FX.co ★ Data Inflasi yang Lebih Tinggi Dari Perkiraan Kemungkinan Akan Membebani Wall Street

Judul: Lonjakan Tak Terduga pada Tingkat Inflasi Menimbulkan Potensi Tantangan bagi Wall Street

Wall Street mungkin akan mengalami tekanan yang signifikan dalam waktu dekat, menyusul rilis laporan inflasi Departemen Tenaga Kerja AS untuk bulan Januari. Informasi tersebut mengungkapkan kenaikan harga konsumen yang tidak terduga, yang dapat menyebabkan pergeseran ke bawah di pasar saham.

Laporan tersebut menunjukkan indeks harga konsumen naik 0,3% di bulan Januari. Ini adalah kenaikan yang sedikit lebih tinggi dari 0,2 persen yang diproyeksikan oleh para ekonom. Demikian pula, harga konsumen inti, yang tidak termasuk makanan dan energi, juga naik 0,4 persen dari 0,3 persen di bulan Desember. Ini juga melebihi prediksi para ekonom untuk bulan Januari.

Namun, ada hikmahnya karena laporan ini juga mengungkapkan bahwa tingkat tahunan pertumbuhan harga konsumen melambat menjadi 3,1% di bulan Januari, turun dari 3,4% di bulan Desember. Meskipun para ahli memperkirakan laju yang lebih lambat sebesar 2,9 persen.

Tingkat harga konsumen inti di bulan Januari tetap pada tingkat 3,9 persen di bulan Desember, menentang ekspektasi penurunan ke 3,7 persen. Data ini dapat menghalangi para pejabat Federal Reserve yang telah mempertimbangkan penurunan suku bunga, dengan alasan perlunya lebih banyak bukti penurunan inflasi.

Menurut FedWatch Tool dari CME Group, hanya ada sekitar 5,5% kemungkinan penurunan suku bunga sebesar seperempat poin di bulan Maret, dan 32,3% kemungkinan di awal Mei.

Baru-baru ini, Wall Street mengalami pasar yang tidak dapat diprediksi, dengan saham-saham yang berayun naik turun. Meskipun Nasdaq dan S&P 500 hampir mencapai rekor penutupan tertinggi, keduanya mundur ke wilayah negatif pada perdagangan sore hari.

Terlepas dari ketidakkonsistenan ini, saham-saham tembakau dan saham-saham jaringan menunjukkan pertumbuhan substansial, yang menyebabkan kenaikan masing-masing sebesar 3,5% dan 2,5% pada NYSE Arca Tobacco Index dan NYSE Arca Networking Index. Selain itu, saham-saham telekomunikasi juga menunjukkan tren kenaikan yang cukup besar.

Beberapa perusahaan juga berkinerja luar biasa. Saham Teva Pharmaceutical naik 7,5% setelah Piper Sandler menaikkan peringkatnya dari Netral menjadi Overweight. Rocket Lab juga mengalami kenaikan 8,8 persen setelah Citi melanjutkan cakupan sahamnya dengan peringkat Beli. Sebaliknya, saham Big Lot turun 28,0 persen ketika Loop Capital menurunkan peringkatnya dari Hold menjadi Sell.

Para trader juga mengamati dengan seksama kontrak berjangka minyak mentah dan emas berjangka. Minyak mentah berjangka naik menjadi $77,68 per barel, naik $0,76 dari $76,92 per barel kemarin. Emas berjangka juga mengalami kenaikan marjinal, naik $1,40 menjadi $2,034.40 per ons, dibandingkan dengan kemarin $2,033.

Di pasar internasional, pasar saham Asia menunjukkan tren yang beragam. Dolar tetap stabil karena pasar menunggu data IHK AS yang akan dirilis hari ini, yang diperkirakan akan menunjukkan penurunan lebih lanjut dalam tekanan harga.

Pada tahun 2023, ekonomi AS menunjukkan ketahanannya, dengan pasar tenaga kerja yang tetap kuat. Hal ini menyebabkan para pedagang menunda prediksi mereka untuk penurunan suku bunga dari bulan Maret menjadi Mei atau Juni. Pernyataan kuat baru-baru ini dari pejabat Federal Reserve (Fed) telah menghidupkan kembali fokus pada kenaikan suku bunga yang berkelanjutan.

Pasar RRT ditutup untuk liburan Tahun Baru Imlek dan perdagangan akan dibuka kembali pada 19 Februari. Sementara itu, perdagangan di Hong Kong diantisipasi akan dimulai kembali pada tanggal 14 Februari.

Di Jepang, saham-saham mengalami kenaikan yang signifikan karena harga produsen naik 0,2% dari tahun sebelumnya di bulan Januari, melampaui perkiraan 0,1%. Ini merupakan pertumbuhan selama 35 bulan berturut-turut. Indeks Nikkei 225 menembus level 38.000 untuk pertama kalinya sejak gelembung aset meledak pada tahun 1990, sebelum ditutup naik 2,9% pada 37.963,97. Dipimpin oleh saham-saham teknologi, Indeks Topix yang lebih luas juga mengalami kenaikan 2,1% menjadi 2.612,03.

Pasar saham Seoul menunjukkan pertumbuhan yang signifikan dengan Kospi melonjak 1,1% menjadi 2.649,64, menjelang rilis data inflasi AS untuk bulan Januari.

Namun, itu adalah cerita yang berbeda untuk pasar Australia yang jatuh untuk hari ketiga berturut-turut karena kemerosotan dalam saham-saham perawatan kesehatan, meskipun ada keuntungan di sektor perbankan dan pertambangan. Saham Biotech CSL turun 2,8% karena uji coba fase 3 yang gagal untuk obat serangan jantung. James Hardie Industries, produsen produk bangunan, mengalami penurunan 8,5% pada sahamnya karena ketidakpastian di pasar perumahan.

Saham-saham Eropa sebagian besar mengalami posisi terendah pada sesi ini setelah rilis tingkat inflasi AS yang lebih tinggi dari perkiraan. Terlepas dari penurunan ini, pound menguat terhadap sebagian besar mata uang global setelah data menunjukkan penurunan tingkat pengangguran di Inggris untuk kuartal keempat.

Sementara itu, di sektor ekonomi AS, sebuah laporan terbaru menunjukkan bahwa harga-harga konsumen naik sedikit lebih tinggi dari perkiraan awal di bulan Januari. Ketika harga makanan dan energi tidak termasuk, harga konsumen inti naik 0,4% dibandingkan kenaikan di bulan Desember sebesar 0,3%. Tingkat pertumbuhan harga konsumen tahunan melambat menjadi 3,1% di bulan Januari dari 3,4% di bulan Desember.