FX.co ★ Фондовый рынок на 19 марта: индексы SP500 и NASDAQ рухнули после решения ФРС

По итогам вчерашнего дня фондовые индексы закрылись резким падением. S&P 500 упал на 1,36%, а Nasdaq 100 опустился на 1,46%. Промышленный Dow Jones снизился на 1,63%.

Мировые фондовые рынки пережили резкое падение, вызванное серией атак на ключевую энергетическую инфраструктуру на Ближнем Востоке. Эти события привели к значительному росту цен на нефть, что, в свою очередь, обострило опасения инвесторов относительно дальнейшего усиления инфляционного давления. Эскалация военного конфликта в регионе создает атмосферу неопределенности, заставляя участников рынка пересматривать свои инвестиционные стратегии и искать более безопасные активы.

Рост цен на энергоносители, особенно на нефть, имеет далеко идущие последствия для мировой экономики. Он не только увеличивает операционные расходы для многих отраслей, но и напрямую влияет на потребительские цены. Высокая стоимость энергии может спровоцировать новую волну инфляции, что ставит центральные банки перед сложным выбором: прибегать к ужесточению денежно-кредитной политики, рискуя замедлить экономический рост, или идти на уступки, рискуя потерять контроль над инфляцией. Инвесторы, опасаясь роста инфляции и возможного замедления экономического роста, начинают активно распродавать рисковые активы, такие как акции. Это приводит к снижению биржевых индексов и общему ухудшению рыночных настроений.

Уже сегодня индекс мировых фондовых рынков MSCI Inc. упал на 0,6%. Японский Nikkei 225 рухнул более чем на 3,5%, при этом трейдеры продолжат опасаться возможного пробития иеной отметки 160 по отношению к доллару. Фьючерсы на индекс Euro Stoxx 50 снизились почти на 2%.

Как я отмечал выше, цена на нефть марки Brent превысила 112 долларов за баррель, поскольку удары Ирана и Израиля по важнейшим энергетическим объектам, которые также нанесли значительный ущерб крупнейшему в мире заводу по экспорту сжиженного природного газа в Катаре, вызвали опасения по поводу более долгосрочных последствий конфликта.

Что касается вчерашнего заседания ФРС, то ее представители по-прежнему ожидают одного снижения ставки в этом году, хотя председатель Джером Пауэлл подчеркнул, что для возобновления снижения ставок необходимо увидеть прогресс в снижении инфляции. «Если мы не увидим этого прогресса, то снижения ставки не будет», — сказал Пауэлл. Его комментарии побудили трейдеров снизить ожидания относительно снижения процентных ставок, укрепив прогноз о сохранении высоких ставок в течение длительного времени на фоне волатильности на энергетических рынках. Сейчас они закладывают в цены лишь около 15 базисных пунктов смягчения денежно-кредитной политики ФРС в этом году, что меньше, чем одно полное снижение на четверть процентного пункта.

Что касается технической картины S&P500, то основная задача покупателей на сегодня будет заключаться в преодолении ближайшего сопротивления $6627. Это поможет показать рост, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $6638. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $6651, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $6616. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $6603 и откроет дорогу к $6590.