Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложнилась. На старшем масштабе(нижняя картинка) понижательный участок тренда принял пятиволновой вид A-B-C-D-E, который может быть завершен в любой момент, так как выглядит вполне укомплектованно. Размеры всех волн этого участка приблизительно одинаковые, поэтому я считаю его коррекционным. Если это предположение верно, то после его завершения начнется построение импульсного повышательного участка тренда с целями, расположенными гораздо выше 20-й фигуры.
На младшем масштабе(верхняя картинка) продолжается построение импульсного набора волн, который может принадлежать волне E старшего масштаба. Если это действительно так, то как бы сильно не рос доллар, его укрепление подходит к концу. Предполагаемая волна 5 в E завершена или близится к своему завершению. В любом случае текущая волновая картина предполагает завершение построения понижательного набора волн. На обоих графиках. Новостной фон и резкая смена настроений на рынке привела к сильному росту американской валюты, но новых причин для укрепления американской валюты остается немного.
Американская инфляция важнее европейской.Курс инструмента EUR/USD в течение вторника снизился на 55 базовых пунктов, и причина может быть только одна – отчет по инфляции в США. Индекс потребительских цен в месячном исчислении вырос по итогам октября на 0,4%, а базовый индекс – на 0,3%. В обоих случаях рынок ожидал более низких значений. Годовые данные не публиковались. Поэтому спрос на валюту США в течение вчерашнего дня вполне закономерно увеличился, а инструмент EUR/USD уже больше месяца находится на дне, сохраняя при этом перспективы построения нового повышательного участка тренда. Текущая волновая разметка по-прежнему остается актуальной.
Остается лишь разобраться с тем, что нам дает отчет по инфляции. По большому счету, он ничего не поменял. Во-первых, рынок не может судить о годовой инфляции по месячным данным. Во-вторых, решение о повышении процентной ставки на заседании FOMC 8-9 декабря уже можно считать принятым. В-третьих, неделей ранее в Евросоюзе также вышел отчет по инфляции, который оповестил рынки о росте до 4%. Следовательно, ЕЦБ также должен поменять свой настрой на более «ястребиный». Однако лично я не помню, чтобы курс европейской валюты в паре с долларом рос в последнее время на 100 базовых пунктов в течение нескольких часов.
Безусловно, следует принять во внимание тот факт, что европейская инфляция в октябре совпала с ожиданиями рынка. Но что это меняет? От того, что рынок угадал октябрьское значение, сам факт ускорения инфляции в ЕС никуда не исчез. Следовательно, инфляция растет быстрее ожиданий в обоих случаях: и в США, и в Евросоюзе. Соответственно, оба центральных банка должны поменять свой настрой по денежно-кредитной политике на более жесткий. А это означает, что у доллара не может быть преимущества над евровалютой на основании этого фактора. Фактор геополитики в данное время тоже не поддерживает безопасный доллар.
Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Однако эта структура выглядит полностью укомплектованной, поэтому можем быть завершена. На мой взгляд, сейчас хорошее время не только для покупок европейской валюты, но и для ожиданий полноценного повышательного участка тренда. Согласно старшему масштабу, следует ожидать рост не менее, чем до 17-18 фигур. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1126, что приравнивается к 50,0% по Фибоначчи(нижняя картинка, старший масштаб), также указывает на готовность рынка к покупкам.
На старшем масштабе виден понижательный участок тренда, который принял вид A-B-C-D-E. Внутренняя волновая структура волны E приняла пятиволновой, импульсный вид, но уже может быть завершена. Если это предположение верно, сейчас начнется построение нового восходящего участка тренда.
Основные принципы моего анализа:1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.