FX.co ★ Strategy и Bitmine продолжают покупку на падении

Strategy Майкла Сэйлора докупила 1 036 биткоинов на 81,9 млн долларов по средней цене 79 012, доведя запасы до 850 364 BTC стоимостью 63,6 млрд долларов. Из этих цифр следует, что биткоин оценён примерно в 74 800, то есть последняя партия уже оказалась около 5% в минусе к рынку. Одновременно компания выкупила привилегированные акции STRC на 188 млн долларов, а долларовый резерв сократился до 4,9 млрд. Ранее фиксировалось, что в сентябре Strategy покупала 4 603 BTC на 369,7 млн по 80 318 при запасах 845 050 BTC, а резерв составлял около 7 млрд долларов, и Фонг Ле называл подход «двусторонней стратегией». С тех пор объём покупки сократился в разы, резерв похудел примерно на 2,1 млрд, а запасы на 4 октября, 848 000 BTC по средней цене 75 440,70, теперь едва вышли за эту отметку.

Это хороший знак для рынка по размеру жеста, но не по масштабу. Для сравнения, за прошлую неделю спотовые биткоин-ETF США потеряли 1,28 млрд долларов, то есть покупка Strategy покрывает лишь около 6% этого оттока. Я считаю, что выкуп STRC на 188 млн долларов важнее самой покупки биткоина: он поддерживает привилегированные акции, которые 4 ноября впервые с мая вернулись к номиналу в 100 долларов, но забирает деньги, которые могли бы уйти в BTC.

Bitmine Тома Ли купила за прошлую неделю ещё 9 587 ETH и довела запасы до 6,07 млн токенов, или около 4,97% всего предложения. За полтора месяца компания добавила около 450 тысяч эфиров, а до объявленной цели в 5% ей остаётся порядка 35 тысяч ETH, или три-четыре недели при нынешнем темпе. Том Ли обещал остановить покупки после достижения цели, и это главный риск для эфира: единственный регулярный и крупный покупатель, который скупал токены в падающий рынок, выйдет из игры.

На этом фоне Том Ли ожидает бычий рынок криптовалют в ближайшие 24-36 месяцев. Затянувшуюся стагнацию эфира он считает скорее нетерпением инвесторов, чем отражением реальных перспектив. Стоит напомнить, что 3 ноября Ли говорил, что рынок на дне, и считал продажи после взлома Binance уже прошедшими. С тех пор биткоин упал с 80 500 до 74 800, а эфир ушёл с 2 433 ниже 2 150, так что краткосрочный прогноз пока не подтвердился.

Я не исключаю, что до данных по инфляции США, которые выйдут сегодня, биткоин останется ниже 75 500 с проверкой 73 800, а эфир ниже 2 143. Покупки Strategy и Bitmine смягчают падение, но не меняют направления, пока ETF теряют по сотням миллионов долларов в неделю. Когда Bitmine достигнет 5% и остановится, эфир лишится опоры, и бычий сценарий Ли потребует нового покупателя; именно за этим стоит следить в ближайшие недели.

По биткоину

Ближайший диапазон проходит между поддержкой 74 600 и сопротивлением 75 000, и план строится вокруг двух зеркальных направлений с полным набором сценариев на пробой и отбой. Покупки рассматриваются так: уверенный пробой 75 000 вверх открывает путь к 75 500, где разумно зафиксировать прибыль и присмотреться к шорту на откате; условием служит цена выше 50-дневной скользящей средней и значение Awesome Oscillator выше нуля. Если же цена уйдёт под 74 600, но пробой вниз не подтвердится, и покупатели быстро вернут уровень, допустима покупка с целью сначала 75 000, а затем 75 500.

Продажи строятся зеркально: закрепление ниже 74 600 с подтверждением даёт шорт с целью 73 800, при условии, что 50-дневная средняя находится выше цены, а Awesome Oscillator ниже нуля. Если цена поднимется к 75 000, но пробой вверх не удержится, рассматривается шорт с возвратом к 74 600 и затем к 73 800.

По эфир

Логика полностью повторяет биткоин на собственной шкале цен: рабочий диапазон лежит между поддержкой 2 110 и сопротивлением 2 121. Пробой 2 121 вверх открывает путь к 2 143, где разумно зафиксировать прибыль и присмотреться к шорту на откате; условием служит цена выше 50-дневной скользящей средней и значение Awesome Oscillator выше нуля. Если же цена уйдёт под 2 110, но пробой вниз не подтвердится, и покупатели быстро вернут уровень, допустима покупка с целью сначала 2 121, а затем 2 143.

Продажа возможна при закреплении ниже 2 110 с целью 2 090, при условии, что 50-дневная средняя находится выше цены, а Awesome Oscillator ниже нуля. Если цена поднимется к 2 121, но пробой вверх не удержится, рассматривается шорт с возвратом к 2 110 и затем к 2 090. Оба индикатора остаются лишь фильтром для отсечения ложных движений, а не самостоятельным поводом входить заранее, и решение принимается только после реального подтверждения ценой обозначенных уровней.