FX.co ★ Handelsempfehlungen und Handelsbewertung für GBP/USD am 22. Januar. Das Pfund geriet in einen Sturm

Analyse GBP/USD 5M

Das Währungspaar GBP/USD schwankte am Mittwoch stark. In der ersten Tageshälfte wurde der britische Inflationsbericht für Dezember veröffentlicht, was eine sehr merkwürdige Marktreaktion auslöste. In der zweiten Tageshälfte begannen hochrangige Offizielle bei Davos zu sprechen, darunter auch Donald Trump. Da man bei Trump nie genau weiß, ob er scherzt oder es ernst meint, überrascht es nicht, dass das Paar ins Wanken geriet. Was bedeutet Trumps Rhetorik, in der er die Europäische Union kritisierte und dazu aufforderte, sich die USA als Beispiel zu nehmen? Wird der Annexion Grönlands die Annexion vollständig entwickelter Staaten folgen? Gab es Gespräche mit europäischen Führungskräften, um Konflikte innerhalb der NATO zu vermeiden? Auf diese Fragen erhielten die Händler keine Antworten.

Zurück zum Inflationsbericht: Der Verbraucherpreisindex beschleunigte sich auf 3,4 % und lag damit über den niedrigeren Prognosen. Im Wesentlichen lässt sich nur ein Schluss ziehen: Wenn die Bank of England eine baldige Zinssenkung geplant hatte, müsste sie diese Pläne aufgeben. Wir hatten bereits früher gesagt, dass die Inflation im Vereinigten Königreich hoch genug bleibt, sodass die Zinsen nicht alle zwei Sitzungen gesenkt werden sollten. Statt eines logischen Anstiegs fiel das Pfund jedoch am Morgen.

Auf dem 5-Minuten-ZF wurden tagsüber mehrere Handelssignale gebildet, aber die meisten davon waren zufällig. Die Bewegungen waren völlig zufällig, und der Markt war aufgrund des Davoser Forums sehr unruhig, wo erwartet wurde, dass die Spannung bezüglich Grönland nachlassen würde, aber stattdessen stärker wurde. Der Aufwärtstrend bleibt bestehen, aber das Pfund muss dringend die Senkou Span B Linie überwinden.

COT-Bericht

COT-Berichte für das britische Pfund zeigen, dass sich die Stimmung der kommerziellen Händler in den letzten Jahren häufig geändert hat. Die roten und blauen Linien, die Nettopositionen der kommerziellen und nicht-kommerziellen Händler darstellen, kreuzen sich ständig und liegen in den meisten Fällen nahe der Nulllinie. Derzeit nähern sich die Linien an, wobei die nicht-kommerziellen Händler auf der Verkaufsseite dominieren. In letzter Zeit haben Spekulanten ihre Long-Positionen erhöht, sodass bald ein Stimmungswechsel möglich ist, der GBP/USD isoliert betrachtet jedoch nicht wesentlich beeinflussen würde.

Der Dollar setzt seinen Rückgang aufgrund von Donald Trumps Politik fort, was im wöchentlichen TF (Abbildung oben) deutlich sichtbar ist. Der Handelskrieg wird in irgendeiner Form für lange Zeit fortbestehen, und die Fed wird in jedem Fall die Zinsen innerhalb der nächsten 12 Monate senken. Die Nachfrage nach dem Dollar wird so oder so zurückgehen. Laut dem neuesten COT-Bericht (vom 13. Januar) zum Pfund hat die Gruppe der nicht-kommerziellen Händler 2.500 Kaufverträge eröffnet und 2.700 Verkaufsverträge geschlossen. Somit stieg die Nettoposition der nicht-kommerziellen Händler in der Woche um 5.200 Kontrakte.

Im Jahr 2025 stieg das Pfund recht stark an, jedoch sollte man verstehen, dass es nur einen Grund dafür gibt: die Politik von Donald Trump. Sobald dieser Faktor neutralisiert ist, könnte der Dollar wieder Wachstum aufnehmen, aber wann das der Fall sein wird, ist unbekannt.

Analyse GBP/USD 1H

Auf dem Stundenchart hat das Währungspaar GBP/USD ebenfalls einen Aufwärtstrend ausgebildet; es bleibt nur noch, die Senkou Span B-Linie zu überwinden. Sollte dies gelingen, wird sich das britische Pfund auf die Höchststände des letzten Jahres zubewegen. Der fundamentale und makroökonomische Hintergrund unterstützt dieses Szenario voll und ganz, und der Markt hat ein ganzes halbes Jahr damit verbracht, sich zu korrigieren und Stärke für einen neuen Anstoß nach Norden zu sammeln.

Für den 22. Januar heben wir die folgenden wichtigen Niveaus hervor: 1,3042–1,3050, 1,3096–1,3115, 1,3201–1,3212, 1,3307, 1,3369–1,3377, 1,3437, 1,3533–1,3548, 1,3615, 1,3681, 1,3763. Die Linien Senkou Span B (1,3478) und Kijun-sen (1,3415) können ebenfalls Signalquellen sein. Es wird empfohlen, den Stop-Loss auf den Break-even-Punkt zu setzen, sobald sich der Preis um 20 Pips in die richtige Richtung bewegt hat. Die Ichimoku-Linien können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Bestimmung der Handelssignale berücksichtigt werden sollte.

Am Donnerstag sind in Großbritannien keine bedeutenden Ereignisse geplant, während die USA die dritte BIP-Schätzung für das dritte Quartal sowie einige weniger interessante Berichte veröffentlichen werden. Allerdings könnten im Laufe des Tages neue Informationen über das Davos-Forum auftauchen, und wir wären nicht überrascht, wenn viele neue Skandale und laute Aussagen in Erscheinung treten. Der Markt könnte bis zum Ende der Woche erregt bleiben und emotional gehandelt werden.

Handelsempfehlungen:

Heute könnten Händler neue Short-Positionen mit einem Ziel von 1,3437 in Betracht ziehen, falls es zu einer Rückkehr von der Senkou Span B-Linie kommt. Long-Positionen werden relevant, wenn der Preis über die Senkou Span B-Linie steigt, mit einem Ziel im Bereich von 1,3533–1,3548.

Erklärungen der Abbildungen:

• Kursunterstützungs- und -widerstandsniveaus (Widerstand/Unterstützung) — dicke rote Linien, bei denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Quellen von Handelssignalen.
• Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien — Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stundenchart übertragen wurden. Sie sind starke Linien.
• Extremniveaus — dünne rote Linien, von denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Sie sind Quellen von Handelssignalen.
• Gelbe Linien — Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
• Indikator 1 in den COT-Diagrammen — die Größe der Netto-Position jeder Händlerkategorie.