FX.co ★ ICT सिस्टम के अनुसार 20 अगस्त के लिए बिटकॉइन पर ट्रेडिंग सिफारिशें

बिटकॉइन में सुधार जारी है और हाल ही में इसमें 4,500 डॉलर की तेजी आई है। हालांकि, पहली क्रिप्टोकरेंसी के लिए यह बहुत मजबूत बढ़त नहीं है, फिर भी यह बढ़ोतरी है। आखिरकार, दो महीने की देरी के बाद बिटकॉइन POI (Point of Interest) के एकमात्र क्षेत्र तक पहुंच गया, जो एक "बेयरिश" FVG (Fair Value Gap) के रूप में मौजूद है।

अब आगे क्या उम्मीद की जा सकती है? हमारे विचार में, बुधवार को बिटकॉइन में हुई मजबूत तेजी के बावजूद, पिछले साल शुरू हुई गिरावट की प्रवृत्ति (downtrend) अभी भी कायम है। इसलिए, मौजूदा तेजी संभवतः किसी सुधार (correction) का हिस्सा है या फिर मार्केट मेकर की ऐसी चाल हो सकती है, जिसका उद्देश्य बाजार को यह संकेत देना है कि एक नया "बुलिश" ट्रेंड शुरू हो रहा है।

हालांकि, हमें अभी भी बुलिश ट्रेंड के कोई ठोस आधार या संकेत दिखाई नहीं दे रहे हैं। क्रिप्टोकरेंसी बाजार के लिए मौलिक परिस्थितियां (fundamental backdrop) अभी भी नकारात्मक हैं:

• फेडरल रिजर्व का 2026 में प्रमुख ब्याज दर कम करने का इरादा नहीं है।
• पूंजी लगातार AI सेक्टर की ओर जा रही है।
• बिटकॉइन की स्पॉट मांग अभी भी कमजोर है।
• भू-राजनीतिक तनाव अस्थिर बने हुए हैं।
• माइनर्स अपने उपकरणों को AI से जुड़ी जरूरतों के लिए इस्तेमाल करने की दिशा में बदल रहे हैं।
• Strategy लगातार अपने बिटकॉइन भंडार को बेच रही है।

इसलिए, हमें "डिजिटल गोल्ड" में बड़ी तेजी की कोई ठोस वजह नजर नहीं आती।

इस बीच, यह जानकारी सामने आई है कि Strategy ने प्रेफर्ड शेयरों की बिक्री के जरिए 30 करोड़ डॉलर से अधिक जुटाए, लेकिन लंबे समय में पहली बार उसने इस राशि में से बिटकॉइन खरीदने पर एक भी डॉलर खर्च नहीं किया।

याद रहे कि पिछले छह वर्षों से Strategy मुख्य रूप से अपनी उपलब्ध धनराशि से "डिजिटल गोल्ड" यानी बिटकॉइन खरीदने पर ध्यान केंद्रित करती रही है। इस रणनीति के कारण कंपनी को काफी बड़ा अवास्तविक नुकसान (unrealized losses) हुआ है, क्योंकि बिटकॉइन की मौजूदा कीमत Strategy की औसत खरीद कीमत से काफी नीचे है। इसके साथ ही कंपनी को लिक्विडिटी की समस्याओं का भी सामना करना पड़ा है।

नतीजतन, कंपनी के प्रबंधन ने अब "डिजिटल गोल्ड" की बिक्री शुरू करने का फैसला किया है। इस तरह जुटाई गई धनराशि अब डॉलर भंडार बढ़ाने, लाभांश का भुगतान करने या शेयरों की पुनर्खरीद के लिए इस्तेमाल की जा रही है।

यह भी ध्यान देने योग्य है कि Strategy के इस बदले हुए रुख से उसके शेयर की कीमत में कोई महत्वपूर्ण तेजी नहीं आई है। उदाहरण के लिए, उसके प्रेफर्ड शेयर अभी भी अपने अंकित मूल्य (par value) से नीचे कारोबार कर रहे हैं।

कंपनी के पास अभी भी लगभग 8.4 लाख बिटकॉइन हैं, लेकिन हमारा मानना है कि समय के साथ उसके बिटकॉइन भंडार में कमी आएगी।

1D पर BTC/USD की समग्र स्थिति:

दैनिक टाइमफ्रेम पर बिटकॉइन लगातार गिरावट की प्रवृत्ति (downtrend) में बना हुआ है। ट्रेंड स्ट्रक्चर बेयरिश है और CHOCH (Change of Character) लाइन 82,800 डॉलर पर है, जो संकेत देती है कि एक नया LL (Lower Low) बन चुका है। केवल इस स्तर के ऊपर जाने के बाद ही यह कहा जा सकता है कि गिरावट का ट्रेंड समाप्त हो गया है।

