Pada hari Selasa, EUR/USD memantul dari level retracement 100,0% di 1,1620, lalu berbalik mendukung dolar AS dan melanjutkan penurunan menuju level Fibonacci 76,4% di 1,1551. Pantulan dari 1,1551 akan mendukung euro dan membuka ruang kenaikan menuju 1,1620. Konsolidasi di bawah 1,1551 akan mengindikasikan kelanjutan penurunan menuju level retracement berikutnya di 61,8% pada 1,1507.
Struktur gelombang pada grafik per jam masih menunjukkan kecenderungan bullish. Gelombang naik terakhir yang telah selesai berhasil menembus ke atas puncak sebelumnya, sementara gelombang turun yang baru belum menembus di bawah level terendah sebelumnya. Kondisi geopolitik tetap konsisten negatif: tidak ada negosiasi antara Iran dan Amerika Serikat, dan blokade Selat Hormuz masih berlanjut. Namun, sikap FOMC yang tetap sangat kontradiktif saat ini menjadi faktor yang lebih penting bagi dolar.
Latar belakang fundamental pada hari Selasa kembali ambigu. Tekanan jual (bears) mendominasi hampir sepanjang hari, sehingga kami dapat menarik beberapa kesimpulan dan asumsi. Pertama, pasar tidak memperkirakan ECB melakukan pengetatan kebijakan moneter. Kemarin, diketahui bahwa inflasi di Uni Eropa naik menjadi 3,3% year-on-year, yang membuat ECB semakin dekat pada pengetatan kebijakan kedua. Namun, alih-alih penguatan euro, kami justru melihat penurunan lanjutan. Kedua, pasar tidak gentar terhadap data ekonomi AS yang lemah. PMI Manufaktur ISM tercatat di bawah ekspektasi para pelaku pasar, sementara jumlah lowongan pekerjaan pada bulan Juli juga lebih rendah daripada prediksi. Meskipun demikian, dolar tetap menguat sepanjang hari. Dengan demikian, menurut saya, perhatian pasar sekali lagi telah beralih ke The Fed dan geopolitik. Badai kembali mengancam di Timur Tengah karena Teheran dan Washington kembali saling melancarkan serangan. Pasar minyak sudah kembali merespons dengan kenaikan harga, yang berarti inflasi akan meningkat di mana-mana pada bulan Agustus dan September. Selain itu, eskalasi konflik berpotensi menimbulkan masalah energi baru bagi seluruh dunia. Saya juga mencatat bahwa ara pelaku pasar masih memperkirakan FOMC melakukan pengetatan kebijakan moneter pada bulan September, meskipun saya meragukan hal itu. Namun, dolar tetap diuntungkan oleh situasi saat ini.
Pada grafik empat jam, pasangan ini terus bergerak turun dan telah berkonsolidasi di bawah channel tren naik. Rebound baru dari level Fibonacci 50,0% di 1,1588 dapat memungkinkan kenaikan moderat pada euro, sementara konsolidasi di bawah 1,1588 akan mengindikasikan kelanjutan penurunan menuju level retracement berikutnya di 38,2% pada 1,1526. Saat ini tidak terlihat adanya divergensi yang berkembang pada indikator mana pun.
Laporan Commitments of Traders (COT):
Dalam minggu pelaporan terakhir, para trader profesional membuka 2.678 posisi long dan menutup 20.058 posisi short. Selama tujuh minggu pada bulan Februari dan Maret, keunggulan besar kubu bull menguap akibat perang di Iran, sementara selama dua puluh dua minggu terakhir, situasinya menjadi seimbang dengan latar dugaan gencatan senjata dan harapan pasar bahwa perang akan berakhir. Jumlah posisi long yang dipegang spekulan saat ini mencapai 198.000, sementara posisi short berjumlah 235.000. Kubu bear masih memimpin, tetapi keunggulan mereka menyempit dengan cepat.
Secara keseluruhan, dalam jangka panjang, para pelaku pasar besar terus menunjukkan minat yang kuat terhadap euro. Tentu saja, berbagai peristiwa di seluruh dunia, yang dalam beberapa tahun terakhir tidak pernah kekurangan, memengaruhi sentimen para investor. Secara khusus, saat ini pasar mengamati dengan saksama situasi di Timur Tengah, di mana perang seolah akan berakhir tetapi kemudian kembali berkobar. Namun, geopolitik tidak lagi menjadi satu-satunya faktor penentu nasib dolar.
Kalender berita untuk Amerika Serikat dan Uni Eropa:
Amerika Serikat – Perubahan ketenagakerjaan ADP (12:00–15:00 UTC).Pada 2 September, kalender peristiwa ekonomi hanya memuat satu rilis, yang saya anggap tidak penting. Dampak latar fundamental terhadap sentimen pasar pada hari Rabu akan sangat lemah atau bahkan tidak ada.
Prediksi dan rekomendasi trading EUR/USD:
Pembelian pasangan ini hari ini dimungkinkan jika terbentuk rebound dari 1,1551 pada grafik per jam, dengan target di 1,1620. Peluang jual muncul setelah rebound dari 1,1700 pada grafik per jam, dengan target di 1,1620. Posisi ini dapat tetap dibuka hari ini.
Grid Fibonacci terbentuk dari 1,1620–1,1325 pada grafik per jam dan dari 1,1849–1,1325 pada grafik empat jam.