Последние две недели вызвали очень много резонансных событий на валютном рынке. Во-первых, поначалу никто не понимал, за счет чего спрос на валюту США растет. Напомню, что новое укрепление доллара началось две недели назад сразу после заседания ФРС. Безусловно, настрой Американского регулятора можно считать более «ястребиным», чем ожидалось ранее, но тому есть вполне объективное основание, которое трейдеры не могли не принять во внимание ранее. Это основание – американская инфляция. Всего за три месяца индекс потребительских цен разогнался с 2,4% до 4,2%, что не могло не вызвать реакции ФРС и о чем не могли не знать трейдеры. Но какой реакции? В Евросоюзе инфляция составляет 3,2%, и ЕЦБ уже начал повышать ставки. В Штатах инфляция на процент выше, и речь идет лишь о возможном ужесточении осенью или даже зимой. Какой из двух центральных банков настроен более «ястребино»?
После заседания ФРС доллар рос практически полные полторы недели. Я, безусловно, понимаю, что FOMC занял более «ястребиную» позицию, но из-за чего весь сыр-бор? Из-за одного повышения ставки, которое неизвестно, когда произойдет? На текущий момент, вероятность двух или более раундов ужесточения до конца года составляет всего 40%. Следовательно, участники рынка сами не слишком верят, что при Кевине Уорше ФРС может поднять ставку несколько раз.
Когда ФРС проведет ужесточение, миссия г-на Уорша может считаться выполненной. ФРС в критический момент побеспокоилась о гражданах США и начала ужесточение, чтобы снизить инфляцию. Но верит ли кто-то, что ФРС, если понадобится, повысит ставку два или три раза? Во второй половине прошлого года регулятор трижды снизил ставку, чтобы сейчас трижды повысить?
Дональд Трамп не хочет войны с Ираном, так как «на носу» выборы в Конгресс. Следовательно, американский президент пойдет на любые уступки, чтобы заключить ядерное соглашение с Ираном. Я даже допускаю, что Трамп разрешит Ирану владеть некоторым количеством ядерных ракет, «так как страна имеет право защищать себя от врагов». Уже сейчас многие эксперты сообщают, что сделка, заключенная между Тегераном и Вашингтоном, выгодна только Ирану, так как Иран не поступается фактически ничем. Следовательно, Трамп и дальше будет уступать.
Исходя из всего вышесказанного следует, что все разговоры о том, что доллар является привлекательным из-за инвестиций в сектор ИИ, из-за роста фондового рынка США или из-за ужесточения позиции ФРС, на мой взгляд, отражают лишь тот факт, как некоторые участники рынка готовы быстро менять свою позицию.
Обратите внимание на другие мои статьи:Анализ EUR/USD. 29 июня. Коррекция и снова вниз?
Волновая картина по EUR/USD:Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в более краткосрочном плане – в рамках понижательного участка тренда. На мой взгляд, сейчас неплохое время, чтобы попробовать сформировать длинные позиции, но инструмент может опуститься гораздо ниже 14-й фигуры в рамках волны С. Если это предположение верно, то лучше немного подождать, хотя бы волны 5 в С. Однако волновая разметка нередко преподносит сюрпризы, поэтому уже сейчас я бы перенастраивался на покупки.
Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела более понятный вид. В данное время инструмент построил три волны вниз, волновая разметка по EUR/USD изменилась, поэтому там тоже построено три волны. Следовательно, британец может возобновить снижение в рамках волны 5 в С после небольшой коррекции в рамках волны 4. Так или иначе, понижательный набор волн может завершиться в ближайшее время, а новостной фон не оказывает безоговорочной поддержки валюте США. Неудачная попытка прорыва отметки 1,3157, что приравнивается к 100,0% по Фибоначчи, указывает на готовность инструмента к повышению. Проблема британца заключается сейчас в вновь в геополитике.
Основные принципы моего анализа:1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.