Verkauf des Währungspaares ist heute möglich, wenn die Stundenkerze unterhalb der Zone 1,3454–1,3469 schließt, mit Kurszielen bei 1,3404 und 1,3342. Käufe sind nach einer Erholung von der Zone 1,3454–1,3469 mit Ziel bei 1,3526–1,3547 möglich.
Die Fibonacci-Niveaus sind im Stundenchart von 1,3674 bis 1,3136 und im 4-Stunden-Chart von 1,3674 bis 1,3137 eingezeichnet.