FX.co ★ EUR/USD – 14 октомври: Ще подкрепи ли речта на Лагард еврото?

Във вторник EUR/USD обърна в полза на еврото и нарасна към нивото на корекция по Фибоначи 127.2% при 1.1220. Отскок от това ниво днес би подкрепил щатския долар и възобновяването на спада на двойката към нивото на корекция 161.8% при 1.1086. Затваряне над 1.1220 би позволило на трейдърите да очакват умерено възстановяване на еврото към нивото 100.0% по Фибоначи при 1.1325.

Вълновата структура на часовата графика остава низходяща. Последната завършена възходяща вълна не успя да пробие над предходния връх, докато новата низходяща вълна проби под предишното дъно. След заседанието на FOMC през септември, пазарните участници очакват поне още един рунд на затягане на паричната политика до края на годината и още един през следващата. Този фактор продължава да осигурява силна подкрепа за щатския долар, докато останалите фактори вече са ирелевантни. Мечките запазват твърд контрол върху пазара, което също подпомага поскъпването на долара.

Новинарският фон във вторник беше много слаб и трейдърите практически не му обърнаха внимание. Единствената по-значима публикация за деня беше докладът за продажбите на съществуващи жилища в САЩ, който излезе малко над пазарните очаквания. Тъй като доларът поевтиняваше през целия ден, докладът не оказа влияние върху пазарните настроения. Днес са планирани две изказвания на Кристин Лагард. Според мен тя може да постави акцент върху необходимостта от още един рунд на затягане на паричната политика до края на годината. Инфлацията в Европейския съюз все още не реагира на ястребовите мерки на ECB, така че Лагард вероятно ще изтъкне този продължаващ проблем. ECB има само един начин да се справи с него: повишаване на лихвените проценти. На този етап тази информация има малко значение за еврото, тъй като пазарът продължава да купува щатски долари, независимо от причините. Двата рунда на затягане на паричната политика от страна на ECB не направиха впечатление на трейдърите. Малко вероятно е и трети рунд да окаже съществен ефект, освен ако натискът от страна на мечките не отслабне.

На 4-часовата графика, въпреки формирането на четири бичи дивергенции, двойката все още не успява да започне устойчиво възстановяване. Цената отново затвори под нивото на корекция по Фибоначи от 76.4% при 1.1221, което подсказва за възможно продължение на спада към следващото ниво по Фибоначи от 161.8% при 1.1088. Ново затваряне над 1.1221 би открило път за възходящо движение, макар вероятността за това да остава сравнително ниска. Дивергенциите при индикаторите CCI и RSI не успяха да спрат мечките.

Commitments of Traders (COT) Report:

През последната отчетна седмица институционалните трейдъри откриха 4 837 дълги позиции и 40 913 къси позиции. Спекулантите в момента държат общо 243 000 дълги позиции и 342 000 къси позиции. Натискът от страна на мечките остава доминиращ и еврото продължава да се продава по-често, отколкото да се купува. Това се обяснява с усложнената геополитическа обстановка в Близкия изток и твърдата решимост на Kevin Warsh да свали инфлацията. Пазарът все още е убеден, че инфлацията ще бъде понижена до 2% с всички налични средства.

Като цяло големите участници на пазара продължават да показват значителен интерес към еврото в дългосрочен план. Глобалните събития от различен характер, които в последните години са в изобилие, неизбежно влияят върху настроенията на инвеститорите и оказват натиск върху валутите, чувствителни към риск. Освен това 2026 г. може да се окаже рекордна по брой непредвидими събития. Затова на трейдърите не им остава нищо друго, освен да адаптират стратегиите си спрямо променящите се обстоятелства.

Икономически календар на САЩ и ЕС:

• ЕС — изказване на президента на ЕЦБ Christine Lagarde (02:10 UTC).
• ЕС — изказване на президента на ЕЦБ Christine Lagarde (08:30 UTC).
• САЩ — Индекс на потребителските цени (12:30 UTC).

На 14 октомври икономическият календар включва три събития, сред които докладът за инфлацията в САЩ, който заслужава особено внимание. Икономическите данни могат да повлияят на пазарните нагласи през втората половина на търговската сесия в сряда.

Прогноза и търговски препоръки за EUR/USD:

Покупки по двойката са възможни при затваряне над 1,1220 на часовата графика с цел 1,1325. Възможности за продажба се появиха при затваряне под 1,1220, като цел е зоната на подкрепа 1,1081–1,1086. Днес къси позиции могат да се разглеждат, ако двойката направи отскок от 1,1220.

Нивата на Fibonacci са начертани от 1,1325 до 1,1712 както на часовата, така и на 4-часовата графика.