Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложняется. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет. Наоборот, мы увидели полноценную коррекционную структуру A-B-C, которая, вероятнее всего, завершена. Мы так и не дождались убедительной волны 5 в С. Эта волна получила укороченный вид, что тоже случается время от времени. Напомню, что классические волновые структуры встречаются, как правило, только в учебниках. В реальной жизни трейдерам и аналитикам следует быть более гибкими в анализе. Поэтому я уже месяц подряд говорю в своих обзорах, что следует готовиться к росту европейской валюты. Если текущая волновая разметка верна, то инструмент находится в самом начале нового повышательного участка тренда.
На младшем масштабе я могу выделить классическую пятиволновую понижательную структуру с укороченной волной 5. Я допускал, что европейская валюта просядет до 13-й фигуры, но новостной фон развернулся против доллара и у продавцов банально не хватило сил на построение убедительной волны 5. Поэтому можно считать, что 28 июля началось построение нового повышательного набора волн.
Помощь пришла откуда не ждали.Курс инструмента EUR/USD в течение среды повысился на 100 базовых пунктов. Для многих трейдеров такое движение стало полной неожиданностью, но если разобраться в вопросе более подробно, ничего странного в нем нет. По инструменту EUR/USD продолжается построение нового повышательного участка тренда, поэтому любой рост – закономерный. Также вчера Министерство финансов США объявило об увеличении объемов выкупа долгосрочных облигаций с открытого рынка, что является некой формой программы QE, которую очень часто проводила ФРС в последние годы. Программа QE – это программа количественного смягчения, которая выражается в снижении процентных ставок или же выкупе регулятором(или правительством) ценных бумаг. Баланс ФРС или Минфина растет, в экономику поступает дополнительная ликвидность. Дополнительная ликвидность стимулирует экономический рост, заставляет участников всех рынков инвестировать активнее, что вызывает рост многих инструментов и ускорение экономики. То есть это как раз то, что сейчас нужно американской экономике, но что не может осуществить ФРС.
Почему же доллар упал? Потому что любое смягчение пагубно для национальной валюты. Доллара в обиходе становится больше, а спрос остается прежним. То есть смысл заключается в банальном увеличении денежной массы при неизменном спросе на валюту. Закон спроса и предложения. Естественно, предугадать такие действия Министерства финансов было невозможно, но я не сомневаюсь, что решение было принято с подачи Дональда Трампа. Президент США, вероятно, осознал, что даже при Кевине Уорше ждать от ФРС немедленного снижения процентной ставки не имеет смысла, так как это попросту невозможно при текущем уровне инфляции. Поэтому решил провести собственную QE, которая разгонит экономику при неизменных ставках ФРС. Действенный метод, а доллар может продолжить терять позиции, что полностью соответствует текущей волновой разметке. Кстати, инфляция при проведении QE обычно растет...
Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в более краткосрочном плане – предположительно перешел к новому восходящему набору волн. На мой взгляд, сейчас отличное время, чтобы формировать длинные позиции. Если понижательный участок тренда, берущий начало 28 января не примет более протяженный, пятиволновой вид(для чего нужен сильной новостной фон в пользу доллара), инструмент EUR/USD находится в самом начале нового, длительного повышательного участка тренда, цели которого разбросаны вплоть до 25-й фигуры.
На старшем масштабе виден повышательный участок тренда, после которого началось построение коррекционного набора волн. Структура A-B-C предположительно завершена. Если это так, началось построение нового, импульсного повышательного участка тренда.
Основные принципы моего анализа:1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.