Strategii intraday pentru traderii începători pe 3 septembrie

Dolarul a pierdut întreaga sa avantajare în fața activelor de risc și a suferit o corecție puternică.

Ieri, dolarul a scăzut ca reacție la știrea că sectorul privat din SUA a creat doar 38.000 de locuri de muncă în august, cel mai redus nivel din ianuarie. Raportul ADP este considerat un indicator timpuriu pentru piața muncii, astfel că un rezultat atât de slab a slăbit imediat argumentele în favoarea unei poziții „hawkish” a Federal Reserve și a înlăturat suportul pentru dolar. Structura datelor s-a dovedit și mai interesantă: producția de bunuri a pierdut 10.000 de locuri de muncă, în timp ce întregul avans a fost generat de educație și sănătate, care au adăugat 45.000 de locuri de muncă. Cel mai slab sector a fost industria prelucrătoare, cu minus 17.000, urmat de serviciile profesionale și pentru afaceri, cu minus 16.000. La fel de ciudată a fost și defalcarea pe dimensiunea companiilor: întreprinderile mici și marile corporații angajau, în timp ce firmele cu 20–49 de angajați au desființat dintr-odată 17.000 de locuri de muncă.

Pentru euro și liră, slăbirea dolarului a reprezentat un sprijin, iar ambele monede europene s-au întărit. O piață a muncii slabă reduce motivele Fed pentru înăsprirea politicii, cu atât mai mult cu cât banca centrală și-a mutat accentul pe date după Jackson Hole. Totuși, rezoluția cheie va veni odată cu raportul oficial privind ocuparea forței de muncă de vineri, de care va depinde dacă acest sentiment se va menține.

Astăzi, în prima parte a zilei, atenția asupra monedei unice va fi atrasă de estimările finale pentru PMI servicii din zona euro și PMI compozit, precum și de indicele prețurilor producătorilor. Indicii PMI se bazează pe sondaje în rândul companiilor și reflectă starea activității de afaceri, pragul de 50 de puncte separând expansiunea de contracție, serviciile reprezentând cea mai mare pondere în economia blocului. Indicele prețurilor producătorilor indică dinamica prețurilor la poarta fabricii și servește drept semnal timpuriu pentru inflație, întrucât creșterea costurilor se transmite în final în prețurile de consum.

Având în vedere că inflația în zona euro a revenit deja pe creștere, accelerând la 3,3% în august, un salt al prețurilor producătorilor combinat cu date PMI solide ar putea întări euro în raport cu dolarul. O astfel de combinație ar consolida argumentele pentru o poziție „hawkish” a Băncii Centrale Europene, mai ales că piața a inclus deja aproape în totalitate în prețuri o majorare de dobândă la ședința din 10 septembrie, iar Isabel Schnabel a vorbit explicit despre necesitatea unei înăspriri suplimentare. Dacă datele vor confirma acest sentiment, EUR/USD va avea motive să crească.

În ceea ce privește lira, în prima parte a zilei de astăzi, atenția se va concentra pe datele finale pentru PMI servicii în Regatul Unit și PMI compozit. Indicele serviciilor este deosebit de important pentru moneda britanică, deoarece acest sector are cea mai mare pondere în economia țării, iar indicatorul compozit combină serviciile și producția, oferind o imagine mai completă a activității de afaceri. Deoarece sunt publicate valori revizuite, esențial va fi în ce direcție sunt ajustate estimările preliminare.

O revizuire în sus va întări încrederea în robustețea sectorului serviciilor și va susține lira, mai ales că aceasta revenise deja pe creștere anterior, în timp ce o deteriorare a estimărilor va readuce presiune asupra GBP/USD.

Dacă datele sunt în linie cu așteptările economiștilor, este mai bine să se acționeze conform unei strategii de Mean Reversion. Dacă datele sunt mult peste sau sub așteptările economiștilor, este mai indicată utilizarea unei strategii de Momentum.

Cumpărarea la ruperea nivelului de 1,1608 poate împinge euro către 1,1623 și 1,1641;

Vânzarea la ruperea nivelului de 1,1584 poate împinge euro în jos către 1,1568 și 1,1550;

Cumpărarea la ruperea nivelului de 1,3494 poate împinge lira către 1,3512 și 1,3531;

Vânzarea la ruperea nivelului de 1,3475 poate împinge lira în jos către 1,3457 și 1,3435;

Cumpărarea la ruperea nivelului de 157,69 poate împinge dolarul către 157,97 și 158,28;

Vânzarea la ruperea nivelului de 157,40 poate duce la vânzări de dolari către 157,05 și 156,73;

Voi căuta să vând după o străpungere falsă peste 1,1605 urmată de o revenire sub acest nivel;

Voi căuta să cumpăr după o străpungere falsă sub 1,1583 urmată de o revenire la acest nivel;

Voi căuta să vând după o străpungere falsă peste 1,3502, odată cu revenirea prețului sub acest nivel;

Voi căuta să cumpăr după o străpungere falsă peste 1,3475, odată cu revenirea prețului la acest nivel;

Voi căuta să vând după o străpungere eșuată peste 0,7177, la revenirea prețului sub acest nivel;

Voi căuta să cumpăr după o străpungere eșuată peste 0,7161, la revenirea prețului la acest nivel;

Voi căuta să vând după o străpungere eșuată peste 1,3844, la revenirea prețului sub acest nivel;

Voi căuta să cumpăr după o străpungere eșuată peste 1,3819, la revenirea prețului la acest nivel;