FX.co ★ Опасения по поводу процентных ставок могут продолжать оказывать давление на Уолл-стрит

Основные фьючерсные индексы в США указывают на потенциально низкое открытие рынка в среду, так как ожидается, что акции продолжат свой нисходящий тренд после значительной распродажи во вторник.

Рынки испытывают опасения по поводу будущего направления процентных ставок, особенно в свете предстоящего объявления Федеральной резервной системы о денежно-кредитной политике сегодня днем. Хотя изменений ставок не ожидается, трейдеры будут обращать внимание на формулировки сопроводительного заявления, а также на пресс-конференцию председателя ФРС Джерома Пауэлла после заседания.

Джон Линч, директор по инвестициям Comerica Wealth Management, отметил: "Вчерашняя поздняя распродажа указывает на то, что рынок переключился с надежды на смягчение кредитно-денежной политики на признание того, что повышение ставок, скорее всего, продолжится". Он ожидает, что значимые новости сегодня, скорее всего, будут связаны с объявлением Казначейства о возврате средств, а не с решением Федерального комитета по открытым рынкам, добавляя, что признаки увеличения ликвидности могут способствовать восстановлению экономического спроса и рисковых активов.

Несмотря на то, что широкий рынок испытывает понижательное давление, акции Amazon, по прогнозам, откроются с сильными позициями после лучших, чем ожидалось, результатов первого квартала. Во вторник акции на Уолл-стрит постепенно снижались из-за опасений по поводу инфляции и неопределенности в отношении решений Федеральной резервной системы по процентным ставкам, что негативно сказалось на настроениях инвесторов.

Барометр деловой активности в Чикаго, отчет MNI Indicators, неожиданно указал на ускоренное сокращение деловой активности в Чикаго в апреле. Показатель упал с 41,4 в марте до 37,9 в апреле, самого низкого уровня с ноября 2022 года, что говорит о том, что экономическое состояние района хуже, чем ожидалось.

Потребительское доверие в США, согласно отчету Conference Board, в апреле снизилось значительно сильнее, чем прогнозировалось. Также сообщается, что расходы на рабочую силу в последнем квартале выросли больше, чем ожидалось, что означает рост давления на заработную плату.

Если перейти к отдельным акциям, то акции Microsoft и Amazon снизились на 3,2 % и 3,3 % соответственно. Apple Inc, NVIDIA Corporation, Alphabet, Meta Platforms, JP Morgan Chase, Oracle, Chevron, Bank of America, Exxon Mobil, Visa Inc и Walmart также завершили день со значительными или умеренными потерями.

Положительным моментом стало то, что акции Eli Lilly выросли почти на 6 % после того, как компания сообщила о квартальной прибыли, превысившей прогнозы. Котировки акций компаний 3M и PayPal также выросли после впечатляющей прибыли за первый квартал и 14-процентного роста общего объема платежей, соответственно.

На товарных и валютных рынках фьючерсы на сырую нефть снижаются, золото немного растет, а доллар США торгуется почти без изменений против иены и немного растет против евро.

Большинство азиатских фондовых рынков упало в среду из-за негативных сигналов с мировых рынков и опасений по поводу решения Федеральной резервной системы по монетарной политике. Японские акции понесли незначительные потери, в то время как австралийские акции пострадали сильнее: индекс S&P/ASX 200 упал ниже отметки 7 600. Опрос Judo Bank показал, что сокращение производственного сектора Австралии продолжилось в апреле, хотя и более медленными темпами: индекс PMI для производственной сферы составил 49,6. Это улучшение по сравнению с мартовским показателем 47,3, однако он все еще находится ниже отметки 50, обозначающей границу между расширением и сокращением.

Переходим к Европе: большинство основных европейских рынков в этот день были закрыты, а британский индекс FTSE 100 практически не изменился, поднявшись менее чем на десятую долю процента. Однако, судя по всему, производственная активность в Великобритании начала сокращаться в начале второго квартала из-за неопределенных рыночных условий, сокращения числа клиентов и нарушения цепочки поставок. Это привело к тому, что индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе упал до 49,1 в апреле с 20-месячного максимума в 50,3 в марте. Из пяти компонентов индекса PMI четыре в апреле сократились, и только сроки поставок поставщиков продемонстрировали положительную динамику.

Сектор недвижимости также оказался нестабильным, поскольку, по данным Nationwide Building Society, цены на жилье в Великобритании неожиданно снизились в апреле, что отражает давление на доступность жилья из-за роста долгосрочных процентных ставок. Цены на жилье упали на 0,4 % после снижения на 0,2 % в марте.

Между тем, в США апрельские показатели занятости в частном секторе выросли больше, чем ожидалось, согласно отчету компании ADP, занимающейся обработкой платежных ведомостей. Занятость в частном секторе увеличилась на 192 000 рабочих мест после пересмотренного в сторону повышения роста показателя в 208 000 рабочих мест в марте. Главный экономист ADP Нела Ричардсон утверждает, что в апреле наем сотрудников был весьма обширным, за исключением информационного сектора, который продемонстрировал наименьшие темпы роста заработной платы с августа 2021 года.

В преддверии этого события Институт управления поставками должен опубликовать отчет о производственной активности и индексе PMI в обрабатывающей промышленности за апрель, а Министерство торговли - отчет о расходах на строительство за март. Ожидается, что Министерство труда также сообщит об открытии вакансий за март.

Энергетический сектор опубликует отчет о запасах нефти за неделю, закончившуюся 26 апреля. Ожидается, что запасы сырой нефти сократятся на 2,3 миллиона баррелей. Федеральная резервная система США также объявит о своем последнем решении по монетарной политике.

Что касается динамики акций, то акции CVS Health снижаются на премаркете из-за более слабых, чем ожидалось, результатов первого квартала и снижения прогноза прибыли на весь год. Аналогичным образом, результаты второго квартала Starbucks не оправдали прогнозов аналитиков, что привело к снижению прогноза на весь год. Однако Pinterest демонстрирует хорошие результаты на предварительных торгах благодаря тому, что результаты первого квартала превзошли ожидания и оптимистичный прогноз прибыли на второй квартал. Наконец, ожидается хорошая динамика и от компании Pfizer, которая отчиталась о прибыли за первый квартал выше ожиданий и повысила прогноз по прибыли на весь год.