FX.co ★ Recomendações de negociação para Bitcoin (BTC) em 23 de julho, de acordo com o Sistema ICT

O Bitcoin recuperou para US$ 8.000 e deve continuar em direção ao único FVG (Fair Value Gap) de baixa no gráfico diário. Em todo caso, no período diário essa é a única área de POI (Point of Interest — ponto de interesse) para novas posições vendidas. Lembre-se de que qualquer alta do Bitcoin neste momento é uma correção, e correções podem terminar a qualquer momento, sem necessariamente obedecer a um padrão específico. O Bitcoin continua sendo negociado perto das mínimas anuais, e a maioria dos especialistas independentes e imparciais prevê novas quedas. Concordamos plenamente com essas projeções e acreditamos que a tendência de baixa não terminou. Não há sinais do fim do movimento baixista: não existem padrões de alta nem rompimentos da estrutura de baixa. O pano de fundo fundamental também permanece negativo: o Federal Reserve não pretende reduzir a taxa básica de juros em 2026, o capital continua fluindo para o setor de IA, a demanda à vista (spot) por Bitcoin permanece fraca, a geopolítica continua instável e os mineradores estão redirecionando seus equipamentos para atender às demandas da inteligência artificial. Não vemos razão para uma alta significativa do "ouro digital".

Entretanto, a Bloomberg informou que as perdas acumuladas das empresas ligadas a criptoativos decorrentes da atual queda do Bitcoin chegam a dezenas de bilhões de dólares. Desde outubro do ano passado, o valor dos criptoativos detidos por essas companhias caiu de US$ 120 bilhões para US$ 75 bilhões. Relatos apontam que, em 2025, em meio à postura favorável de Donald Trump em relação ao Bitcoin, muitas empresas passaram a adotar a estratégia da empresa de Michael Saylor. As implicações disso são amplamente conhecidas. A crença inabalável na valorização eterna do Bitcoin leva empresas a incorrerem em prejuízos, abandonar projetos e suspender expansões. Muitas chegam até a vender o "ouro digital", que vem apresentando ganhos cada vez menores a cada novo ciclo quadrienal. Algumas companhias estão abandonando sua estratégia de compra de Bitcoin em favor de outras alternativas de investimento. Até a Strategy começou a vender Bitcoin, dando um mau exemplo aos demais participantes do mercado. Assim, ainda não enxergamos razões sólidas para uma forte alta da principal criptomoeda.

Visão geral do BTC/USD no gráfico diário (1D)

No gráfico diário, o Bitcoin continua formando uma tendência de baixa. A estrutura da tendência é identificada como de baixa, e a linha CHOCH (Change of Character) está agora em US$ 82.800, uma vez que se formou um novo LL (mínimo mais baixo). Somente acima desse nível é que se pode considerar que a tendência de baixa tenha terminado. Como ainda não há sinais de uma reversão para alta, acreditamos que a queda continuará. Um FVG de baixa se formou na faixa de US$ 68.000 a US$ 70.700, que serve como a única área de POI para posições de venda.

Panorama geral do BTC/USD no período de 4 horas (4H)

No período gráfico de 4 horas, o Bitcoin permanece em tendência de baixa; no entanto, a correção geral ainda não foi concluída. Após a remoção da liquidez destinada às compras, iniciou-se um movimento de alta dos preços, conforme havíamos alertado. Recentemente, foram formados apenas pequenos FVGs locais, e as reações a eles têm sido, em geral, muito fracas. O preço reagiu ao penúltimo FVG de alta, permitindo que os traders abrissem posições compradas. No entanto, o último FVG de alta ainda não gerou qualquer reação dos preços. Se esse padrão for invalidado, esse será o primeiro sinal de que a fase de correção altista chegou ao fim. Vale lembrar que qualquer alta do Bitcoin neste momento representa, por natureza, apenas uma correção. Aproveitar ou não esse movimento corretivo é uma decisão que cabe a cada trader. Também observamos um pool de liquidez abaixo da linha de tendência, que o preço provavelmente atingirá com uma probabilidade de 90%.

Recomendações de negociação para o par BTC/USD:

O Bitcoin continua a desenvolver uma tendência de baixa plenamente desenvolvida. Continuamos a esperar uma queda com alvo em US$ 57.500 (o nível de 61,8% de Fibonacci da tendência de alta de três anos), embora esse nível já tenha sido essencialmente atingido. No entanto, não acreditamos que a tendência de baixa vá terminar nesse ponto. O último FVG (Fair Value Gap) de baixa foi formado na faixa entre US$ 68.000 e US$ 70.700 no gráfico diário; portanto, essa região serve como POI (Point of Interest) para posições vendidas nas próximas semanas. No gráfico de 4 horas, o Bitcoin continua desenvolvendo a segunda onda dessa correção, mas as operações de venda permanecem mais atrativas. Posições compradas de curto prazo são aceitáveis, mas é importante entender que a tendência continua sendo de baixa.

Explicações sobre as ilustrações:

• CHOCH (Change of Character) – Quebra da estrutura da tendência.
• Liquidity (Liquidez) – Stop Losses e ordens pendentes que os formadores de mercado (market makers) utilizam para acumular suas posições.
• FVG (Fair Value Gap) – Gap de Valor Justo. O preço atravessa essas regiões muito rapidamente, indicando uma ausência completa de um dos lados do mercado (compradores ou vendedores). Posteriormente, o preço tende a retornar a essas áreas e reagir, dando continuidade à tendência principal.
• IFVG (Inverted Fair Value Gap) – Gap de Valor Justo Invertido. Ao retornar a essa região, o preço não reage; em vez disso, rompe o nível de forma impulsiva e, em seguida, realiza um reteste pelo lado oposto.
• OB (Order Block) – Bloco de Ordens. Trata-se de um candle no qual o market maker abre uma posição para captar liquidez e, assim, formar sua posição na direção oposta do mercado.