FX.co ★ Recomandări de tranzacționare și analiză pentru EUR/USD pentru 3 august. Dolarul rămâne în knock-out

Analiza EUR/USD 5M

Perechea valutară EUR/USD a început tranzacționarea în scădere vineri, apoi a revenit la o creștere explozivă. Reamintim că săptămâna trecută piața a început, în sfârșit, să acorde atenție factorilor pozitivi pentru euro, ceea ce a dus la o întărire semnificativă a monedei europene. Dezamăgirea legată de Federal Reserve, datele solide privind PIB-ul în Europa, datele slabe privind PIB-ul în SUA și accelerarea inflației în Germania și în zona euro în luna iulie au contribuit toate la o scădere puternică a dolarului pe piețe. Rămâne întrebarea: la ce să ne așteptăm în continuare. În opinia noastră, creșterea monedei europene ar trebui să continue pe termen mediu. Nu vedem motive solide pentru întărirea dolarului, așa cum nu existau nici acum câteva luni. Moneda americană, în 2026, a stors la maximum potențialul din contextul informațional actual, însă nici măcar acest lucru nu a dus la o creștere semnificativă de durată a dolarului (pe graficele zilnice și săptămânale). În esență, perechea rămâne în lateral pe graficul săptămânal, ceea ce înseamnă că dolarul încă nu poate conta pe o creștere puternică. În weekend s-a aflat că Donald Trump a decis să nu lanseze noi atacuri asupra Iranului, lucru care nu afectează situația generală din Orientul Mijlociu. Conflictul persistă, traficul prin strâmtoarea Hormuz este puternic restricționat, iar negocieri nu au loc.

Din punct de vedere tehnic, perechea a ieșit din canalul lateral 1,1362–1,1461 după o lună de consolidare. Traderii se pot aștepta acum nu doar la o tendință ascendentă, ci la un trend în toată regula. Reamintim că, în ultimul an, perechea EUR/USD a tranzacționat în principal în intervale laterale, iar bazele pentru un trend pe termen lung de întărire a dolarului lipsesc în continuare.

Pe intervalul de 5 minute, vineri s-a format un semnal de tranzacționare foarte bun. În timpul sesiunii americane, prețul a coborât în zona 1,1461–1,1473 și a revenit printr-un rebound. Astfel, traderii au avut o oportunitate excelentă de a deschide poziții long. Până la finalul zilei, perechea a reușit să atingă zona-țintă cea mai apropiată, de 1,1536–1,1542.

Raport COT

Cel mai recent raport COT este datat 28 iulie. Ilustrația pe interval săptămânal arată clar că poziția netă a traderilor non-comerciali a devenit „bearish” și a scăzut semnificativ în 2026 din cauza evenimentelor geopolitice. În ultimele luni, traderii au renunțat la moneda europeană în favoarea dolarului american. Politica lui Donald Trump a rămas neschimbată, însă, pentru o vreme, dolarul a acționat ca o „monedă de rezervă”.

Încă nu vedem factori fundamentali pentru întărirea monedei europene, în timp ce există o mulțime de factori pentru deprecierea celei americane. Războiul din Orientul Mijlociu a făcut ca dolarul să devină temporar extrem de atractiv, dar odată ce acest factor va „expira”, totul va reveni la normal. Pe termen lung, euro ar putea scădea până la nivelul de 1,08 USD (linia de trend), însă trendul ascendent va rămâne totuși valabil. Totuși, în lunile recente de creștere a dolarului, perechea nu s-a apropiat semnificativ de această linie.

Poziționarea liniilor roșie și albastră ale indicatorului indică paritate între tauri și urși. În ultima săptămână de raportare, numărul pozițiilor long din grupul „non-commercial” a scăzut cu 15.500, în timp ce numărul pozițiilor short a crescut cu 15.600. În consecință, poziția netă a scăzut cu 31.100 de contracte pentru această săptămână.

Analiza EUR/USD 1H

Pe graficul orar, perechea a început un nou trend ascendent după o pauză de o lună. Situația din Orientul Mijlociu rămâne tensionată și nu se îmbunătățește, însă acest lucru nu este suficient pentru un nou impuls puternic al dolarului. Piața a ignorat în ultimele luni întregul context pozitiv pentru euro și s-a concentrat exclusiv pe politica monetară a Fed. Dacă situația s-a schimbat acum, moneda europeană are posibilitatea să „proceseze” toate știrile/evenimentele/rapoartele trecute pe care piața le-a trecut cu vederea.

Pentru 3 august, evidențiem următoarele niveluri pentru tranzacționare — 1,1234, 1,1274, 1,1362-1,1368, 1,1461-1,1473, 1,1536-1,1542, 1,1585, 1,1657-1,1666, 1,1750-1,1760, 1,1786, 1,1830-1,1837, precum și linia Senkou Span B (1,1424) și linia Kijun-sen (1,1457). Liniile indicatorului Ichimoku se pot mișca pe parcursul zilei, lucru ce trebuie luat în calcul la determinarea semnalelor de tranzacționare. Nu uitați să setați un ordin Stop Loss la nivel de breakeven dacă prețul se deplasează în direcția corectă cu 15 puncte. Acest lucru vă va proteja de pierderi potențiale în cazul în care semnalul se dovedește fals.

Luni va fi publicat raportul privind vânzările cu amănuntul din Germania, a doua estimare a Eurozone manufacturing PMI va fi făcută publică, iar în SUA va fi publicat importantul ISM manufacturing index. Astfel, toată atenția este concentrată asupra indicelui ISM.

Recomandări de tranzacționare:

Astăzi, traderii pot lua în considerare poziții short cu ținte la 1,1461-1,1473 dacă prețul se consolidează sub zona 1,1536-1,1542. O consolidare deasupra zonei 1,1536-1,1542 va permite deschiderea de noi poziții long cu ținte la 1,1585 și 1,1657-1,1666.

Explicații pentru ilustrații:

Nivelurile de preț suport și rezistență sunt linii roșii groase în jurul cărora mișcarea se poate încheia. Ele nu reprezintă surse de semnale de tranzacționare.

Liniile Kijun-sen și Senkou Span B sunt linii ale indicatorului Ichimoku transferate pe graficul orar de pe cel de 4 ore. Sunt linii puternice.

Nivelurile extreme sunt linii roșii subțiri de la care prețul a ricoșat anterior. Ele reprezintă surse de semnale de tranzacționare.

Liniile galbene reprezintă linii de trend, canale de trend și orice alte formațiuni tehnice.

Indicatorul 1 de pe graficele COT indică dimensiunea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.