FX.co ★ บทวิเคราะห์และคาดการณ์ GBP/USD – 5 มิถุนายน: ข้อตกลงหยุดยิงยังไม่แน่นอน

ในกราฟรายชั่วโมง GBP/USD ดีดตัวขึ้นจากระดับ Fibonacci 50.0% ที่ 1.3408 เมื่อวันพฤหัสบดี จากนั้นดีดตัวจากแนวต้านบริเวณ 1.3454–1.3466 ส่งผลให้กรอบการซื้อขายแนวราบแคบลงมาอยู่ที่ 1.3408–1.3466 โดยมีความกว้างเพียง 58 จุด ตามมุมมองของผม กรอบไซด์เวย์นี้สะท้อนถึงความต้องการซื้อขายของตลาดในปัจจุบันได้อย่างชัดเจน การยืนราคาเหนือโซน 1.3454–1.3466 ได้ จะเปิดโอกาสให้ราคาปรับขึ้นต่อไปยังบริเวณ 1.3526–1.3539 ขณะที่การยืนต่ำกว่าระดับ 1.3408 จะเป็นสัญญาณของการปรับตัวลงไปยังแนวรับบริเวณ 1.3349–1.3355

โครงสร้างคลื่นยังคงเป็นขาลง เนื่องจากฝั่งกระทิงยังขาดปัจจัยบวกเชิงภูมิรัฐศาสตร์ที่มากพอจะผลักดันให้เกิดการปรับขึ้นขนาดใหญ่ได้ คลื่นขาขึ้นล่าสุดที่จบไปไม่สามารถทะลุจุดสูงสุดก่อนหน้าได้ ขณะที่คลื่นขาลงล่าสุดก็ยังไม่หลุดจุดต่ำสุดเดิม สถานการณ์ด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตอนนี้ยังเต็มไปด้วยความไม่แน่นอน ทำให้ทั้งฝั่งกระทิงและฝั่งหมีไม่สามารถครองความได้เปรียบอย่างชัดเจน แนวโน้มขาลงจะสามารถถือว่าเสร็จสมบูรณ์ได้ก็ต่อเมื่อระดับจุดสูงสุดของวันที่ 25 พฤษภาคมถูกทะลุขึ้นไปเท่านั้น

ภาพรวมข่าวสารในวันพฤหัสบดีค่อนข้างเป็นกลาง ไม่มีเหตุการณ์สำคัญ และแทบไม่มีประเด็นที่น่าสนใจให้ติดตาม รายงานเศรษฐกิจเองก็มีไม่มาก โดยตัวเลขที่พอจะโดดเด่นมีเพียงรายงานผู้ขอรับสวัสดิการการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ เท่านั้น ช่วงหลังมานี้ ตลาดแทบไม่ตอบสนองต่อข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญกว่านี้ด้วยซ้ำ ทำให้รายงานดังกล่าวยิ่งไม่ดึงดูดความสนใจจากนักเทรดเป็นพิเศษ โฟกัสของตลาดยังคงอยู่ที่ความขัดแย้งด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางและผลกระทบต่อเศรษฐกิจโลก สหรัฐอเมริกาและอิหร่านยังคงเจรจาและรักษาสภาพ “หยุดยิง” เอาไว้ แม้จะมีการโจมตีและขู่ตอบโต้กันเป็นระยะก็ตาม สัปดาห์นี้ Tehran และ Washington ต่างก็มีการโจมตีหลายครั้ง ขณะที่วันจันทร์ Israel ก็แทบจะกลับมาดำเนินปฏิบัติการทางทหารต่อ Lebanon อย่างเต็มรูปแบบ ส่งผลให้ “การหยุดยิง” ระหว่างสหรัฐและอิหร่านในทางปฏิบัติดูแปลกประหลาดอย่างมาก ทั้งสองฝ่ายยังคงโจมตีเป้าหมายของอีกฝ่ายต่อเนื่อง แต่ต่างฝ่ายก็ไม่ปฏิเสธว่าข้อตกลงหยุดยิงยังคงมีผลอยู่ การเจรจาระหว่าง Tehran และ Washington ก็มีลักษณะผิดปกติเช่นกัน โดยแทบไม่มีข้อมูลอย่างเป็นทางการถูกเปิดเผยออกมา ในขณะเดียวกัน Donald Trump ยังคงมั่นใจว่าอาจบรรลุข้อตกลงได้เร็วสุดภายในสุดสัปดาห์นี้ ขณะที่ Tehran ยืนยันว่ายังไม่มีความคืบหน้าที่เป็นรูปธรรมทิศทางของเหตุการณ์เหล่านี้—หรือการไม่มีความคืบหน้าก็ตาม—ทำให้นักเทรดส่วนใหญ่เลือกที่จะ “รอดูท่าที” อยู่ข้างสนามและรอความชัดเจนมากขึ้นก่อนตัดสินใจ

