FX.co ★ GBP/USD: 11 พฤษภาคม – ดอลลาร์ไม่ประทับใจกับรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร

บนกราฟรายชั่วโมง คู่สกุลเงิน GBP/USD ในวันศุกร์ได้ดีดตัวลงจากแนวต้าน 1.3632–1.3641 เป็นครั้งที่สี่ในรอบหกวันที่ผ่านมา ส่งผลให้เกิดการกลับตัวลงอีกครั้งในทิศทางที่เป็นผลดีกับดอลลาร์สหรัฐ พร้อมกับการเคลื่อนไหวลงมาทรงตัวใต้ระดับย้อนกลับ Fibonacci 61.8% ที่ 1.3596 ซึ่งเปิดโอกาสให้คาดการณ์ถึงการปรับตัวลงต่อเนื่องไปยังโซนแนวรับ 1.3513–1.3526 ได้ การดีดตัวขึ้นจากบริเวณนี้จะทำให้สามารถคาดหวังการกลับตัวที่เป็นผลดีกับเงินปอนด์ และการปรับตัวขึ้นใหม่กลับไปยังระดับ 1.3632–1.3641 อีกครั้ง

โครงสร้างของคลื่นยังคงเป็นขาขึ้นอยู่ คลื่นขาขึ้นล่าสุดที่สิ้นสุดไปแล้วสามารถทะลุจุดสูงสุดก่อนหน้าได้ ในขณะที่คลื่นขาลงล่าสุดไม่สามารถทำจุดต่ำใหม่ต่ำกว่าระดับเดิมได้ พัฒนาการทางภูมิรัฐศาสตร์เคยทำให้ฝั่งหมีแทบจะครองตลาดได้อย่างสมบูรณ์เป็นเวลาสองเดือน แต่ต่อมาฉากหลังทางภูมิรัฐศาสตร์ได้เปลี่ยนไป และตอนนี้ให้การสนับสนุนฝั่งกระทิงมากขึ้น ในขณะนี้การหยุดยิงระหว่างอิหร่านและสหรัฐฯ ยังคงมีผลอยู่ แต่สถานการณ์กำลังเคลื่อนไปสู่ทิศทางของความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นและการเผชิญหน้าที่ยืดเยื้อ ฝั่งกระทิงอาจจะลำบากในการเปิดฉากโจมตีที่รุนแรงในช่วงสัปดาห์ข้างหน้า แต่ในตอนนี้ก็ยังไม่มีเหตุผลสำคัญที่ทำให้ต้องถอยเช่นกัน

ปัจจัยข่าวเมื่อวันศุกร์เอื้อประโยชน์ให้กับฝั่งหมี รายงาน Nonfarm Payrolls อัตราการว่างงาน และดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ University of Michigan ไม่ได้ออกมาในเชิงบวกไปในทิศทางเดียวกันทั้งหมด อย่างไรก็ดี จำนวนตำแหน่งงานใหม่ที่เกิดขึ้นอยู่ที่ 115,000 ตำแหน่ง เทียบกับคาดการณ์ที่ 62,000 ตำแหน่ง อัตราการว่างงานทรงตัวไม่เปลี่ยนแปลง สอดคล้องกับความคาดหวังของตลาด มีเพียงดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเท่านั้นที่ออกมาต่ำกว่าคาดเล็กน้อย — 48.2 เทียบกับ 49.5 อย่างไรก็ตาม แทบไม่มีใครสงสัยว่า รายงาน Nonfarm Payrolls มีน้ำหนักมากกว่าดัชนีความเชื่อมั่นของ Michigan ดังนั้น ดอลลาร์ควรจะแข็งค่าตั้งแต่ก่อนคืนวันจันทร์แล้ว แต่กลับมาแข็งค่าจริง ๆ ก็เฉพาะวันนี้ — และเป็นเพราะปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์ล้วน ๆ เนื่องจากความตึงเครียดในตะวันออกกลางกลับมามีความเสี่ยงที่จะปะทุรุนแรงขึ้นอีกครั้ง ในมุมมองของผม บทสรุปค่อนข้างชัดเจน ตลาดยังคงเพิกเฉยต่อปัจจัยทุกอย่างที่ไม่เกี่ยวข้องกับสงครามในตะวันออกกลาง การเจรจา และการหยุดยิง เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เราเห็นดอลลาร์แข็งค่าขึ้นสองครั้งเมื่อมีการยิงขีปนาวุธในอ่าวเปอร์เซีย และเห็นดอลลาร์อ่อนค่าลงสองครั้งเมื่อมีรายงานว่า การเจรจายังคงดำเนินต่อไปและการหยุดยิงยังคงมีผลอยู่ ดังนั้น ผมจึงคาดว่าในสัปดาห์นี้ฉากหลังด้านเศรษฐกิจจะยังคงถูกมองข้าม ขณะที่เทรดเดอร์ยังคงจับตาพัฒนาการทางภูมิรัฐศาสตร์และพาดหัวข่าวกันต่อไป

