Os índices de ações dos EUA fecharam em alta na última sexta-feira. O S&P 500 subiu 0,43%, o Nasdaq 100 registrou alta de 0,43% e o Dow Jones Industrial Average subiu 0,98%.
Os índices globais começaram uma semana-chave para os mercados em terreno negativo, e as expectativas em relação à IA ficaram sob pressão antes dos resultados das gigantes de tecnologia e do fórum anual do Fed. O índice MSCI Ásia-Pacífico caiu mais de 1%, com o setor de tecnologia liderando as perdas. Os futuros do Nasdaq 100 recuaram cerca de 0,5%. No entanto, os Treasuries se fortaleceram à medida que o petróleo caiu 1,3%, para aproximadamente US$ 93,15 por barril, ajudando a empurrar o rendimento dos títulos de 10 anos 2 pontos-base para baixo, para 4,71%.
A Samsung Electronics despencou 8,8% em Seul depois que os investidores reagiram mal aos planos de devolver até 110 trilhões de wones (cerca de US$ 80 bilhões) aos acionistas. A Alibaba caiu 8,9% em Hong Kong após anunciar planos de captar HK$ 80 bilhões por meio de uma oferta de ações, enquanto a SoftBank recuou 4,7% com a notícia de uma emissão recorde de títulos de varejo no valor de £ 1 trilhão.
Como mencionei acima, o mercado vem prendendo a respiração antes de dois eventos que podem definir sua direção pelos próximos meses: os resultados da Nvidia na quarta-feira e a primeira participação de Kevin Warsh no Jackson Hole como presidente do Fed, na sexta-feira. Poucos farão grandes apostas antes que a maior empresa do mundo divulgue seus resultados e o novo chefe do Fed sinalize se sua maior preocupação é a inflação ou o mercado de títulos.
A própria Nvidia aumentou as preocupações ao notificar clientes sobre aumentos de preços, intensificando os receios quanto à sustentabilidade do boom dos gastos com IA.
Em outras partes do mercado, o dólar canadense se enfraqueceu após o colapso das negociações comerciais com os EUA na semana passada, o que levou Washington a impor tarifas de 50% sobre aproximadamente US$ 20 bilhões em produtos canadenses. O primeiro-ministro Mark Carney prometeu aplicar tarifas retaliatórias na mesma proporção a partir de 8 de setembro. O ouro continuou o avanço da semana passada, sendo negociado próximo de US$ 4.640 por onça, à medida que a intervenção do Tesouro no mercado por meio de recompras de títulos reacendeu as preocupações com o enfraquecimento do dólar e levou os investidores a buscar alternativas.
De acordo com uma análise técnica do S&P 500, a tarefa imediata dos compradores hoje é superar a resistência em US$ 7.679. Isso demonstrará força e abrirá caminho para US$ 7.698. A conquista de US$ 7.718 consolidaria ainda mais a posição dos otimistas. Por outro lado, se o apetite pelo risco diminuir, os compradores deverão defender os US$ 7.656. Uma quebra nesse nível empurrará rapidamente o índice de volta para os US$ 7.633 e abrirá caminho para os US$ 7.607.