Aucun rapport macroéconomique n’est prévu pour le mercredi 27 mai, à l’exception du rapport ADP, tout à fait secondaire, qui est publié chaque semaine depuis peu. Toutefois, les marchés ont tendance à ignorer même la version mensuelle de ce rapport. Ainsi, aujourd’hui, le seul sujet de discussion sur les marchés sera de nouveau le cessez-le-feu entre l’Iran et les États‑Unis, qui n’a été confirmé ni par Téhéran ni par des faits tangibles. Au contraire, les forces armées américaines ont frappé hier des vedettes iraniennes et des installations de missiles près du détroit d’Ormuz. D’ici la fin de la semaine, nous pourrions donc assister à une escalade et à un échec des négociations, plutôt qu’à un accord et à un cessez‑le‑feu.
Analyse des événements fondamentaux :Parmi les événements fondamentaux de mercredi, on peut distinguer les discours des membres du Comité de politique monétaire de la Federal Reserve, Lisa Cook et Lorie Logan. Les anticipations du marché concernant la politique monétaire de la Fed sont devenues plus « hawkish » récemment, mais il n’est pour l’instant question que d’un maximum d’un seul resserrement, plutôt vers la fin de l’année. Le dollar a déjà bénéficié de ce changement de sentiment du marché en faveur d’une position plus restrictive. Les attentes actuelles concernant la politique monétaire de la Banque centrale européenne restent contradictoires. D’un côté, l’inflation s’accélère ; de l’autre, l’économie de l’UE montre des signes de ralentissement. Il y a quelques semaines encore, une hausse de taux en juin semblait acquise, mais des doutes émergent désormais quant à la volonté de la BCE d’adopter une attitude résolument agressive.
Le contexte géopolitique s’est montré plus encourageant la semaine dernière, mais il convient de rappeler que les déclarations de Trump ont été démenties à plusieurs reprises et que la rhétorique du président américain peut changer plusieurs fois par jour. Les négociations entre Washington et Téhéran ont repris et, selon le président américain, « elles sont très réussies ». Toutefois, aucune confirmation de réussite diplomatique n’est venue d’Iran. De plus, une nouvelle violation du cessez-le-feu est survenue hier dans le détroit d’Ormuz. Ainsi, à l’heure actuelle, les parties au conflit se trouvent plus proches d’une nouvelle guerre que d’un accord.
Conclusions générales :Lors de la troisième journée de trading de la semaine, les deux paires de devises pourraient évoluer de manière assez apathique, à moins que de nouvelles informations ne paraissent au sujet du conflit et du cessez-le-feu au Moyen-Orient. L’euro peut être traité aujourd’hui dans une fourchette de 1,1655–1,1666, tandis que la livre sterling peut être traitée dans une fourchette de 1,3456–1,3476. La géopolitique demeure le facteur clé influençant le marché des changes.
Règles principales du système de trading :La force du signal est déterminée par le temps nécessaire à sa formation (rebond ou cassure du niveau). Plus ce temps est court, plus le signal est fort.Si deux transactions ou plus ont été ouvertes à proximité d’un niveau donné sur la base de faux signaux, tous les signaux ultérieurs issus de ce niveau doivent être ignorés.En marché plat, n’importe quelle paire peut générer de nombreux faux signaux ou aucun. Les niveaux techniques peuvent alors être ignorés.Sur l’unité de temps horaire, il est préférable de ne trader les signaux de l’indicateur MACD qu’en présence d’une bonne volatilité et d’une tendance confirmée par une ligne ou un canal de tendance.Si deux niveaux sont trop proches (séparés de 5 à 20 pips), il faut les traiter comme une zone de support ou de résistance.Après un mouvement de 15 pips dans la bonne direction, un Stop Loss doit être déplacé au seuil de rentabilité.Ce que l’on voit sur les graphiques :Niveaux (zones) de support et de résistance – niveaux qui servent d’objectifs à l’ouverture de positions acheteuses ou vendeuses, ou de sources de signaux.
Lignes rouges – canaux ou lignes de tendance qui reflètent la tendance actuelle et indiquent dans quel sens il est préférable de trader à présent.
Indicateur MACD (14, 22, 3) – histogramme et ligne de signal – un indicateur d’appui qui peut également être utilisé comme source de signaux.
Les discours et rapports importants (figurant dans le calendrier économique) peuvent avoir une influence significative sur l’évolution de la paire de devises. Par conséquent, au moment de leur publication, il convient de trader avec la plus grande prudence, ou de sortir du marché afin d’éviter un retournement brutal du prix à l’encontre du mouvement précédent.
Les débutants sur le marché du Forex doivent garder à l’esprit que toutes les transactions ne peuvent pas être gagnantes. L’élaboration d’une stratégie claire et d’une gestion rigoureuse du capital est la clé du succès à long terme en trading.