FX.co ★ Cadangan Dagangan dan Analisis EUR/USD — 23 April: Iran Enggan Mengalah

Analisis EUR/USD carta 5M

Pasangan mata wang EUR/USD meneruskan pergerakan pembetulan menurun pada hari Rabu. Volatiliti kekal agak rendah selama beberapa hari, dan kejatuhan pasangan ini nampaknya bersifat teknikal semata‑mata. Walau bagaimanapun, latar belakang geopolitik ketika ini mungkin memberi sokongan sederhana kepada dolar AS, memandangkan konflik di Timur Tengah tidak menunjukkan tanda‑tanda pengurangan ketegangan dalam beberapa hari kebelakangan. Walaupun gencatan senjata dipatuhi oleh semua pihak yang terlibat, tiada kemajuan ketara dalam rundingan atau apa‑apa langkah ke arah perbincangan formal. Justeru, pasaran beransur‑ansur mula menganggap krisis tenaga akan berpanjangan, defisit minyak dan gas mungkin berterusan, dan ketegangan di Timur Tengah juga bakal berlanjutan — faktor yang menyokong permintaan terhadap dolar AS. Kami bagaimanapun menegaskan bahawa pengaruh faktor geopolitik kini agak lemah; oleh itu, kejatuhan pasangan ini dalam beberapa hari kebelakangan ini berkemungkinan besar bersifat teknikal semata‑mata.

Pada carta masa sejam, aliran menaik masih terpelihara, dan pasangan ini dijangka kekal di atas garis aliran serta garis Senkou Span B. Untuk pengukuhan dolar AS yang lebih ketara, diperlukan pemangkin yang lebih signifikan — contohnya kebangkitan semula konflik berskala besar di Timur Tengah. Buat masa ini, kami menjangkakan harga akan melantun daripada salah satu garis tersebut dan meneruskan aliran menaik.

Pada carta masa 5 minit, sebuah isyarat dagangan terbentuk pada hari Rabu. Pasangan ini melantun dari julat 1.1750–1.1760 semasa sesi Eropah dan akhirnya meneruskan pergerakan tersebut. Semasa sesi Amerika, euro susut lagi, membolehkan pedagang meraih kira‑kira 25 pip. Volatiliti hari itu kembali rendah.

Laporan COT

Laporan Komitmen Pedagang (COT) terkini bertarikh 14 April. Rajah carta masa mingguan jelas menunjukkan bahawa kedudukan bersih pedagang bukan komersial kekal condong kepada kenaikan, tetapi sedang merosot dengan pantas disebabkan acara geopolitik. Pedagang melepaskan euro dan beralih kepada dolar AS. Dasar Trump tidak berubah; namun dolar kini bertindak sebagai mata wang rizab, menyebabkan permintaan terhadapnya meningkat.

Kita masih belum melihat sebarang faktor fundamental yang boleh mengukuhkan euro, manakala terdapat banyak faktor yang boleh melemahkan dolar AS. Perang di Timur Tengah telah menjadikan dolar sangat menarik untuk sementara waktu, tetapi apabila faktor ini berakhir, keadaan dijangka kembali seperti sediakala. Dalam jangka panjang, euro berpotensi jatuh serendah 1.06 (garis aliran), walaupun aliran menaik masih relevan. Pada masa ini, pasangan tersebut belum bergerak jauh daripada garis aliran menurun yang beberapa kali ditembusi.

Kedudukan garis merah dan biru pada penunjuk menunjukkan keseimbangan antara pergerakan menaik dan menurun. Sepanjang minggu pelaporan lalu, bilangan kedudukan beli dalam kumpulan bukan komersial meningkat sebanyak 13,700 kontrak, manakala bilangan kedudukan jual berkurang sebanyak 19,900 kontrak. Akibatnya, kedudukan bersih meningkat sebanyak 33,600 kontrak dalam tempoh seminggu.

Analisis EUR/USD carta 1H

Pada carta masa sejam, pasangan mata wang EUR/USD terus membentuk aliran menaik, namun kini berada dalam fasa pembetulan. Peningkatan ketegangan baharu di Timur Tengah sekali lagi boleh mengubah keutamaan pedagang; oleh itu, kejatuhan pasangan ini tidak boleh diketepikan. Keadaan di Timur Tengah kekal tegang tetapi belum bertambah buruk, maka terdapat sedikit alasan kukuh untuk pengukuhan baharu Dolar AS. Tiada asas teknikal yang menyokong jangkaan bahawa pasangan ini akan jatuh di bawah 1.1400.

Untuk 23 April, kami menonjolkan paras dagangan berikut: 1.1362, 1.1426, 1.1542, 1.1615–1.1625, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1830–1.1837, 1.1907–1.1922, serta garisan Senkou Span B (1.1674) dan Kijun-sen (1.1781). Garisan penunjuk Ichimoku boleh berubah sepanjang hari; perkara ini hendaklah diambil kira semasa menentukan isyarat dagangan. Jangan lupa menetapkan pesanan hentian rugi kepada paras pulang modal sekiranya harga bergerak mengikut arah yang betul sebanyak 15 pip. Langkah ini akan melindungi daripada potensi kerugian sekiranya isyarat tersebut adalah palsu.

Pada Khamis, laporan mengenai aktiviti perniagaan dalam sektor perkhidmatan dan pembuatan bagi bulan April akan diterbitkan di Kesatuan Eropah, Jerman dan Amerika Syarikat. Perlu diingat bahawa indeks Amerika mempunyai kepentingan yang rendah, dan pasaran ketika ini umumnya tidak memberi tumpuan kepada data makroekonomi. Oleh itu, volatiliti pada hari Khamis mungkin kekal rendah dan fasa pembetulan boleh berterusan.

Cadangan Dagangan:

Pada hari Khamis, pedagang boleh kekal dalam kedudukan jual selepas harga mengukuh di bawah kawasan 1.1750-1.1760 dengan sasaran pada garisan aliran dan garisan Senkou Span B. Kedudukan beli boleh dibuka pada lantunan daripada garisan aliran atau garisan Senkou Span B dengan sasaran 1.1750-1.1760.

Penjelasan Rajah:

Paras harga sokongan dan rintangan – garisan merah tebal, di sekelilingnya pergerakan boleh berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.

Garisan Kijun-sen dan Senkou Span B – garisan penunjuk Ichimoku yang dibawa ke carta masa setiap jam daripada carta masa 4 jam. Ia merupakan garisan yang kukuh.

Paras ekstrem – garisan merah nipis yang daripadanya harga pernah membuat lantunan sebelum ini. Ia merupakan sumber isyarat dagangan.

Garisan kuning – garisan aliran, saluran aliran dan apa-apa corak teknikal lain.

Penunjuk 1 pada carta COT – saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.