De acordo com Business Insider, no futuro próximo, o mercado de ações pode afundar bruscamente, enquanto o indicador de Warren Buffett sobe para 205%, sinalizando que as ações estão significativamente sobrefaturadas e pode haver uma quebra.
O indicador de Buffett pega a capitalização de mercado de todas as ações públicas dos EUA e divide elas, pelo último valor trimestral do produto interno bruto. Ele serve como uma avaliação da valorização do mercado de ações, relativa ao tamanho da economia. Essa equação matemática, há tempos tem sido vista como um Indicador de Buffett, que reflete como o mercado de ações está, relativo à economia mundial. Recentemente, o indicador atingiu 205%, sinalizando que os mercados de ações mundiais são sobrefaturados, comparados à economia global. Buffett diz que o aumento do indicador pode ser "um alerta muito forte de uma futura quebra do mercado".
No segundo trimestre de 2021, o PIB dos EUA foi de $22,72 trilhões, seguindo o indicador de Buffett (205%). Isso é muito maior que o nível anterior, de 187%, registrado no segundo trimestre de 2020.
Notavelmente, Buffett elogiou seu indicador, chamando ele de "provavelmente a melhor medida de como estão as valorizações em um dado momento".
De acordo com os analistas, o indicador de Buffett, repetidamente e com exatidão, previu o colapso iminente do mercado de ações. Na bolha dot-com nos Estados Unidos, ele subiu para uma alta recorde. Antes da crise financeira global, esse indicador agiu de forma semelhante. Porém, em ambos os casos, não passou de 150%.
A pandemia prejudicou ligeiramente a exatidão do indicador de Buffett. O surto do coronavírus deteriorou a atividade econômica e abaixou o PIB. Como resultado, o governo precisou recorrer às medidas emergenciais, como a adoção de enormes pacotes de estímulo, além da elevação de compras de ativos, para bombear a liquidez. Isso afetou significativamente a dinâmica do mercado de ações. Portanto, o indicador de Buffett pode estar artificialmente inflado. Então, quando a economia começar a recuperar-se, o indicador poderá começar a cair.
Porém, um possível colapso do mercado de ações, foi previsto por outros investidores também. Michael Blurry, investidor da fama "The Big Short", alertou que o mercado de ações está "dançando na ponta da faca", e a "mãe de todas as quebras" está vindo. Jeremy Grantham também previu uma "bolha épica enorme", que ele espera ser rompida de forma grandiosa.