Нефть
Фьючерсы на нефть во вторник закрылись с небольшим понижением. Снижение отчасти было вызвано отчетом, свидетельствовавшим о слабом спросе на бензин в США. При этом инвесторы все еще опасаются толкать фьючерсы к ключевому уровню 90 долларов за баррель.
По итогам торгов на NYMEX котировки январских фьючерсов на легкую малосернистую нефть снизились на 33 цента, или на 0,4%, до 88,628 доллара за баррель. Фьючерсы на нефть марки Brent на ICE выросли по итогам торгов на 2 цента до 91,21 доллара за баррель.
Цены на нефть совершили откат после того, как отчет показал, что спрос на бензин в США на прошлой неделе упал на 2,7% по сравнению с предыдущей неделей. Согласно отчету MasterCard Advisors, спрос снизился на 1,3% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.
Опубликованные во вторник экономические данные США по розничным продажам и ценам производителей не смогли вывести фьючерсы на нефть с отрицательной территории. Эти отчеты, хотя и оказавшиеся лучше прогнозов, не помогли фьючерсам на нефть преодолеть сопротивление в сторону роста до ключевого уровня 90 долларов за баррель.
Согласно опубликованным данным, розничные продажи в США в ноябре выросли на 0,8% благодаря общему росту в категориях товаров, тогда как покупатели направились в магазины перед праздниками. Экономисты прогнозировали рост продаж на 0,5%.
Как сообщило Министерство труда США, индекс цен производителей также продемонстрировал более высокий, чем ожидалось, рост. По большей части росту индекса способствовало повышение цен на продукты питания и энергоносители.
Тем не менее, инвесторы остановились около отметки 88 долларов за баррель, ожидая сигналов от экономики в целом или фундаментальных показателей по нефти относительно того, что фьючерсы могут пробить уровень 90 долларов за баррель.
Цены на нефть колебались около отметки 90 долларов за баррель на прошлой неделе. В субботу Организация стран-экспортеров нефти заявила о том, что сохранит текущие квоты на добычу нефти, несмотря на то, что цены на нефть находятся выше целевого диапазона группы 70-80 долларов за баррель.
Между тем Китай не стал повышать процентные ставки на выходных после того, как многие наблюдатели за рынком ожидали, что власти страны примут дальнейшие меры для замедления экономического роста.
Спрос на дизельное топливо в Китае помог поддержать рынок нефти в последние месяцы, когда спрос в США и Европе продолжил свое медленное восстановление.
Внимание инвесторов переключится теперь на данные по запасам нефти в США, которые в среду опубликует Министерство энергетики США. Согласно прогнозу экономистов, запасы нефти снизились на 2,7 млн баррелей, запасы бензина выросли на 1,9 млн баррелей, а запасы дистиллятов, включая топочный мазут и дизельное топливо, сократились на 200 000 баррелей.
Золото
Фьючерсы на золото во вторник закрылись на позитивной территории и немного выросли после очной сессии, в то время как Комитет по операциям на открытом рынке Федеральной резервной системы США заявил, что будет придерживаться текущей денежно-кредитной политики количественного смягчения.
По итогам торгов на COMEX котировки наиболее активно торгующихся февральских фьючерсов на золото выросли на 6,30 доллара, или на 0,5%, до 1404,30 доллара за тройскую унцию.
Фьючерсы на золото продемонстрировали умеренный рост после очной сессии, тогда как ФРС заявила во вторник вечером о том, что сохранила денежно-кредитную политику без изменений. Цена контракта выросла на 0,5%, или на 7,10 доллара, до 1405,10 доллара за унцию в системе электронных торгов.
ФРС повторила о своем намерении удерживать процентные ставки около нуля и продолжить свою программу покупки казначейских облигаций США на сумму 600 млрд долларов, которая была запущена в ноябре. Комитет планирует покупать казначейские облигации на сумму около 75 млрд долларов в месяц в целях поддержания инфляции, которая находится ниже целевых уровней.
Так называемая программа количественного смягчения ФРС подтолкнула цены на золото до рекордных максимумов в ноябре, а прозвучавшие на прошлой неделе комментарии председателя ФРС Бена Бернанке о том, что увеличение объема программы возможно, если экономика этого потребует, помогли ценам на металл достигнуть новых рекордных максимумов.
Однако заявление ФРС разочаровало некоторых участников рынка, которые надеялись, что в коммюнике будет говориться о недавнем росте доходности казначейских облигаций США, который ограничил рост цен на золото, в процессе которого были совершены прорывы рекордных уровней. Когда доходность облигаций растет, они становятся более привлекательным активом-убежищем, чем золото, потому что металл не приносит процентов.
Доходность десятилетних государственных облигаций США выросла до 3,389% после заявления ФРС против 3,378% незадолго до оглашения решения и против шестимесячного максимума 3,395%, достигнутого в понедельник.
Ослабление доллара подтолкнуло котировки фьючерсов на золото до позитивной территории во время сессии на COMEX, так как деноминированные в доллары цены на золото, очевидно, становятся более дешевыми для инвесторов, держащих другие валюты, когда доллар снижается.
Трейдеры по золоту сейчас ждут данных по инфляции в США, которые выйдут в среду. Более значительный, чем ожидается, рост индекса потребительских цен будет позитивным фактором для золота, которое считается инструментом хеджирования против инфляции.