EUR/USD – การวิเคราะห์และคาดการณ์ราคา: คู่เงินอ่อนตัวลงในวันพุธหลังจากปรับตัวขึ้นในวันอังคาร

ในวันพุธ EUR/USD กลับมาอ่อนค่าลงอีกครั้ง สูญเสียพื้นที่ที่แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐในวันอังคาร สกุลเงินยุโรปกำลังเผชิญแรงกดดันทั้งจากราคาน้ำมันที่ปรับตัวสูงขึ้นและการแข็งค่าของดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินล่วงหน้าก่อนการเผยแพร่รายงานการประชุมของ Federal Reserve ที่กำลังจะออกมา ข้อมูลการผลิตภาคอุตสาหกรรมของเยอรมนีที่ออกมาในเชิงบวกยังไม่สามารถช่วยพยุงยูโรได้

ตามข้อมูลจากสำนักงานสถิติแห่งสหพันธรัฐเยอรมนี การผลิตภาคอุตสาหกรรมของประเทศเพิ่มขึ้น 2% ในเดือนกันยายน ชดเชยการลดลง 1.2% ในเดือนสิงหาคมได้เกือบทั้งหมด และสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่การเติบโต 0.5% อย่างมีนัยสำคัญ เมื่อเทียบเป็นรายปี การผลิตเพิ่มขึ้น 2.3% หลังจากที่ลดลง 1.6% ในเดือนก่อนหน้า

อย่างไรก็ตาม ตลาดกลับเมินตัวเลขเชิงบวกเหล่านี้ เนื่องจากบรรยากาศความระมัดระวังและการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงยังคงครอบงำ ความตึงเครียดที่ทวีความรุนแรงขึ้นอีกครั้งในตะวันออกกลางกำลังกดดันให้ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้นอีกครั้ง ราคาน้ำมันดิบ Brent ต่อบาร์เรลกลับขึ้นมายืนเหนือระดับจิตวิทยาที่ 100 ดอลลาร์ ซึ่งสร้างแรงกดดันอย่างมากต่อการเติบโตทางเศรษฐกิจในยูโรโซนในวันอังคาร ยูโรได้แรงหนุนเล็กน้อยหลังจากถ้อยแถลงของ Marine Le Pen ตัวแทนฝ่ายขวาและผู้สมัครตัวเต็งในการเลือกตั้งประธานาธิบดีปีหน้า เกี่ยวกับแผนการปรับลดการใช้จ่ายของรัฐบาล Le Pen ให้คำมั่นว่าจะปรับลดการใช้จ่ายภาครัฐลง 140 พันล้านยูโรในช่วงห้าปีข้างหน้า และลดการขาดดุลงบประมาณลงสู่ระดับ 3% ภายในปี 2030 จากระดับปัจจุบันที่ 5.1% แผนดังกล่าวช่วยเพิ่มความเชื่อมั่นให้แก่นักลงทุน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลฝรั่งเศสปรับตัวลงจากระดับสูงสุดในรอบหลายปี ขณะที่ EUR/USD ปรับตัวขึ้นเข้าใกล้กรอบบนบริเวณ 1.1200 ฟื้นตัวจากระดับต่ำสุดในรอบ 17 เดือนบริเวณ 1.1160 ที่ทำไว้เมื่อวันจันทร์

ขณะเดียวกัน วันพุธนำความเสถียรกลับมาสู่ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งฟื้นตัวเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่น ๆ ส่วนใหญ่ เมื่อนักลงทุนเตรียมตัวรอการเผยแพร่บันทึกการประชุมของ Federal Open Market Committee (FOMC) เดือนกันยายนที่จะประกาศในวันนี้ ทั้งนี้ ในรอบสามปีที่ผ่านมา Fed เพิ่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานเป็นครั้งแรก พร้อมกับส่งสัญญาณถึงความเป็นไปได้ของการคุมเข้มนโยบายการเงินเพิ่มเติมอัตราเงินเฟ้อในระดับปานกลางและข้อมูลตลาดแรงงานสหรัฐทำให้ผู้เล่นในตลาดลดความคาดหวังต่อการปรับขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนตุลาคม อย่างไรก็ตาม โดยรวมแล้ว เศรษฐกิจสหรัฐยังคงมีเสถียรภาพ ขณะที่อัตราเงินเฟ้อยังอยู่ในระดับสูงกว่ากรอบเป้าหมายของ Fed อย่างมีนัยสำคัญ ปัจจัยนี้ยังสนับสนุนความคาดหวังของตลาด ตามเครื่องมือ FedWatch ของ CME ว่าธนาคารกลางสหรัฐจะปรับขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนธันวาคม และอาจปรับขึ้นอีกครั้งในไตรมาสแรกของปี 2027

จากมุมมองทางเทคนิค คู่เงินดังกล่าวกำลังพยายามยืนเหนือระดับ 1.1200 ขณะเดียวกันค่า Oscillators ยังคงอยู่ในแดนลบ ยืนยันความได้เปรียบของฝั่งหมีในตลาด อย่างไรก็ตามดัชนี Relative Strength Index (RSI) ได้เคลื่อนตัวเข้าสู่เขต Oversold ซึ่งเปิดโอกาสให้เกิดการปรับฐาน ระดับ 1.1260–1.1285 ยังคงเป็นแนวต้าน ส่วนจุดต่ำสุดของเดือนตุลาคมขณะนี้ทำหน้าที่เป็นแนวรับ