FX.co ★ Handelsempfehlungen und Analyse zu GBP/USD am 10. Februar. Das Pfund durchbricht den Trend

Analyse von GBP/USD 5M

Das Währungspaar GBP/USD zeigte am Montag ebenfalls eine recht starke Aufwärtsbewegung, für die es objektiv gesehen keine lokalen Gründe gab. Während sich der Anstieg des Euro noch teilweise mit der Rede von Christine Lagarde in Verbindung bringen ließ, standen dem britischen Pfund keinerlei Nachrichten, Ereignisse oder Veröffentlichungen zur Verfügung. Dennoch setzte das Pfund seine Aufwärtsbewegung fort und durchbrach im Verlauf des Tages drei bedeutende Widerstandsniveaus: die Senkou-Span-B-Linie, die Kijun-sen-Linie und die Trendlinie. Damit ist der Abwärtstrend im Stundenchart offiziell beendet. Bis zum Ende des Montags erreichte der Kurs den Bereich von 1,3671–1,3681, wobei es jedoch keine größeren Probleme beim Überwinden dieses Niveaus geben sollte.

Zur Erinnerung: In der vergangenen Woche traf die Bank of England eine neutrale Entscheidung und beließ den Leitzins auf seinem bisherigen Niveau. Da jedoch im geldpolitischen Ausschuss mehr Mitglieder für eine Senkung der Zinsen stimmten, wertete der Markt dieses Ereignis als „dovish“. Wir hatten davor gewarnt, zu sehr an einen Anstieg des US-Dollar zu glauben. Aus technischer Sicht war dies zwar gerechtfertigt, aus fundamentaler Sicht jedoch nicht. Wie wir sehen, legt die britische Währung nun bereits den zweiten Tag in Folge zu, ohne dass es einen ersichtlichen Grund dafür gäbe. Diese Bewegung fügt sich vollständig in den übergeordneten Aufwärtstrend im Tageschart ein.

Im 5-Minuten-Chart wurden gestern vier Handelssignale generiert. Zunächst prallte das Paar vom Bereich 1,3615–1,3633 nach unten ab, doch das Verkaufssignal erwies sich als falsch. Anschließend durchbrach der Kurs diesen Bereich, sprang von oben daran ab und erreichte das nächste Zielgebiet bei 1,3671–1,3681. Damit brachte die Long-Position einen Gewinn. Nun erwarten wir, dass der Bereich zwischen 1,3671 und 1,3681 überwunden wird, was den Tradern die Möglichkeit eröffnen wird, neue Long-Positionen zu eröffnen.

COT-Bericht

Die COT-Berichte für das britische Pfund zeigen, dass sich die Stimmung der Commercial Trader in den letzten Jahren stetig verändert hat. Die roten und blauen Linien, die die Netto-Positionen von Commercial und Non-Commercial Tradern darstellen, kreuzen sich häufig und bewegen sich überwiegend in der Nähe der Nulllinie. Derzeit nähern sich die Linien einander an, wobei die Non-Commercial Trader weiterhin auf der ... Verkaufsseite dominieren. Zuletzt haben Spekulanten ihre Long-Positionen deutlich ausgebaut, sodass ein Stimmungswechsel in naher Zukunft möglich ist, auch wenn dies vor allem das Währungspaar GBP/USD betrifft.

Der Dollar setzt seine Schwächephase aufgrund der Politik von Donald Trump fort, was im Wochenchart deutlich zu erkennen ist. Der Handelskrieg wird in der einen oder anderen Form noch lange anhalten, und die Fed wird die Zinsen in jedem Fall innerhalb der nächsten 12 Monate senken. Die Dollar-Nachfrage wird daher unabhängig von den genauen Umständen zurückgehen. Laut dem neuesten COT-Bericht (vom 3. Februar) für das britische Pfund hat die Gruppe der „Non-commercial“ 7.100 BUY-Kontrakte und 4.800 SELL-Kontrakte eröffnet. Damit ist die Netto-Position der Non-Commercial Trader innerhalb einer Woche um 2.300 Kontrakte gestiegen.

Im Jahr 2025 legte das Pfund deutlich zu, allerdings ist zu beachten, dass es dafür im Wesentlichen nur einen Grund gibt: die Politik von Donald Trump. Sobald dieser Faktor nachlässt, könnte der Dollar wieder Auftrieb bekommen. Wann dies jedoch der Fall sein wird, ist ungewiss.

Analyse von GBP/USD im 1H-Chart

Im Stundenchart hat das Währungspaar GBP/USD den Abwärtstrend durchbrochen; daher können wir nun mit einem kurzfristigen Anstieg rechnen. Mittelfristig gehen wir weiterhin davon aus, dass das Britische Pfund vor dem Hintergrund einer schwächeren US-Währung steigen wird. Daher haben lokale Aufwärtstrends eine höhere Priorität als Abwärtstrends.

Für den 10. Februar identifizieren wir die folgenden wichtigen Niveaus: 1,3201–1,3212, 1,3307, 1,3369–1,3377, 1,3437, 1,3533–1,3548, 1,3615, 1,3671–1,3681, 1,3751–1,3763, 1,3846–1,3886, 1,3948. Die Senkou Span B-Linie (1,3633) und die Kijun-sen-Linie (1,3619) können ebenfalls Signale liefern. Es wird empfohlen, das Stop-Loss-Level auf Break-even zu setzen, sobald sich der Preis um 20 Pips in die gewünschte Richtung bewegt. Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte.

Am Dienstag sind im Vereinigten Königreich keine wichtigen Ereignisse geplant, während in den USA ein einigermaßen bedeutender Einzelhandelsumsatzbericht veröffentlicht wird. Der Montag hat jedoch gezeigt, dass der Markt auf eine Wiederaufnahme des Aufwärtstrends eingestellt ist, sodass die Käufe am Dienstag anhalten könnten.

Handelsempfehlungen:

Heute können Trader Short-Positionen mit einem Ziel bei 1,3615–1,3633 in Erwägung ziehen, falls der Preis vom Bereich 1,3671–1,3681 nach unten abprallt. Long-Positionen werden mit einem Ziel bei 1,3751–1,3763 interessant, wenn der Preis den Bereich 1,3671–1,3681 nach oben durchbricht.

Erläuterungen zu den Abbildungen:

• Unterstützungs- und Widerstandsniveaus: Dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Quellen für Handelssignale.
• Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien: Ichimoku-Indikatorlinien, die aus dem 4-Stunden-Chart in den Stundenchart übertragen wurden. Es handelt sich um starke Linien.
• Extremniveaus: Dünne rote Linien, an denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Sie dienen als Quellen für Handelssignale.
• Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle und sonstige technische Formationen.
• Indikator 1 auf den COT-Charts: Die Größe der Netto-Position jeder Händlerkategorie.