Perechea EUR/USD a continuat să scadă vineri și s-a consolidat sub nivelul de retragere de 100,0% la 1,1620. Astfel, declinul monedei europene poate continua către următorul nivel Fibonacci de 76,4% la 1,1551. O revenire din acest nivel ar susține euro și o posibilă mișcare ascendentă spre 1,1620. Consolidarea sub 1,1551 ar crește probabilitatea unei scăderi ulterioare către nivelul de retragere de 61,8% la 1,1507.
Situația undelor de pe graficul orar rămâne bullish. Ultima undă ascendentă finalizată a depășit maximul precedent, în timp ce noua undă descendentă nu a străpuns încă minimul anterior. Condițiile geopolitice rămân constant negative: nu au loc negocieri între Iran și Statele Unite, iar blocada Strâmtorii Hormuz este încă în vigoare. Cu toate acestea, poziția FOMC este în prezent mai importantă pentru dolar și rămâne extrem de contradictorie.
Contextul fundamental de vineri a sprijinit vânzătorii. Totuși, nu pot spune că a fost neechivoc favorabil acestora. Ar trebui să începem cu discursul lui Kevin Warsh, în care acesta a confirmat că FOMC intenționează să acționeze asupra inflației, ceea ce implică o înăsprire a politicii monetare în viitorul foarte apropiat. Reamintim că, în august, prețurile pentru țițeiul Brent au revenit peste pragul de 90 de dolari pe baril, astfel încât trebuie așteptată o accelerare a inflației pe baza rezultatelor acestei luni. Raportul privind inflația din Germania pentru august va fi publicat astăzi, iar raportul Uniunii Europene va fi publicat mâine. Cel mai probabil, vom vedea valori mai ridicate decât în luna anterioară. Aceasta înseamnă că, cel mai probabil, inflația în Statele Unite va crește, de asemenea. În consecință, Fed ar putea majora rata dobânzii încă din septembrie, deși anterior acest lucru era considerat puțin probabil. Traderii se așteptau ca Kevin Warsh să abordeze nu doar inflația, ci și piața muncii slăbită. Cu toate acestea, președintele FOMC nu a menționat deloc piața muncii, ceea ce a întărit și mai mult convingerea pieței că obiectivul-cheie este reducerea inflației. Pe fondul atitudinii hawkish a Fed, vânzătorii au trecut la ofensivă, însă, deocamdată, tendința rămâne bullish.
Pe graficul de 4 ore, perechea își continuă declinul și s-a consolidat sub canalul ascendent de trend. Consolidarea sub nivelul Fibonacci de 50,0% la 1,1588 le va permite traderilor să se aștepte la o continuare a scăderii către următorul nivel de retragere de 38,2% la 1,1526. Un rebound de la 1,1588 ar favoriza euro și o anumită mișcare ascendentă către 1,1649. În prezent nu se observă nicio divergență emergentă în niciunul dintre indicatori.
Raport Commitments of Traders (COT):În cea mai recentă săptămână de raportare, traderii profesioniști au deschis 2.678 de poziții Long și au închis 20.058 de poziții Short. Pe parcursul celor șapte săptămâni din februarie și martie, avantajul total al taurilor s-a evaporat din cauza războiului din Iran, în timp ce în ultimele douăzeci și două de săptămâni situația s-a echilibrat pe fondul presupusei încetări a focului și al speranțelor pieței privind încheierea războiului. Numărul total de poziții Long deținute în prezent de speculatori este de 198.000, iar numărul de poziții Short este de 235.000. Urșii rămân în avantaj, însă acesta se reduce rapid.
Per ansamblu, pe termen lung, marii participanți de pe piață continuă să manifeste un interes puternic pentru euro. Fără îndoială, evenimentele de tot felul din întreaga lume, numeroase în ultimii ani, influențează sentimentul investitorilor. În special, piața urmărește cu atenție situația din Orientul Mijlociu, unde războiul pare, pe rând, că se încheie și apoi se reia. Cu toate acestea, geopolitica nu mai determină de una singură soarta dolarului.
Calendar de știri pentru Statele Unite și Uniunea Europeană:Germania – Indicele prețurilor de consum (12:00 UTC).În data de 31 august, calendarul evenimentelor economice include o singură publicare, pe care nu o consider importantă. Impactul contextului fundamental asupra sentimentului de piață de luni va fi slab sau inexistent.
Prognoză și recomandări de tranzacționare pentru EUR/USD:Cumpărarea perechii astăzi este posibilă la o respingere din zona 1,1551 pe graficul orar, cu țintă la 1,1620. Tranzacțiile de vânzare erau posibile la o respingere din zona 1,1700 pe graficul orar, cu țintă la 1,1620. Consolidarea sub 1,1620 le permite traderilor să mențină pozițiile, cu țintă la 1,1551.
Nivelele Fibonacci sunt trasate între 1,1620–1,1325 pe graficul orar și între 1,1849–1,1325 pe graficul de 4 ore.