XAU/USD – Preisanalyse und Prognose: Gold bleibt trotz Wahlsieg der Demokraten unter Druck

Am Freitag sind die Goldpreise (XAU/USD) nach Rückgängen während der asiatischen Sitzung wieder in die Handelsspanne vom Donnerstag zurückgekehrt. Die Notierungen fielen unter die Marke von 4050 USD, was mit einer moderaten Aufwertung des US‑Dollars einherging. Der US Dollar Index (DXY), der den Wert der US‑Währung gegenüber einem Korb anderer Währungen misst, setzte seine Erholung fort, nachdem er am Donnerstag sein niedrigstes Niveau seit Ende September erreicht hatte. Dies setzte Gold unter Druck. Gleichzeitig blieb der weitere Rückgang begrenzt, da viele Händler vor der Veröffentlichung der wichtigen US‑Arbeitsmarktdaten abwarten, bevor sie größere Positionen in die eine oder andere Richtung eröffnen.Der US‑Arbeitsmarktbericht für Oktober (Nonfarm Payrolls, NFP) dürfte zeigen, dass in der US‑Wirtschaft 65.000 neue Stellen geschaffen wurden, nach 29.000 im Vormonat. Die Arbeitslosenquote wird unverändert bei 4,2 % erwartet. Die Anleger werden zudem die Entwicklung der durchschnittlichen Stundenlöhne genau verfolgen, da ein stärkerer Lohnanstieg die Erwartungen hinsichtlich künftiger Entscheidungen der Federal Reserve maßgeblich beeinflussen könnte. Insgesamt könnte die Veröffentlichung dieser wichtigen makroökonomischen Indikatoren die Volatilität an den Finanzmärkten erhöhen und die Nachfrage nach dem US‑Dollar beeinflussen, was wiederum zusätzliche Impulse für die Bewegung des Goldpreises liefern dürfte.

Unterdessen hat der Sieg der Democratic Party bei den Zwischenwahlen in den USA die Sorge verstärkt, dass sich die Entwicklung des Sektors der künstlichen Intelligenz verlangsamen könnte. Vor diesem Hintergrund gaben die Kurse an der Wall Street am Donnerstag kräftig nach, während die Nachfrage nach traditionellen sicheren Häfen, darunter US‑Staatsanleihen, zunahm. Der anschließende deutliche Anstieg der Ölpreise hat jedoch neue Inflationssorgen ausgelöst. Darüber hinaus preisen Händler weiterhin mit einer Wahrscheinlichkeit von rund 70 % eine Zinserhöhung der Fed auf ihrer Dezember‑Sitzung ein. Dies begrenzt das Potenzial für weitere Rückgänge der Renditen von US‑Staatsanleihen nach deren Rückgang zur Wochenmitte und stützt den Dollar.Die geopolitische Risikoprämie bleibt ebenfalls bestehen, da unklar ist, welche Schritte US‑Präsident Donald Trump als Nächstes unternehmen wird. Am Donnerstag erklärte er, die Vereinigten Staaten müssten möglicherweise „den Rest des Iran zerstören“ und fügte hinzu, es werde sich bald zeigen, ob er entsprechende Maßnahmen ergreifen werde. Die Differenzen zwischen den Vereinigten Staaten und dem Iran in Bezug auf das Atomprogramm Teherans und die Lage in der Straße von Hormus sind nach wie vor ungelöst. Diese Faktoren stützen den Dollar als sicheren Hafen und setzen damit Gold unter Druck. Dennoch dürfte das Edelmetall die Woche erstmals seit drei Wochen mit einem Plus beenden und hält sich weiterhin klar über der psychologisch wichtigen Marke von 4000 USD.Aus technischer Sicht behält XAU/USD kurzfristig einen positiven Bias bei und notiert über dem 20‑Tage‑SMA. Ein Rückgang im Tagesverlauf unter den 20‑Tage‑SMA sollte die Bullen jedoch zu Vorsicht mahnen. Die Oszillatoren befinden sich weiterhin im negativen Bereich, was den Vorteil der Bären bestätigt. Der nächstgelegene Widerstand liegt knapp über der runden Marke von 4100 USD. Ein nachhaltiger Ausbruch über diese Marke würde den Weg für einen Test des gestrigen Hochs im Bereich von 4155 USD ebnen. Auf der Unterseite bietet das Zusammentreffen der 9‑Tage‑ und 14‑Tage‑EMAs Unterstützung. Eine weitere Unterstützungszone verläuft an der runden 4000‑USD‑Marke.

Die nachstehende Tabelle zeigt die prozentuale Veränderung des US‑Dollars gegenüber den angegebenen Hauptwährungen im heutigen Handel. Der Dollar verzeichnete seinen größten Zugewinn gegenüber dem Neuseeland‑Dollar.