चूंकि अभी तक तेजी की ओर ट्रेंड रिवर्सल के कोई संकेत नहीं मिले हैं, इसलिए हमारा मानना है कि मौजूदा करेक्शन समाप्त होने के बाद गिरावट फिर से शुरू होगी।

68,000–70,700 डॉलर के क्षेत्र में बना बेयरिश FVG (Fair Value Gap) बिक्री के लिए एकमात्र POI (Point of Interest) है। फिलहाल इस पैटर्न पर प्रक्रिया पूरी हो चुकी है और कीमत ने पिछले दो हाई से लिक्विडिटी हटा ली है।

इसलिए, आने वाले दिनों में मजबूत सेल सिग्नल बन सकता है। यदि इस पैटर्न पर कोई प्रतिक्रिया नहीं मिलती है, तो हम बुलिश ट्रेंड की संभावित शुरुआत पर विचार कर सकते हैं।

4H पर BTC/USD की समग्र स्थिति:

4-घंटे के टाइमफ्रेम पर यह स्पष्ट है कि बिटकॉइन में काफी मजबूत तेजी आई है। इस समय 4-घंटे के टाइमफ्रेम का विश्लेषण करना ज्यादा उपयोगी नहीं है, क्योंकि मुख्य पैटर्न दैनिक चार्ट पर पूरा हो चुका है और लिक्विडिटी हटा ली गई है। इसलिए, आने वाले दिनों में संकेतों की तलाश दैनिक टाइमफ्रेम पर करनी चाहिए।

यह याद रखना जरूरी है कि किसी सिग्नल की पुष्टि वर्तमान टाइमफ्रेम से दो स्तर नीचे के टाइमफ्रेम पर होनी चाहिए। हालांकि, प्रति घंटा टाइमफ्रेम पर तेजी के ट्रेंड में ब्रेक देखने के लिए बहुत बड़ी गिरावट की आवश्यकता होगी। इसलिए, फिलहाल बिटकॉइन के गिरने की संभावना काफी अधिक है, लेकिन सावधानी के साथ आगे बढ़ना चाहिए।

BTC/USD के लिए ट्रेडिंग सिफारिशें:

बिटकॉइन लगातार एक मजबूत डाउनट्रेंड बना रहा है। हमें 57,500 डॉलर तक गिरावट की उम्मीद है, जो तीन साल के अपट्रेंड का 61.8% Fibonacci स्तर है, हालांकि इस स्तर का पहले ही परीक्षण हो चुका है। फिर भी, हम डाउनट्रेंड को समाप्त नहीं मानते।

दैनिक टाइमफ्रेम पर 68,000–70,700 डॉलर के क्षेत्र में आखिरी बेयरिश FVG बना है। इसलिए, आने वाले हफ्तों में यह क्षेत्र शॉर्ट पोजीशन के लिए POI (Point of Interest) के रूप में काम करेगा। आने वाले दिनों में या तो यह पैटर्न निष्प्रभावी हो जाएगा या फिर एक बेहतरीन सेल सिग्नल प्रदान करेगा।

चित्रों में इस्तेमाल किए गए शब्दों की व्याख्या:

• CHOCH – Change of Character: ट्रेंड स्ट्रक्चर में बदलाव।
• Liquidity – लिक्विडिटी: लिक्विडिटी, स्टॉप-लॉस और पेंडिंग ऑर्डर, जिनका उपयोग मार्केट मेकर अपनी पोजीशन बनाने के लिए करते हैं।
• FVG – Fair Value Gap: ऐसा क्षेत्र जहां कीमत बहुत तेजी से आगे बढ़ती है, जो बाजार में एक पक्ष की पूरी तरह अनुपस्थिति को दर्शाता है। कीमत अक्सर ऐसे क्षेत्रों में वापस आती है और मुख्य ट्रेंड की दिशा में प्रतिक्रिया देती है।
• IFVG – Inverted Fair Value Gap: जब कीमत ऐसे क्षेत्र में वापस आने के बाद प्रतिक्रिया नहीं देती, बल्कि तेज गति से उसे पार कर जाती है और फिर विपरीत दिशा से उस क्षेत्र का दोबारा परीक्षण करती है।
• OB – Order Block: वह कैंडल जहां मार्केट मेकर ने अपनी पोजीशन बनाने के लिए लिक्विडिटी इकट्ठा करने हेतु पोजीशन खोली, ताकि बाद में विपरीत दिशा में अपनी पोजीशन बनाई जा सके।