บนกราฟ 4 ชั่วโมง GBP/USD ดีดตัวลงจากแนวต้านบริเวณ 1.3482–1.3514 ซึ่งเปิดโอกาสให้เทรดเดอร์คาดการณ์การปรับตัวลงมาที่ระดับ Fibonacci retracement 23.6% ที่ 1.3327 ได้ อย่างไรก็ตาม ในระยะสั้นการเคลื่อนไหวของราคามีแนวโน้มจะขึ้นอยู่กับปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์เป็นหลักมากกว่าการวิเคราะห์กราฟ ดังนั้นการวิเคราะห์ทางเทคนิคควรใช้เป็นเพียงเครื่องมือเสริมเท่านั้น ขณะนี้ยังไม่พบสัญญาณ Divergence ใหม่เกิดขึ้นบนอินดิเคเตอร์ใด ๆ

รายงาน Commitments of Traders (COT):

มุมมองของกลุ่ม Non-commercial มีความเป็นขาลง (bearish) ลดลงเล็กน้อยในสัปดาห์รายงานล่าสุด จำนวนสถานะ Long ที่ถือโดยนักเก็งกำไรลดลง 10,097 สัญญา ขณะที่จำนวนสถานะ Short ลดลง 13,006 สัญญา ช่องว่างระหว่างสถานะ Long และ Short ขณะนี้อยู่ที่ประมาณ 58,000 เทียบกับ 119,000 ในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา ฝั่งหมีครองตลาดมาอย่างต่อเนื่อง ซึ่งไม่น่าแปลกใจเมื่อพิจารณาจากสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลาง และวิกฤตการณ์ทางการเมืองในสหราชอาณาจักร ขณะนี้ข้อได้เปรียบของฝั่งหมีเกินอัตราส่วนสองต่อหนึ่งแล้ว

ผมยังไม่เชื่อว่าจะเกิดแนวโน้มขาลงต่อเนื่องสำหรับค่าเงินปอนด์ แต่ในระยะสั้นทุกอย่างจะขึ้นอยู่ไม่ใช่กับตัวเลขเศรษฐกิจ นโยบายการค้าของ Trump หรือ นโยบายการเงินของธนาคารกลาง ทว่าอยู่ที่ระยะเวลา ขนาด และผลกระทบของความขัดแย้งในตะวันออกกลาง ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ตลาดได้ปรับตัวไปสู่การคาดการณ์ว่าความขัดแย้งจะยืดเยื้อ แต่พัฒนาการล่าสุดบ่งชี้ว่ายังมีโอกาสบรรลุการหยุดยิงได้ แม้ว่ากระบวนการดังกล่าวไม่น่าจะรวดเร็วหรือราบรื่นนัก

ปฏิทินข่าวสารของสหรัฐอเมริกาและสหราชอาณาจักร:

• สหรัฐอเมริกา – Nonfarm Payrolls Change (12:30 UTC)
• สหรัฐอเมริกา – อัตราการว่างงาน (Unemployment Rate) (12:30 UTC)

ปฏิทินเศรษฐกิจวันที่ 5 มิถุนายนมีสองเหตุการณ์ที่ผมมองว่าสำคัญต่อบรรยากาศการเทรด ผลกระทบของปัจจัยพื้นฐานทางเศรษฐกิจต่อมุมมองของตลาดน่าจะเริ่มชัดเจนมากขึ้นในช่วงครึ่งหลังของวัน

แนวโน้มและคำแนะนำการเทรด GBP/USD:

สามารถเปิดสถานะ Short ได้หลังจากราคาดีดตัวจากโซน 1.3454–1.3466 บนกราฟรายชั่วโมง โดยมีเป้าหมายที่ 1.3408 และ 1.3349–1.3355 ซึ่งเป้าหมายแรกได้ถูกแตะเรียบร้อยแล้ว ด้านสถานะ Long อาจพิจารณาเปิดได้ในวันนี้เมื่อราคาดีดตัวจากระดับ 1.3408 โดยมีเป้าหมายที่โซน 1.3454–1.3466 นอกจากนี้ เทรดเดอร์ยังอาจพิจารณาซื้อคู่นี้หากราคาปิดเหนือโซน 1.3454–1.3466 โดยมีเป้าหมายที่ 1.3526–1.3539

การวาง Fibonacci grid ทำจากช่วงราคา 1.3158–1.3655 บนกราฟรายชั่วโมง และช่วง 1.3866–1.3158 บนกราฟ 4 ชั่วโมง