บนกราฟ 4 ชั่วโมง คู่สกุลเงินสามารถยืนเหนือกรอบแนวโน้มขาลงได้สำเร็จ ซึ่งเปิดโอกาสให้คาดหวังถึงการเกิดแนวโน้มขาขึ้นที่สมบูรณ์ การทรงตัวเหนือระดับ Fibonacci 61.8% ที่ 1.3597 จะช่วยสนับสนุนมุมมองการปรับตัวขึ้นต่อไปสู่ระดับการปรับฐาน 76.4% ที่ 1.3700 อย่างไรก็ตาม โครงสร้างกราฟในกรอบเวลา 1 ชั่วโมงให้ข้อมูลที่ชัดเจนและเป็นประโยชน์มากกว่าในตอนนี้ จึงแนะนำให้ติดตามกราฟรายชั่วโมงอย่างใกล้ชิด ปัจจุบันยังไม่พบสัญญาณ divergence รูปแบบใหม่ที่กำลังพัฒนา

รายงาน Commitments of Traders (COT):

มุมมองของเทรดเดอร์ในหมวด “Non-commercial” มีความเป็นขาลงมากขึ้นในสัปดาห์รายงานล่าสุด จำนวนสถานะ Long ที่นักเก็งกำไรถืออยู่เพิ่มขึ้น 2,996 สัญญา ขณะที่จำนวนสถานะ Short เพิ่มขึ้น 6,265 สัญญา ช่องว่างระหว่างสถานะ Long และ Short ขณะนี้อยู่ที่ประมาณ 62,000 เทียบกับ 126,000 สัญญา ติดต่อกันหกสัปดาห์ในเดือนกุมภาพันธ์และมีนาคม เทรดเดอร์กลุ่ม non-commercial ได้เพิ่มสถานะ Short อย่างแข็งขันและลดสถานะ Long ส่งผลให้เกิดความไม่สมดุลอย่างมากระหว่างการถือสถานะ Long และ Short ฝั่งหมีครองตลาดในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา ซึ่งไม่น่าแปลกใจเมื่อพิจารณาจากสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์ในปัจจุบัน

ผมยังไม่เชื่อว่าจะเกิดแนวโน้มขาลงระยะยาวกับค่าเงินปอนด์อังกฤษ แต่ตอนนี้ทุกอย่างไม่ได้ขึ้นอยู่กับตัวเลขเศรษฐกิจ นโยบายการค้าของ Trump หรือ นโยบายการเงินของธนาคารกลางอีกต่อไป แต่อยู่ที่ระยะเวลา ขอบเขต และผลกระทบของสงครามในตะวันออกกลางมากกว่า ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ตลาดเริ่มโน้มไปในทิศทางคาดการณ์การลดความตึงเครียด แต่พัฒนาการล่าสุดบ่งชี้ว่ายังห่างไกลจากการหยุดยิงอย่างสมบูรณ์ และความขัดแย้งอาจปะทุขึ้นอีกได้ทุกเมื่อ ในกรณีนั้น ความได้เปรียบของฝั่งหมีก็อาจยิ่งแข็งแกร่งขึ้นไปอีก

ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ และสหราชอาณาจักร:

• U.S. Existing Home Sales (14:00 UTC)

ปฏิทินเศรษฐกิจวันที่ 11 พฤษภาคม มีเพียงเหตุการณ์รองหนึ่งรายการเท่านั้น ผลกระทบของปัจจัยพื้นฐานทางเศรษฐกิจต่อบรรยากาศในตลาดในวันจันทร์คาดว่าจะมีจำกัดอย่างยิ่ง

แนวโน้มและคำแนะนำการเทรด GBP/USD:

สามารถเปิดสถานะขายได้หลังจากราคาดีดตัวลงอีกครั้งบนกราฟรายชั่วโมงจากโซน 1.3632–1.3641 โดยมีเป้าหมายที่ระดับ 1.3513–1.3526 ซึ่งออเดอร์ขายเหล่านี้ยังสามารถถือต่อได้ในวันนี้ ด้านฝั่งซื้ออาจมองหาโอกาสได้หากราคาดีดตัวขึ้นจากระดับ 1.3513–1.3526 โดยมีเป้าหมายที่โซน 1.3632–1.3641 นอกจากนี้อาจพิจารณาเปิดสถานะ Long ได้ หากคู่เงินปิดเหนือโซน 1.3632–1.3641 โดยมีเป้าหมายที่ระดับ 1.3700

เส้น Fibonacci retracement ถูกวางบนช่วงราคา 1.3866–1.3158 ทั้งบนกราฟรายชั่วโมงและกราฟ 4 ชั่วโมง