FX.co ★ Recomandări de tranzacționare și analiză a tranzacțiilor pentru GBP/USD pe 24 iunie. Lira scade din nou

Analiza GBP/USD 5M

Perechea valutară GBP/USD și-a reluat mișcarea descendentă marți, fără un motiv convingător. Dimineață au fost publicate în Marea Britanie (și în Uniunea Europeană) indicii de activitate în sectorul serviciilor și în cel manufacturier, iar rezultatele au fost nesatisfăcătoare. În Germania, în Uniunea Europeană și în Marea Britanie, activitatea de afaceri a scăzut puternic în iunie, ceea ce ar fi putut declanșa o depreciere atât a monedei euro, cât și a lirei sterline. Totuși, nu considerăm că piața a vândut euro și lire pe tot parcursul zilei doar pe baza acestei slăbiciuni a activității de afaceri. În ultimele luni, piața a ignorat 90% din datele macroeconomice, iar în urmă cu două săptămâni nu a acordat nicio atenție majorării dobânzii de politică monetară de către European Central Bank. De asemenea, ignoră încetarea conflictului din Orientul Mijlociu, redeschiderea Strâmtorii Hormuz și scăderea prețului petrolului. Considerăm declinul actual al ambelor perechi valutare majore ilogic și nu încercăm să îl explicăm.

Din punct de vedere tehnic, tendința descendentă a fost reluată, deoarece piața a cumpărat agresiv dolari timp de două zile consecutive săptămâna trecută. Zona din jurul nivelurilor 1,3179–1,3187 a oprit deprecierea monedei britanice pentru câteva zile, însă, cu un asemenea impuls al vânzătorilor, este puțin probabil ca aceasta să reziste mult timp. Scăderea poate continua foarte bine din motive exclusiv tehnice. În acest moment există o tendință evidentă, astfel încât piața poate vinde perechea bazându-se doar pe acest fapt.

Pe graficul de 5 minute, marți nu au fost generate semnale de tranzacționare. Abia spre finalul zilei perechea a atins zona 1,3179–1,3187. Prin urmare, tranzacții ar fi putut fi deschise doar seara, în această zonă. Deprecierea lirei britanice poate continua în acest ritm atât timp cât va fi nevoie, însă considerăm aprecierea dolarului din ultimele săptămâni drept absolut ilogică.

Raport COT

Rapoartele COT pentru lira sterlină arată că, în ultimii ani, sentimentul traderilor comerciali s-a schimbat în mod constant. Liniile roșie și albastră, care reprezintă pozițiile nete ale traderilor comerciali și necomerciali, se intersectează frecvent și se află, în mare parte, aproape de nivelul zero. În prezent, liniile se depărtează, iar traderii necomerciali domină încă prin... vânzări. Având în vedere evenimentele din Orientul Mijlociu, nu este deloc surprinzător că cererea pentru monede de risc este scăzută.

Pe termen lung, dolarul continuă să slăbească din cauza politicilor lui Donald Trump, fapt evidențiat pe graficul săptămânal (ilustrația de mai sus). Războiul comercial va continua, într-o formă sau alta, pentru mult timp, iar politicile lui Trump vizează, direct și indirect, deprecierea monedei americane. Totuși, în prezent, factorii geopolitici sunt cei care se află în prim-plan și care, în ultima vreme, au oferit un sprijin puternic dolarului. Deoarece conflictul din Orientul Mijlociu nu poate fi considerat încheiat, dolarul american ar putea continua să se aprecieze în viitor. Potrivit celui mai recent raport COT (din 9 iunie), grupul „Non-commercial” a închis 7.900 de contracte de CUMPĂRARE și a deschis 4.000 de contracte de VÂNZARE. Astfel, poziția netă a traderilor necomerciali a scăzut cu 11.900 de contracte în cursul săptămânii.

Analiza GBP/USD pe 1H

Pe graficul orar, perechea GBP/USD și-a reluat trendul descendent, ceea ce nu este în concordanță cu contextul fundamental și geopolitic actual. Totuși, de trei luni piața ignoră atât fundamentele, cât și macroeconomia, iar acum ignoră geopolitica și reacționează selectiv la factori. Nu considerăm că lira sterlină merită o depreciere atât de puternică.

În data de 24 iunie, evidențiem următoarele niveluri importante: 1.3096-1.3115, 1.3179-1.3187, 1.3301-1.3309, 1.3369-1.3377, 1.3465-1.3480, 1.3588, 1.3671-1.3681, 1.3751-1.3763. Linia Senkou Span B (1.3310) și linia Kijun-sen (1.3289) pot, de asemenea, servi drept surse de semnale. Se recomandă plasarea ordinului Stop Loss la nivelul de break-even atunci când prețul s-a mișcat în direcția corectă cu 20 de pips. Liniile indicatorului Ichimoku se pot deplasa pe parcursul zilei, fapt ce trebuie luat în calcul la identificarea semnalelor de tranzacționare.

Miercuri nu sunt programate rapoarte sau evenimente importante nici în Regatul Unit, nici în SUA. În consecință, traderii nu vor avea la ce să reacționeze pe parcursul întregii zile. Știrile geopolitice nu mai influențează sentimentul pieței, iar piața tranzacționează pe baza analizei tehnice. Astfel, lira sterlină poate continua să scadă ca reacție la orice fel de știri.

Recomandări de tranzacționare:

Astăzi, traderii pot lua în considerare poziții de vânzare (short) cu ținte la 1.3096-1.3115, în cazul în care perechea se consolidează sub zona 1.3179-1.3187. Pozițiile de cumpărare (long) pot deveni relevante după o revenire din zona 1.3179-1.3187, cu ținta la 1.3301-1.3309.

Explicații pentru ilustrații:

Nivelele de suport și rezistență ale prețului sunt marcate prin linii roșii groase, în apropierea cărora mișcarea se poate încheia. Ele nu sunt surse de semnale de tranzacționare.

Liniile Kijun-sen și Senkou Span B sunt linii ale indicatorului Ichimoku transferate de pe intervalul de timp de 4 ore pe intervalul orar. Acestea sunt linii puternice.

Nivelele extreme sunt linii roșii subțiri din zone de unde prețul a revenit anterior. Ele reprezintă surse de semnale de tranzacționare.

Liniile galbene indică linii de trend, canale de trend și orice alte formațiuni tehnice.

Indicatorul 1 de pe graficele COT arată mărimea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.