Bitcoin continuă să arate un apetit redus pentru creștere și se tranzacționează într-un interval. Săptămâna trecută am văzut prețurile urcând de la 63.500 $ la 74.000 $, dar la începutul noii săptămâni cotațiile au revenit la 66.500 $. Prima criptomonedă urcă din nou acum, ceea ce se potrivește perfect cu specificul mișcărilor de tip range. Pe termen scurt, traderii se pot aștepta la formarea unui semnal de vânzare în zona limitei superioare a canalului lateral pe graficul de 4 ore. Rețineți că, într-un trend descendent, semnalele de vânzare au prioritate mai mare.
Între timp, analiștii de la Bitfinex afirmă că scumpirea petrolului pe piețele internaționale frânează creșterea Bitcoin. Potrivit experților companiei, evoluția ulterioară a Bitcoin va depinde de prețul petrolului, randamentele obligațiunilor și politica monetară a Fed. Petrolul scump va accelera inflația la nivel global, obligând băncile centrale să renunțe la noi măsuri de relaxare a politicii monetare. Condițiile mai stricte de creditare duc la scăderea economiilor populației, sporesc presiunea asupra economiei și îi determină pe investitori să caute active de refugiu — categorie din care Bitcoin, în mod evident, nu face parte.
Este o corelație interesantă propusă de Bitfinex, dar nu reflectă pe deplin realitatea. Bitcoin este în scădere de aproximativ șase luni, iar explozia prețului petrolului a prins „aurul digital” deja într-un canal lateral. Mai simplu spus, Bitcoin a pierdut mai întâi mai mult de jumătate din valoare, apoi a intrat într-o fază de mișcare laterală. Abia ulterior a izbucnit războiul din Iran, iar prețurile energiei au pornit într-un raliu accelerat. Astfel, la începutul turbulențelor din Orientul Mijlociu, Bitcoin nu se afla într-un trend ascendent. Prin urmare, conflictul din Iran nu a împiedicat și nici nu împiedică întărirea Bitcoin. În ceea ce privește politica monetară a Fed, piața anticipează tăieri de dobândă de trei ani. Federal Reserve nu a redus dobânzile de atâtea ori pe câte a inclus piața în prețuri această așteptare. În opinia noastră, încă nu există semne că trendul descendent s-a încheiat.
Bitcoin continuă să formeze un trend descendent pe deplin conturat. Ne așteptăm în continuare la o scădere spre 57.500 $ (nivelul Fibonacci de 61,8% al trendului ascendent din ultimii trei ani), iar în prezent nu există semne ale unei inversări de trend. Chiar și zona de 57.500 $ nu mai pare a fi oprirea finală. Dintre zonele POI, merită menționată doar cea mai apropiată FVG bearish de pe timeframe-ul daily, care însă este situată destul de departe de prețul curent. Pe timeframe-ul de 4 ore, ne așteptăm în perioada următoare la o nouă abatere a benzii superioare a canalului, întrucât prețul se îndreaptă în prezent către aceasta.
Pe timeframe-ul daily, trendul descendent este încă în desfășurare. Modelul cheie de vânzare a fost și rămâne order block-ul bearish de pe timeframe-ul weekly. Așa cum am avertizat, mișcarea declanșată de acest semnal poate fi puternică și de durată. De la formarea acestuia, Ether a scăzut deja cu aproximativ 55% (circa 2.500 $). Pe termen scurt, o corecție ascendentă este încă posibilă, însă prețul rămâne într-un canal lateral destul de îngust, în interiorul trendului descendent. În interiorul acestei zone, se tranzacționează doar de la limitele ei. Cel mai recent semnal de vânzare s-a format ca o abatere a benzii superioare a canalului lateral la 1.892–2.150 $, astfel încât a fost firesc ca prețul să cadă spre banda inferioară. Acum, așteptăm formarea unor noi abateri.
Comentarii asupra graficuluiCHOCH — change of character / break of the trend structure (schimbare de caracter / spargerea structurii trendului). Liquidity — lichiditate, adică ordinele de tip Stop Loss ale traderilor pe care market makerii le folosesc pentru a-și construi pozițiile. FVG — Fair Value Gap (zonă de ineficiență a prețului). Prețul se mișcă adesea rapid prin astfel de zone, ceea ce indică absența uneia dintre părți în piață. Ulterior, prețul tinde să revină și să reacționeze la aceste zone. IFVG — Inverted Fair Value Gap. După revenirea într-o astfel de zonă, prețul nu reacționează, ci o străpunge impulsiv, iar apoi o testează din direcția opusă.
OB — Order Block. O lumânare pe care un market maker a deschis o poziție pentru a colecta lichiditate și apoi a-și forma propria poziție în direcția opusă.