logo

FX.co ★ Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

Последнюю неделю крипторынок находится в стадии стабилизации после серьезного обрушения Биткоина и альткоинов. Большинство монет приобрели флетовую динамику, а инвесторы выжидают момент и планируют долгосрочные стратегии. При такой ситуации рынок криптовалют значительно снизил уровень волатильности, а все основные метрики пришли в норму. Более того, наблюдался локальный случай дивергенции Биткоина и индекса S&P 500. Все эти факторы указывают на полноценную стабилизацию рынка и вероятное начало восходящего движения.

Вероятней всего именно так бы и произошло, будь мы в любом другом цикле крипторынка, кроме этого. У биткоина и других цифровых активов была возможность возобновить восходящее движение, и рынок был готов к этому. Однако ситуация вокруг стейблкоина UST изменила планы среднесрочных инвесторов и вынудило их менять подход к формированию стратегий на крипторынке. Согласно данным Glassnode, в BTC значительно изменилось соотношение открытых пут и колл опционов. Это говорит о том, что криптоинвесторы сделали определенные выводы с падения Luna и UST, и стали наращивать позиции для защиты капитала от непредвиденных падений.

Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

Также важно отметить приоритетные цены Биткоина для большинства инвесторов в 2022 году. Glassnode сообщают, что в контрактах колл наибольший открытый интерес сосредоточен в районе отметки $40k. Что касается пут-опционов, то здесь ситуация действительно удручающая. Основными зонами фиксации прибыли при нисходящем движении цены инвесторы выбрали диапазон $25k-$15k. Таким образом, мы видим, что среднесрочные настроения крипто инвесторов нацелены на получение прибыли в условиях продолжающегося медвежьего рынка.

Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

Это также свидетельствует о том, что текущая рыночная ситуация является уникальной, и даже несмотря на обновление локальных минимумов ончейн-метрик, инвесторы не верят в отскок цены. И нет никаких сомнений в том, что после локальной паузы и стабилизации ситуации, крипторынок продолжит падение. В июне стартует программа количественного сокращения, которая наносит прямой ущерб ликвидности крипторынка и Биткоина. Вероятней всего этим летом рынок потеряет часть проектов с низкой ликвидностью, а крупные криптовалюты обновят локальные минимумы ниже уровней, которые до настоящего момента оставались нетронутыми более года.

Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

В случае с Биткоином таким уровнем станет диапазон $25k-$15k. Настроения инвесторов подтверждают, что в ближайшие 3-6 месяцев именно снижение к этой зоне станет ключевым сигналом к возможному развороту цены. Пока что мы единожды увидели закол уровня $24k, после чего цена восстановилась и начала консолидацию. Вероятней всего, что Биткоин полноценно снизится в данный диапазон и начнет проторговку с постепенным обновлением локальных уровней. Важно отметить, что сейчас цена колеблется в районе основного интереса крупнейших держателей BTC. С учетом кейса с Luna, есть все основания полагать, что у таких компаний как MicroStrategy, могут возникнуть проблемы, которые негативно скажутся на рынке.

Рынок готовится к среднесрочному нисходящему тренду: где Биткоин обновит локальный минимум?

Что касается технической картины, то мы видим стабилизационный период Биткоина с отсутствием видимого давления продавцов. Цена в свободном полете двигается по узкому диапазону $39k-$31k без намека на колебания или попытку прорыва. При этом сегодня, 25 мая, ожидается выступление главы ФРС, а потому в ближайшие дни волатильность актива и рынка могут возрасти. Технические индикаторы демонстрируют локальное приободрение рынка: RSI и стохастик сохраняют восходящую динамику, а MACD на всех парах движется к нулевой отметке. С учетом этого прогноз не меняется: в рамках стабилизационного движения BTC/USD может достигнуть локального максимума в районе $33k. Ну а потом наступит июнь и турбулентность возобновится.

*Представленный анализ рынка носит информативный характер и не является руководством к совершению сделки
К списку статей К статьям этого автора Открыть торговый счёт