Vinerea trecută, indicii bursieri au închis din nou în scădere accentuată. S&P 500 a scăzut cu 1,51%, în timp ce Nasdaq 100 a pierdut 2,01%. Dow Jones Industrial Average a înregistrat o pierdere de 0,96%.
Vânzările de acțiuni, aur și obligațiuni s-au intensificat astăzi, pe fondul unei retorici tot mai dure între SUA și Iran și al semnalelor privind o posibilă escaladare a unui conflict care intră acum în a patra săptămână. Indicii asiatici au scăzut cu 3,7%, marcând a treia zi consecutivă de declin, în timp ce obligațiunile au continuat de asemenea să fie vândute, deoarece războiul prelungit amenință să alimenteze inflația, să încetinească creșterea și să împingă băncile centrale să ia în calcul majorări ale ratelor dobânzilor.
Retorica s-a intensificat în weekend: președintele american Donald Trump a dat Iranului un ultimatum de 48 de ore prin care a cerut redeschiderea Strâmtorii Hormuz — crucială pentru aprovizionarea cu petrol și gaze din Orientul Mijlociu — în caz contrar SUA urmând să distrugă centralele electrice iraniene. Republica Islamică a răspuns că orice astfel de atac ar forța-o să închidă strâmtoarea pe termen nedeterminat și să lovească infrastructura energetică a SUA și Israelului din regiune.
Reacția pieței de acțiuni la toate acestea nu s-a lăsat mult așteptată. Prețul petrolului a crescut. Brent este în prezent în urcare cu 0,9%, la puțin peste 113 de dolari pe baril. Merită menționat că prețurile Brent și WTI au crescut cu peste 70% de la începutul anului.
Potrivit Federated Hermes, piețele încep clar să arate o îngrijorare mai mare față de evoluțiile din Orientul Mijlociu și, în acest context, prudența, nu panica, este justificată. Întrebarea-cheie este durata, iar cu cât situația se prelungește mai mult, cu atât devine mai gravă, a adăugat administratorul de investiții.
Săptămâna trecută, acțiunile și obligațiunile au scăzut în tandem pe fondul intensificării temerilor legate de inflație și al încetinirii creșterii economice. Aceasta pune presiune și pe factorii de decizie: președintele Federal Reserve, Jerome Powell, a declarat că banca centrală trebuie să vadă progrese mai clare în lupta cu inflația înainte de a reduce din nou dobânzile. Vineri, vânzările de pe piața americană s-au accelerat, pe măsură ce traderii au început să ia în calcul posibilitatea ca Fed să majoreze dobânzile în acest an, având în vedere că prețurile petrolului amenință să declanșeze un nou șoc inflaționist.
În alte piețe, argintul s-a prăbușit cu peste 9%, iar Bitcoin s-a tranzacționat sub 68.000 de dolari. Aurul a înregistrat cea mai lungă serie de scăderi din octombrie 2023 încoace, pe fondul unei stări de spirit încă nesigure în piețe. Riscul unor dobânzi mai mari alimentează vânzările de aur.
În ceea ce privește imaginea tehnică a indicelui S&P 500, principalul obiectiv al cumpărătorilor astăzi este depășirea celui mai apropiat nivel de rezistență, situat la 6.457 de puncte. Acest lucru ar ajuta indicele să câștige impuls ascendent și ar putea deschide calea pentru o creștere către un nou nivel, la 6.473 de puncte. La fel de importantă pentru tauri va fi menținerea controlului asupra nivelului de 6.490 de puncte, ceea ce ar consolida pozițiile cumpărătorilor. În cazul unei mișcări descendente pe fondul scăderii apetitului pentru risc, cumpărătorii trebuie neapărat să se facă remarcați în zona de 6.441 de puncte. O străpungere sub acest nivel ar împinge rapid instrumentul înapoi către 6.428 de puncte și ar deschide drumul către 6.414 de puncte.