FX.co ★ Обзор на EUR/USD. 11 декември. Влакът на ужасите продължава

Валутната двойка EUR/USD продължи да се търгува в модел "зиг-заг" и "ограда" в сряда. Напомняме, че няма да обсъждаме резултатите от заседанието на FOMC или последващите движения в тази статия. Причината е ясна: смятаме, че веднага след обявяването на резултатите пазарът се движи на базата на емоции. Често се случва цената първоначално да се движи в една посока, само за да се върне обратно на изходната си позиция до сутринта. Дори считаме, че всички движения след заседанието на FOMC не трябва да бъдат включвани в техническия анализ. Така че, по-добре е да изчакаме да се успеят страстите на пазара, преди да се правят изводи за взетите решения и как пазарът е реагирал.

Освен заседанието на FOMC, нямаше много за анализиране от вчера. Валутната двойка EUR/USD продължи леко да се плъзга, с минимална волатилност. Ето защо предполагаме, че заседанието на FOMC няма да промени нищо. Наясно сме, че пазарът очаква решението на американския регулатор, но какво може да бъде това решение, ако пазарът вече седмици наред е уверен в намаляване на лихвения процент? Освен това, е малко вероятно Джером Пауъл да предостави ясни прогнози за паричната политика през следващата година.

Поддържаме позицията, че ключовият елемент на анализа в момента е диапазонът на дневния времеви интервал. Като се има предвид, че вчера цената се намираше точно в средата на страничния канал при 1.1400-1.1830, заседанието на FOMC имаше малък шанс да изведе двойката извън този диапазон. Следователно трябва да изчакаме завършването на консолидацията.

Също така смятаме, че фундаменталният фон за щатския долар остава слаб, докато пазарните играчи се подготвят за нова тенденция, която може да бъде само нагоре. В момента големите играчи тестват нервите на дребните търговци, някои от които не издържат петмесечния страничен диапазон и започват да отварят произволни позиции. Всяка позиция на пазара предоставя ликвидност, която големите играчи често търсят.

Следващата седмица, според нас, ще бъде още по-важна от настоящата. Тази седмица научихме резултатите от заседанието на FOMC и стойностите на отчетите JOLTs и ADP. Следващата седмица ще бъдат публикувани дългоочакваните Non-Farm Payrolls, нивото на безработица и данни за инфлацията. Това са именно отчетите, върху които Фед базира или ще базира своите решения за ключовия лихвен процент.

Също така, нека да припомним, че активността на пазара намалява с настъпването на Новата година, но, като имаме предвид настоящите обстоятелства, колко още може да спадне? Пазарът става "тънък", като обемите на търговия падат, така че всяка значителна инжекция на пари може да предизвика нова тенденция или възобновяване на старата. Следователно, някои ще празнуват, докато други ще намерят добри възможности за отваряне на сделки. Все още очакваме щатският долар да намалее през 2026 година, но отново подчертаваме, че трябва да завърши страничният диапазон на дневния времеви интервал.

Средната волатилност на валютната двойка EUR/USD за последните пет търговски дни към 11 декември е 44 пункта и се характеризира като "ниска." Очакваме двойката да се търгува между 1.1604 и 1.1692 в четвъртък. Горният канал на линейната регресия сочи надолу, което сигнализира за низходящ тренд, но пазарът остава в страничен обхват на дневната времева рамка. Индикаторът CCI влезе в зоната на препродажби два пъти през октомври (!!!), което може да предизвика нов възходящ тренд през 2025 година.

Най-близки нива на подкрепа:

• S1 – 1.1627
• S2 – 1.1597
• S3 – 1.1566

Най-близки нива на съпротива:

• R1 – 1.1658
• R2 – 1.1688
• R3 – 1.1719

Търговски препоръки:

Валютната двойка EUR/USD е разположена над линията на съвпадащата средна стойност и възходящият тренд остава непокътнат на всички по-високи времеви рамки. Въпреки това, страничният обхват продължава за няколко месеца на дневната времева рамка. Глобалната фундаментална обстановка остава критично важна за пазара. Напоследък, доларът често показва ръст, но строго в границите на този страничен обхват. За дългосрочно укрепване му липсва фундаментална основа. Когато цената е под линията на съвпадащата средна стойност, могат да се обмислят малки кратки продажби с цели на 1.1604 и 1.1587 на чисто техническа основа. Над линията на съвпадащата средна стойност, дългите позиции остават актуални с цел на 1.1800 (горната линия на обхвата на дневната времева рамка).

Обяснения на илюстрациите:

• Ценови нива (Подкрепа/Съпротива): Дебели червени линии, където движението може да завърши. Те не са източници на търговски сигнали.
• Линии Kijun-sen и Senkou Span B: Силни линии на индикатора Ichimoku, прехвърлени на часовата времева рамка от 4-часовата времева рамка.
• Екстремни нива: Тънки червени линии, където цената преди това е отскачала. Те са източници на търговски сигнали.
• Жълти линии: Линии на тренда, тренд канали и други технически формации.
• Индикатор 1 на COT графиките: Представлява нетната позиция на всяка категория търговци.