FX.co ★ Южная Корея обогнала США

Биткоин и эфир начали коррекцию, к которой готовились несколько недель. Напомним, что последние два важных для мира криптовалют события были, скорее, негативными, чем позитивными. Центральные банки(в частности, ФРС) начали ужесточение монетарной политики, что повышает спрос на безопасные активы, вроде банковских депозитов и государственных облигаций. И хотя спрос на трежерис падает по всему миру, их доходность растет, и в будущем инвесторы могут восстановить спрос на этот вид ценных бумаг, если правительство США и других стран предпримет меры по сокращению дефицита бюджета и государственног долга. Если капитал потечет на долговые рынки, спрос на биткоин будет падать. Помимо этого, регуляторный законопроект Clarity Act так и не был принят и вряд ли будет в ближайшее время, так как в США началась подготовка к выборам в Конгресс.

Тем временем, стало известно, что в южнокорейский банк Jeonbuk начал выдавать кредиты корпоративным клиентам под залог биткоина. Напомним, что Майкл Сэйлор, бывший глава Strategy, буквально недавно говорил о том, что для дальнейшего развития и роста «цифрового золота» нужно разрешить банкам принимать биткоин в качестве залога по кредитам, а также понизить норму обязательных резервом для рисковых активов. Если это сделать, биткоин будет внедрен в банковскую систему, что значительно повысит его привлекательность для инвесторов и глубже интегрирует его в финансовую систему. Как видим, то, что в США лишь планируется сделать, в Южной Корее начали воплощать в жизнь. Конечно, речь пока идет лишь об одном банке, а несколько лет назад некоторые крупные компании США уже пытались внедрить биткоин в систему платежей. К примеру, Tesla некоторое время принимала биткоин в качестве оплаты за электромобили. Однако эта система не привела к успеху, поэтому компании отказались от биткоина, как от средства платежа. Теперь посмотрим на опыт Южной Кореи.

По задумке Jeonbuk, хранить залоговые биткоины будет третья стороны – специальные депозитарии. Новые нормы законодательства страны позволяют возмещать невыплаченные кредиты путем продажи цифровых активов без прямого владения ими. К сожалению, в банке не предоставили информацию о том, какова была сумма кредита, какова процентная ставка и сумма залога. А эта информация очень важна. Если ставка высока, а залоговая сумма в несколько раз превышает сумму кредита, то вряд ли подобная услуга обретет популярность.

Рекомендации по торговле BTC/USD:

Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. На обоих ТФ имеются «медвежьи» паттерны.

Рекомендации по торговле ETH/USD:

На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$.

Пояснения к иллюстрациям:

CHOCH – слом трендовой структуры.

Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций.

FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции.

IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны.

OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.