O EUR/USD continua sendo negociado ligeiramente acima do nível de 100,0% de retração de Fibonacci, em 1,1409. Dessa forma, os compradores ainda pd estender o movimento de alta em direção ao nível de 76,4% de Fibonacci, em 1,1514. Um rompimento consistente abaixo de 1,1409 favoreceria o dólar americano e abriria espaço para uma queda moderada em direção ao nível de 127,2% de Fibonacci, em 1,1290. A atividade de negociação permaneceu fraca ao longo desta semana.
A estrutura de ondas no gráfico horário continua baixista, apesar das duas semanas de pressão compradora. A última onda de baixa concluída rompeu abaixo da mínima anterior, enquanto a atual onda de alta ainda não conseguiu superar o topo anterior e continua em desenvolvimento. O cenário geopolítico melhorou consideravelmente nas últimas semanas, já que as operações militares no Oriente Médio foram, ao menos temporariamente, interrompidas, e Irã e Estados Unidos assinaram um acordo preliminar. No entanto, só será possível concluir que a tendência de baixa chegou ao fim se o par romper acima de 1,1620 ou formar duas ondas consecutivas de alta.
O cenário fundamental de quinta-feira foi bastante limitado. O relatório da balança comercial da Alemanha, divulgado pela manhã, superou significativamente as expectativas do mercado. Mais tarde, os Estados Unidos divulgaram os pedidos iniciais de seguro-desemprego e os dados de vendas de imóveis usados. O primeiro indicador veio praticamente em linha com as projeções, enquanto o segundo ficou abaixo do esperado. Assim, dois dos três indicadores econômicos divulgados favoreceram o euro e o viés comprador. No entanto, devido à importância relativamente limitada desses dados, a reação do mercado foi discreta.
Ao longo do dia, não houve novas declarações de Teerã nem de Washington sobre o conflito no Oriente Médio ou sobre as negociações que deveriam ser retomadas em 11 de julho. Dessa forma, permanece incerto se uma nova rodada de negociações entre as delegações dos Estados Unidos e do Irã ocorrerá amanhã ou se as conversações foram adiadas por tempo indeterminado. Em qualquer caso, o mercado permanece relativamente tranquilo. A ausência de negociações não significa necessariamente a retomada do conflito. Da mesma forma, novos ataques nas proximidades do Estreito de Ormuz não sinalizam automaticamente um retorno das hostilidades em grande escala, como os acontecimentos recentes demonstraram. Por enquanto, os vendedores têm poucos motivos para retomar o controle.
No gráfico de 4 horas, o par conseguiu fechar acima do nível de 100,0% de Fibonacci, em 1,1411, permitindo projetar uma continuidade da alta em direção ao nível de 76,4%, em 1,1514. Um novo fechamento abaixo de 1,1411 aumentaria a probabilidade de uma queda em direção ao nível de 127,2% de Fibonacci, em 1,1291. No momento, não há divergências em desenvolvimento nos indicadores. O canal de tendência descendente permanece válido.
Relatório de Compromisso dos Traders (COT)
Na última semana de referência, os investidores institucionais encerraram 11.674 posições compradas e abriram 17.385 posições vendidas. Ao longo das sete semanas entre fevereiro e março, a ampla vantagem dos compradores praticamente desapareceu em meio ao conflito envolvendo o Irã. Nas últimas quatorze semanas, o posicionamento voltou gradualmente ao equilíbrio após a suspensão das hostilidades no Oriente Médio. Atualmente, os investidores especulativos detêm aproximadamente 235 mil posições compradas e 235 mil posições vendidas.
Em uma perspectiva de longo prazo, os grandes participantes do mercado continuam favorecendo o euro. Naturalmente, os inúmeros acontecimentos globais dos últimos anos seguem influenciando o sentimento dos investidores. Em especial, o mercado permanece atento aos desdobramentos no Oriente Médio, onde as operações militares foram interrompidas e as negociações tiveram início, podendo abrir caminho para um acordo de paz duradouro. No entanto, os participantes do mercado ainda ignoram, em grande medida, essa melhora no cenário geopolítico, assim como outros fatores que continuam sustentando o euro.
Calendário econômico da Zona do Euro e dos Estados Unidos
Alemanha: Índice de Preços ao Consumidor (CPI) – leitura final de junho (06:00 UTC)O calendário econômico de 10 de julho contém apenas um indicador, cuja relevância é bastante limitada. Assim, os dados macroeconômicos dificilmente exercerão influência significativa sobre o sentimento do mercado nesta sexta-feira.
Perspectiva para o EUR/USD e recomendações de negociação
As posições compradas tornaram-se válidas após o par confirmar um fechamento acima de 1,1409 no gráfico horário, com alvo em 1,1514. Essas posições podem continuar sendo mantidas hoje. As posições vendidas poderão ser consideradas caso o par feche abaixo de 1,1409 no gráfico horário, com objetivo em 1,1290. No entanto, os traders devem ter em mente que os movimentos atuais do mercado continuam excepcionalmente fracos.
As grades de retração de Fibonacci foram traçadas entre 1,1409 e 1,1850 no gráfico horário e entre 1,1411 e 1,1850 no gráfico de 4 horas.