FX.co ★ Worauf sollten Sie am 26. März achten? Analyse fundamentaler Ereignisse für Einsteiger

Analyse makroökonomischer Berichte:

Für Donnerstag sind nur sehr wenige makroökonomische Berichte vorgesehen, und keiner davon ist besonders bedeutsam. In Deutschland wird früh am Morgen der GfK-Konsumklimaindex veröffentlicht, während in den USA die Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe gemeldet werden. Beide Veröffentlichungen haben so gut wie keine Chance, die Stimmung der Trader zu beeinflussen. In den vergangenen anderthalb Monaten hat der Markt eine Flut von Makrodaten weitgehend ignoriert, und wir rechnen nicht damit, dass Trader auf Wirtschaftsdaten reagieren, bevor sich die Lage im Nahen Osten geklärt hat. So oder so haben sie derzeit keinerlei Einfluss.

Analyse der fundamentalen Ereignisse:

Unter den fundamentalen Ereignissen am Donnerstag stechen nur einige wenige Reden von Fed-Vertretern hervor. Konkret werden Lisa Cook, Stephen Miran, Thomas Jefferson und Michael Barr sprechen. Allerdings haben die Märkte bereits in der vergangenen Woche umfassende Informationen über die Pläne aller drei Zentralbanken erhalten. Wir haben erfahren, dass die Fed die Senkung des Leitzinses voraussichtlich frühestens im Dezember 2026 wieder aufnehmen wird und – im Gegensatz zur EZB und zur Bank of England – nicht auf eine Straffung der Geldpolitik abzielt. Alle drei Zentralbanken gehen davon aus, dass die Verbraucherpreise aufgrund des Konflikts im Nahen Osten steigen werden, der die Öl- und Gaspreise auf beispiellose Höhen getrieben hat. Daher werden Inflationsberichte in naher Zukunft die Geldpolitik der Zentralbanken bestimmen. Derzeit gibt es keine neuen Meldungen von Donald Trump oder zum Nahen Osten, und die Märkte neigen nicht sonderlich dazu, den Versprechungen Trumps vom Montag Glauben zu schenken.

Allgemeine Schlussfolgerungen:

Am vorletzten Handelstag der Woche kann sich der Markt in jede beliebige Richtung bewegen, da jederzeit Nachrichten aus dem Nahen Osten eintreffen können, die zudem äußerst widersprüchlich sind. Der Euro kann heute aus dem Bereich von 1,1584–1,1591 gehandelt werden, während das britische Pfund aus dem Bereich von 1,3319–1,3331 gehandelt werden kann. Wir sehen weiterhin keine Grundlage für einen starken und nachhaltigen Anstieg der US‑Währung (unter Berücksichtigung aller Faktoren, nicht nur der Geopolitik), und in der vergangenen sowie zu Beginn der laufenden Woche sind die Gründe dafür sogar noch geringer geworden.

Wichtige Grundsätze des Handelssystems:

1. Die Stärke eines Signals wird durch die Zeit bestimmt, die für seine Bildung (Abpraller oder Ausbruch) benötigt wird. Je weniger Zeit vergeht, desto stärker ist das Signal.
2. Wenn auf einem bestimmten Niveau zwei oder mehr Trades aufgrund von Fehlsignalen eröffnet wurden, sollten alle weiteren Signale von diesem Niveau ignoriert werden.
3. In einer Seitwärtsphase kann jedes Währungspaar viele Fehlsignale oder überhaupt keine Signale ausbilden. In jedem Fall ist es bei den ersten Anzeichen einer Seitwärtsbewegung am besten, den Handel einzustellen.
4. Handelsgeschäfte werden in der Zeit zwischen Beginn der europäischen Sitzung und der Mitte der amerikanischen Sitzung eröffnet; danach sollten alle Trades manuell geschlossen werden.
5. Auf dem Stunden-Chart ist es vorzuziehen, auf Signale des MACD-Indikators nur dann zu handeln, wenn eine gute Volatilität und ein durch eine Trendlinie oder einen Trendkanal bestätigter Trend vorliegt.
6. Wenn zwei Niveaus zu dicht beieinander liegen (5–20 Pips Abstand), sollten sie als Unterstützungs- oder Widerstandszone betrachtet werden.
7. Nachdem sich der Kurs 15–20 Pips in die richtige Richtung bewegt hat, sollte der Stop-Loss auf den Breakeven nachgezogen werden.

Darauf ist in den Charts zu achten:

Kursniveaus von Unterstützung und Widerstand sind Marken, die als Ziele beim Eröffnen von Kauf- oder Verkaufspositionen dienen. Take-Profit-Niveaus können in deren Umgebung platziert werden.

Rote Linien stellen Kanäle oder Trendlinien dar, die den aktuellen Trend anzeigen und die Richtung bestimmen, in die es derzeit vorzugsweise zu handeln gilt.

Der MACD-Indikator (14,22,3) – Histogramm und Signallinie – ist ein unterstützender Indikator, der ebenfalls als Signalquelle genutzt werden kann.

Wichtige Reden und Berichte (immer im Wirtschaftskalender aufgeführt) können die Bewegung eines Währungspaares erheblich beeinflussen. Daher sollte in diesen Zeiträumen mit äußerster Vorsicht gehandelt werden, oder Trader sollten den Markt verlassen, um abrupte Kursumkehrungen gegen die vorherige Bewegung zu vermeiden.

Anfänger im Forex-Markt sollten bedenken, dass nicht jeder Trade profitabel sein kann. Die Entwicklung einer klaren Strategie und eines effizienten Money-Managements sind der Schlüssel zum langfristigen Erfolg im Handel.