Hôm nay, Bitcoin đang cố giữ trên đường trung bình động 100 ngày, hiện đã tăng lên 76.548 USD. Thị trường bước vào một tuần với nhiều sức nặng. Tháng 10 khép lại với mức giảm 7,3%, đánh dấu tháng yếu nhất của Bitcoin kể từ năm 2014. Đường trung bình động đang được giữ vững hiện đóng vai trò như “phòng tuyến” cuối cùng của phe mua, và những ngày tới sẽ cho thấy liệu nó có trụ vững được hay không khi bầu cử, dữ liệu thị trường lao động và báo cáo lợi nhuận từ các tập đoàn công nghệ lớn đồng loạt tác động lên thị trường.
Ngày mai sẽ diễn ra cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ tại Mỹ, và các nhà tham gia thị trường đang đánh giá xác suất 93,6% rằng Đảng Dân chủ sẽ giành quyền kiểm soát Hạ viện. Donald Trump đã tuyên bố sẽ sử dụng quyền phủ quyết nếu Đảng Dân chủ chiếm đa số, vì vậy một tình trạng bế tắc chính trị tại Washington là kịch bản cơ sở. Dữ liệu lịch sử khiến nhiều người không yên tâm. Bitcoin đã kết thúc quý IV trong trạng thái giảm điểm ở cả ba năm bầu cử gần nhất, mất 17,3% vào năm 2014, 43,5% vào năm 2018 và 14,8% vào năm 2022, và cả ba giai đoạn này đều trùng với các thị trường giá xuống (bear market). Những đợt sụt giảm như vậy lại mở ra cơ hội cho những nhà đầu tư đã bán ra từ lâu và hiện đang chờ điểm vào mới. Những người mua muộn sử dụng đòn bẩy thường chịu thiệt, vì vị thế của họ dễ bị “quét sạch” trong quá trình giá đi xuống.
Tuy nhiên, cũng có một luận điểm phản biện. Trung bình, Bitcoin đã tăng hơn 50% trong mười hai tháng sau các kỳ bầu cử giữa nhiệm kỳ.
Các dữ liệu vĩ mô làm gia tăng mức độ bất định. Thứ Ba sẽ công bố số liệu về số vị trí việc làm trống trong tháng 9, và thứ Sáu là báo cáo việc làm tháng 10, với dự báo có thêm 65.000 việc làm mới sau con số 29.000 trong tháng 9, khi giới kinh tế trước đó kỳ vọng 84.000. Một số liệu yếu sẽ làm tăng khả năng xuất hiện các tín hiệu dovish từ Fed, qua đó hỗ trợ thanh khoản và khẩu vị rủi ro đối với tài sản, bao gồm cả Bitcoin. Tuần này, Chủ tịch Fed chi nhánh Cleveland Loretta Mester và Thống đốc Fed Michelle Bowman sẽ có bài phát biểu, và giọng điệu của họ có thể làm dịch chuyển kỳ vọng thị trường trước ngày thứ Sáu.
Nguồn rủi ro thứ ba đến từ khu vực công nghệ. Khoảng 20% số công ty trong chỉ số S&P 500 sẽ công bố kết quả kinh doanh trong vài ngày tới, và Apple cùng Palantir sẽ công bố báo cáo sau khi thị trường đóng cửa vào thứ Hai. Tuần trước, thị trường chứng kiến một đợt bán tháo cổ phiếu công nghệ do các hướng dẫn lợi nhuận gây thất vọng, làm dấy lên nghi ngờ về hiệu quả sinh lời của các khoản đầu tư vào trí tuệ nhân tạo. Hiện thị trường đang cực kỳ nhạy cảm với tin tức từ khu vực này, nên các dữ liệu tiêu cực rất dễ kéo Bitcoin và Ether giảm trở lại.
Bitcoin
Giá đang giao dịch trong một vùng hẹp giữa hỗ trợ gần nhất tại 77.800 USD và kháng cự gần nhất tại 78.300 USD, vì vậy kế hoạch được xây dựng xoay quanh hai kịch bản đối xứng, với đầy đủ các phương án cho phá vỡ và bị từ chối. Tôi xem xét hai lựa chọn để mua. Nếu giá giữ được trên 78.300 USD, với điều kiện vẫn nằm trên đường trung bình động 50 ngày và chỉ báo Awesome Oscillator nằm trên mức 0, mục tiêu sẽ là 79.000 USD, tại đó nên chốt lợi nhuận và có thể cân nhắc mở lệnh bán khi giá điều chỉnh quay đầu. Nếu cú phá vỡ xuống dưới không được xác nhận và giá bật lại từ 77.800 USD sau một nhịp giảm giả, thì lệnh mua nhắm mục tiêu 78.300 USD và sau đó là mục tiêu xa hơn tại 79.000 USD.
Các kịch bản bán được gộp vào một. Giá đóng cửa dưới 77.800 USD, với điều kiện đường trung bình động 50 ngày nằm trên giá và chỉ báo Awesome Oscillator dưới mức 0, sẽ mở ra cơ hội vào lệnh bán với mục tiêu 77.000 USD. Nếu cú phá vỡ lên trên không được duy trì và giá bị từ chối tại 78.300 USD, thì mục tiêu bán sẽ là 77.800 USD và sau đó thấp hơn, về vùng 77.000 USD.
Ether
Logic này phản chiếu lại Bitcoin trên thang giá riêng của nó, với ngưỡng hỗ trợ gần nhất tại $2.276 và ngưỡng kháng cự gần nhất tại $2.288. Vị thế mua được xem xét nếu giá giữ vững trên $2.288, với điều kiện giá nằm trên đường trung bình động 50 ngày và Awesome Oscillator nằm trên ngưỡng 0, với mục tiêu tại $2.305 – nơi chốt lợi nhuận và có thể cân nhắc mở vị thế bán khi giá điều chỉnh giảm trở lại. Nếu cú phá vỡ giả xuống dưới không được xác nhận và giá bật lên từ $2.276, thì lệnh mua nhắm đến $2.288 và sau đó là $2.305.
Vị thế bán được mở khi giá đóng cửa dưới $2.276, với điều kiện đường trung bình động nằm trên giá và Awesome Oscillator dưới ngưỡng 0, với mục tiêu tại $2.250. Nếu cú phá vỡ lên không được duy trì và giá bị từ chối tại $2.288, thì vị thế bán nhắm đến $2.276 và sau đó thấp hơn nữa là $2.250. Cả hai chỉ báo tiếp tục được sử dụng như bộ lọc để loại bỏ các biến động giả, chứ không phải là tín hiệu vào lệnh độc lập, và quyết định chỉ được đưa ra sau khi giá thực sự xác nhận các mức được nêu.