FX.co ★ Handelsempfehlungen und Analyse für EUR/USD am 6. Juli. Der Independence Day verlief ohne Zwischenfälle

EUR/USD Analyse 5M

Das Währungspaar EUR/USD zeigte am Freitag keinerlei Bereitschaft, sich in die eine oder andere Richtung zu bewegen, bei insgesamt geringer Volatilität während des gesamten Tages. Das ist nicht überraschend, da in den USA wegen des Independence Day ein Feiertag war. Entsprechend gab es im Tagesverlauf weder wichtige Datenveröffentlichungen noch bedeutende Publikationen. Lediglich eine Rede der Präsidentin der Europäischen Zentralbank, Christine Lagarde, fand statt, die sich in letzter Zeit ohnehin recht häufig äußert. Insgesamt befindet sich die europäische Gemeinschaftswährung weiterhin in einer Korrektur innerhalb eines seit zwei Monaten andauernden Abwärtstrends. Da der Markt nach wie vor zögert, Euro zu kaufen und Dollar zu verkaufen, gehen wir davon aus, dass die Abwärtsbewegung des EUR/USD-Paares jederzeit wieder aufgenommen werden kann. Der Markt ignoriert weiterhin den Großteil der makroökonomischen, fundamentalen und geopolitischen Ereignisse und handelt nach seinen eigenen Regeln. In dieser Woche wird es nur wenige wichtige Ereignisse geben, sodass die Bewegungen eher technischer Natur sein könnten.

Aus technischer Sicht hält der Aufwärtstrend zwar an, doch nach neun Tagen Kursanstieg notiert der Preis immer noch unterhalb der Senkou-Span-B-Linie, was viel über die aktuelle Stärke der Bullen aussagt. Sollte die Senkou-Span-B-Linie nach oben durchbrochen werden, würde dies dem Euro etwas Unterstützung verleihen – wenn auch nur in begrenztem Umfang. Ein nachhaltiger Bruch und eine anschließende Konsolidierung unterhalb der Trendlinie würden hingegen die Bären wieder zurück in den Markt bringen.

Im 5-Minuten-Chart wurde am Freitag genau ein Kaufsignal generiert. In der frühen asiatischen Sitzung durchbrach das Paar das Niveau von 1,1433 nach oben, kehrte jedoch bis zum Ende des Tages wieder zu diesem Level zurück. Das Signal war demnach nicht falsch, allerdings ließ sich daraus lediglich ein Gewinn von etwa 10–15 Pips erzielen.

COT Report

Der letzte COT-Bericht datiert vom 23. Juni. Die Darstellung im Wochenchart zeigt klar, dass die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler weiterhin bullisch ist, sich aufgrund geopolitischer Ereignisse jedoch deutlich verringert hat. Händler haben in den vergangenen Monaten die europäische Währung zugunsten des US-Dollars abgestoßen. Die Politik von Donald Trump hat sich nicht verändert, aber der Dollar hat eine Zeit lang als „Reservewährung“ fungiert. Dieser Prozess könnte allerdings bereits abgeschlossen sein.

Wir sehen nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die eine Stärkung der europäischen Währung unterstützen würden, dafür aber zahlreiche Gründe für eine Abschwächung des US-Dollars. Der Krieg im Nahen Osten hat den Dollar vorübergehend besonders attraktiv gemacht, doch sobald die „Haltbarkeit“ dieses Faktors abläuft, dürfte sich alles wieder normalisieren. Und dieses Ablaufdatum könnte bereits erreicht sein. Langfristig könnte der Euro sogar bis auf 1,08 US-Dollar (die Trendlinie) fallen, doch der Aufwärtstrend bliebe dennoch intakt. In den vergangenen Monaten ist das Paar dieser Linie nicht wesentlich nahegekommen.

Die Positionen der roten und blauen Linien im Indikator deuten auf ein Gleichgewicht zwischen Bullen und Bären hin. In der letzten Berichtsperiode stieg die Zahl der Long-Positionen in der Gruppe der „Non-commercial“-Händler um 19.300, während die Short-Positionen um 23.500 zunahmen. Folglich verringerte sich die Netto-Position im Wochenverlauf um 4.200 Kontrakte.

EUR/USD Analyse 1H

Im Stundenchart bildet sich innerhalb eines seit zwei Monaten laufenden Abwärtstrends eine korrigierende Aufwärtsbewegung. Die Lage im Nahen Osten bleibt angespannt, aber wir gehen nicht davon aus, dass weitere Angriffe durch den Iran und die USA oder die Unsicherheit in den Verhandlungen über ein Abkommen ausreichen, um den Dollar weiter zu stärken. Die Federal Reserve hat die US‑Währung vor drei Wochen unterstützt, dennoch ignoriert der Markt alle Faktoren, die für den Euro sprechen.

Für den 6. Juli heben wir die folgenden Handelsmarken hervor: 1,1234, 1,1274, 1,1362, 1,1433, 1,1536–1,1542, 1,1585, 1,1657–1,1666, 1,1750–1,1760, 1,1786, 1,1830–1,1837 sowie die Senkou-Span-B-Linie (1,1474) und den Kijun-sen (1,1417). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Verlauf des Tages verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte. Denken Sie immer daran, den Stop-Loss auf Break-even nachzuziehen, sobald sich der Kurs 15 Pips in die gewünschte Richtung bewegt. So schützen Sie sich vor möglichen Verlusten, falls sich das Signal als falsch erweist.

Am Montag werden in der Eurozone die Einzelhandelsumsätze und der Erzeugerpreisindex veröffentlicht, zudem steht eine weitere Rede von Christine Lagarde an. In den USA wird heute der ISM Services PMI veröffentlicht; dieser Bericht ist das wichtigste Ereignis des Tages.

Handelsempfehlungen:

Heute können Trader Short-Positionen mit Ziel 1,1362 in Betracht ziehen, falls sich der Kurs unterhalb der Trendlinie festigt. Long-Positionen können bei einem Abprall aus dem Bereich 1,1417–1,1433 eröffnet werden, mit Kurszielen bei 1,1474 und 1,1536–1,1542.

Erläuterungen zu den Abbildungen:

• Unterstützungs- und Widerstandsniveaus (resistance/support) sind als dicke rote Linien dargestellt, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Quellen für Handelssignale.
• Die Kijun-sen- und Senkou-Span-B-Linien sind Ichimoku-Indikatorlinien, die aus dem 4‑Stunden-Chart in den Stundenchart übertragen wurden. Es handelt sich um starke Linien.
• Extremniveaus sind als dünne rote Linien markiert, an denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Sie dienen als Quellen für Handelssignale.
• Gelbe Linien stellen Trendlinien, Trendkanäle und andere charttechnische Formationen dar.
• Indikator 1 in den COT‑Diagrammen zeigt die Größe der Netto-Position jeder Händlerkategorie.