Bitcoin ฟื้นตัวขึ้นมาที่ราว ๆ 83,900 ดอลลาร์ โดยดีดตัวจากระดับต่ำสุดระหว่างวันบริเวณ 83,000 ดอลลาร์ และข้อมูลกระแสเงินทุนล่าสุดยังคงหนุนโอกาสที่ราคาจะปรับขึ้นต่อไป รายงานระบุว่า Spot ETF มีเงินไหลเข้าจำนวน 66.2 ล้านดอลลาร์ในวันอังคาร ส่งผลให้สถิติเงินไหลเข้า (สุทธิ) ต่อเนื่องขยายออกไปเป็นเก้าวันทำการ
ข้อมูลจาก SoSoValue แสดงให้เห็นว่า กองทุนต่าง ๆ ระดมเงินได้รวมราว 3.1 พันล้านดอลลาร์ตลอดช่วงเวลาดังกล่าว ขณะที่กระแสเงินทุนสุทธิสะสมตั้งแต่ต้นปีเพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์ หากคำนวณอย่างง่ายจะเห็นได้ชัดว่า ก่อนที่กระแสเงินทุนรอบนี้จะเริ่มขึ้น ยอดสุทธิทั้งปีติดลบอยู่ราว 2 พันล้านดอลลาร์ ดังนั้นการเข้าซื้อในตอนนี้จึงเป็นการชดเชยเม็ดเงินที่ไหลออกไปก่อนหน้าเป็นหลัก ผู้จัดการกองทุนและนักลงทุนสถาบันที่ทยอยสะสมในช่วงย่อตัวจึงเป็นฝ่ายได้เปรียบ ขณะที่ฝั่งผู้ถือสถานะ Short สูญเสียแหล่งแรงขายกดดันราคาที่ต่อเนื่องไป
อย่างไรก็ตาม ความเร็วของกระแสเงินไหลเข้าชะลอตัวลงอย่างเห็นได้ชัด เมื่อต้นสัปดาห์ที่แล้ว กระแสเงินไหลเข้ารายวันยังอยู่ใกล้ระดับ 1 พันล้านดอลลาร์ แต่ในวันจันทร์ กองทุนดึงดูดเงินได้เพียงราว 31 ล้านดอลลาร์ และในวันอังคาร 66.2 ล้านดอลลาร์ สถิติกระแสเงินไหลเข้าต่อเนื่องยังคงอยู่ในทางเทคนิค แต่เม็ดเงินที่ไหลเข้าเริ่มบางลงจากเดิมมาก แทนที่จะไหลเข้ามาอย่างมหาศาล ผลที่ตามมา ETF จึงไม่ได้เป็นแรงผลักดันด้านราคาที่โดดเด่นเหมือนก่อน และผมไม่ตัดความเป็นไปได้ที่การปรับตัวขึ้นต่อไปอาจต้องอาศัยแรงซื้อรอบใหม่ที่แข็งแกร่ง มากกว่าจะพึ่งพาเพียงการไหลเข้าต่อเนื่องในระดับปัจจุบัน
ในขณะเดียวกัน กองทุน Altcoin เริ่มหมุนทิศทางตรงกันข้าม Spot Ethereum ETF สิ้นสุดการทำสถิติกระแสเงินไหลเข้าต่อเนื่องเจ็ดวัน และพลิกเป็นกระแสเงินไหลออกราว 3 ล้านดอลลาร์ในวันอังคาร หลังจากที่ก่อนหน้านี้รับเงินไหลเข้ามากกว่า 851 ล้านดอลลาร์ตลอดเจ็ดวันที่ผ่านมา ส่งผลให้ยอดเงินไหลเข้าตั้งแต่เริ่มทำการซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 14 พันล้านดอลลาร์ กองทุน Zcash ก็ยุติสถิติกระแสเงินไหลเข้าต่อเนื่องหกวันในวันจันทร์ ด้วยเงินไหลออกราว 8 ล้านดอลลาร์ ตัวเลขเงินไหลออกเหล่านี้ยังถือว่าค่อนข้างจำกัด ผมจึงมองว่าเป็นเพียงช่วงพักตัวและการขายทำกำไรบางส่วน มากกว่าจะเป็นการเทขายออกครั้งใหญ่ ถึงกระนั้น Bitcoin ยังคงเป็นสินทรัพย์หลักเพียงตัวเดียวที่มีกระแสเงินสุทธิไหลเข้าในเชิงบวกอย่างต่อเนื่อง ซึ่งตอกย้ำสถานะของมันในฐานะปลายทางหลักของเม็ดเงินจากสถาบัน
บรรยากาศความเชื่อมั่นในตลาดเย็นลงเล็กน้อย ดัชนี Fear & Greed ลดลงจาก 73 มาอยู่ที่ 71 แต่ยังคงอยู่ในโซน greed ผมคาดว่าข้อมูลเงินเฟ้อและตลาดแรงงานสหรัฐฯ ในช่วงไม่กี่เซสชันข้างหน้าจะเป็นปัจจัยชี้นำทิศทางระยะสั้นของ Bitcoin สำหรับตอนนี้ ตลาดมีแนวโน้มที่จะเคลื่อนไหวสะสมตัวบริเวณระดับราคาปัจจุบัน
การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Bitcoin ตอนนี้ราคาเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบแคบ ๆ ระหว่างแนวรับที่ $83,500 และแนวต้านที่ $83,900 ดังนั้นแผนการเทรดจึงแบ่งออกเป็นสองทิศทางแบบสะท้อนกัน โดยมีทั้งกรณีเบรกกรอบและกรณีถูกปฏิเสธ สำหรับฝั่ง Buy เซ็ตอัพแรกคือการเบรกขึ้นเหนือ $83,900 อย่างมั่นใจ: เป้าหมายอยู่ที่ $84,400 ซึ่งเป็นบริเวณที่ผมจะทำกำไร และพิจารณากลับฝั่งมาเปิด Short เมื่อราคาย่อตัวลงมา หากราคายังยืนอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และค่า Awesome Oscillator ยังเป็นบวก เซ็ตอัพ Buy ที่สองใช้ในกรณีที่การเบรกลงด้านล่างไม่สำเร็จ: การเกิดสัญญาณ Rejection แถว $83,500 หรือการหลุดหลอกลงไปแถว $82,900 จะบ่งชี้โอกาสในการเปิด Buy เพื่อลุ้นการดีดกลับขึ้นไปที่ $83,900 ก่อน จากนั้นจึงมองต่อไปที่ $84,400
เงื่อนไขสำหรับการขาย (Sell) จะเป็นภาพสะท้อนกันอย่างสมดุล การเบรกลงต่ำกว่า $83,500 พร้อมการยืนยัน ให้สัญญาณเปิด Short โดยมีเป้าหมายที่ $82,900 — แต่ต้องมีเงื่อนไขเพิ่มเติมคือ เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ต้องอยู่เหนือระดับราคา และค่า Awesome Oscillator ต้องเปลี่ยนเป็นลบ หากการเบรกขึ้นเหนือ $83,900 ไม่สามารถยืนยันตัวเองได้ การเปิด Short จะเล็งเป้าการย่อลงกลับมาที่ $83,500 ก่อน และตามด้วยบริเวณ $82,900
ปัจจัยทางเทคนิคของ Ethereum มีตรรกะที่เคลื่อนไหวสอดคล้องกับ Bitcoin บนสเกลราคาเฉพาะของตัวเอง ช่วงการเคลื่อนไหวหลักอยู่ระหว่างแนวรับที่ 2,683 ดอลลาร์ และแนวต้านที่ 2,695 ดอลลาร์ กลยุทธ์ฝั่งซื้อจะพิจารณาเมื่อราคาทะลุขึ้นเหนือ 2,695 ดอลลาร์ โดยมีเป้าหมายทำกำไรที่ 2,714 ดอลลาร์ จากนั้นอาจมองหาจังหวะเปิดสถานะขายเมื่อราคาย่อตัวลงมาอีกครั้ง — หรือเปิดขายเมื่อราคาถูกปฏิเสธที่ 2,683 ดอลลาร์ หรือเกิดการย่อตัวหลอกลงมาที่ 2,660 ดอลลาร์ โดยในกรณีนี้เป้าหมายแรกคือ 2,695 ดอลลาร์ แล้วจึงมองไปที่ 2,714 ดอลลาร์ต่อไป ตำแหน่งขายยังสามารถพิจารณาได้หากเกิดการหลุดแนวรับที่ 2,683 ดอลลาร์อย่างชัดเจน โดยมีเป้าหมายที่ 2,660 ดอลลาร์ หรือหากราคาทะลุเหนือ 2,695 ดอลลาร์ไม่สำเร็จแล้วกลับตัวลงมา ก็สามารถเทรดฝั่งขายเพื่อเล็งกลับลงไปที่ 2,683 ดอลลาร์ และจากนั้นที่ 2,660 ดอลลาร์ เงื่อนไขของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และอินดิเคเตอร์ Awesome เป็นไปในทิศทางเดียวกับของ Bitcoin
อินดิเคเตอร์ทั้งสองตัวถูกใช้เป็นตัวกรองเพื่อคัดแยกสัญญาณหลอกเท่านั้น ไม่ได้ใช้เป็นเหตุผลให้รีบเข้าออเดอร์ก่อนเวลา การตัดสินใจจะเกิดขึ้นก็ต่อเมื่อราคายืนยันการเคลื่อนไหวที่ระดับที่ระบุไว้แล้วเท่านั้น