FX.co ★ GBP/USD – 10 กรกฎาคม: ค่าเงินปอนด์อังกฤษไม่สะทกสะท้านต่อความเสี่ยงของสงครามครั้งใหม่

บนกราฟรายชั่วโมง GBP/USD ดีดตัวขึ้นเมื่อวันพฤหัสบดีจากระดับ Fibonacci ย้อนไป 76.4% ที่ 1.3382 และกลับมาเคลื่อนไหวขาขึ้นมุ่งหน้าไปยังโซนแนวต้านที่ 1.3454–1.3457 การดีดตัวลงจากโซนนี้จะเป็นผลดีต่อดอลลาร์สหรัฐและอาจนำไปสู่การปรับตัวลงในระดับปานกลางกลับไปที่ 1.3382 การทะลุและยืนเหนือระดับแนวต้านดังกล่าวได้อย่างมั่นคงจะเพิ่มโอกาสของการปรับตัวขึ้นต่อไปยังแนวต้านถัดไปที่ 1.3526–1.3543

โครงสร้างคลื่นกลับมาอยู่ในภาวะขาขึ้นเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว คลื่นขาลงล่าสุดที่จบไปได้ทำจุดต่ำใหม่ต่ำกว่าจุดต่ำก่อนหน้า ขณะที่คลื่นขาขึ้นลูกใหม่สามารถผ่านจุดสูงเดิมและยังคงพัฒนาไปต่อ นี่บ่งชี้ว่าฝ่ายซื้อยังคงควบคุมทิศทางตลาดอยู่ แม้ว่าผมจะคาดว่าการเปลี่ยนทิศนี้น่าจะเกิดขึ้นก่อนหน้านั้นราวสองถึงสามสัปดาห์ อย่างไรก็ตาม มาช้าดีกว่าไม่มา สำหรับมุมมองของผม แรงกระตุ้นขาลงที่ครอบงำตลาดในปี 2026 นั้นได้สิ้นสุดลงแล้ว

ในเชิงปัจจัยพื้นฐาน แทบไม่มีอะไรให้ติดตามในวันพฤหัสบดี มีรายงานเศรษฐกิจสหรัฐฯ รองลงมาเพียงสองฉบับ และทั้งคู่แทบไม่ส่งผลใด ๆ ต่อบรรยากาศในตลาด ถ้าหากเมื่อสามสัปดาห์ก่อนยังพอถกเถียงได้ว่า ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นโดยไม่มีเหตุผลรองรับมากเพียงพอ ตอนนี้ British pound กำลังแสดงพฤติกรรมในลักษณะเดียวกัน กล่าวคือ ตลาดได้ปรับสมดุลตัวเองไปแล้ว ในตอนแรก ดอลลาร์แข็งค่าขึ้นโดยไม่มีปัจจัยหนุนที่ชัดเจน และตอนนี้ถึงคิวของปอนด์ที่ทำแบบเดียวกัน ผลก็คือ ค่าเงินปอนด์ได้กลับมาสู่ระดับราคาที่โดยภาพรวมแล้วดูสอดคล้องกับมูลค่าที่เหมาะสมของมัน

ด้วยเหตุนี้ จึงอาจคาดหวังการย่อตัวในเชิงปรับฐานได้ในระยะสั้น ขณะนี้ไม่มีเหตุการณ์สำคัญใด ๆ ถูกกำหนดไว้สำหรับวันศุกร์ และฝ่ายซื้อไม่สามารถดันตลาดให้ขึ้นไปได้ตลอดเวลาเพียงด้วยแรงคาดหวังเชิงบวก ด้านภูมิรัฐศาสตร์ก็ไม่ได้สร้างแรงกดดันต่อค่าเงินปอนด์มากนัก เพราะตลาดแทบไม่เชื่อข่าวสารราว 90% ที่ออกมาจากตะวันออกกลาง ขณะนี้ยังไม่ชัดเจนว่าจะมีการกลับมาเจรจากันอีกหรือไม่ อย่างเป็นทางการ ทั้งเตหะรานและวอชิงตันยังไม่ได้ประกาศยุติความพยายามทางการทูต อย่างไรก็ดี Donald Trump ระบุว่าเขา “ไม่เห็นประโยชน์ที่จะคุยกับอิหร่านต่อไปแล้ว” ในเวลาเดียวกัน ประธานาธิบดีสหรัฐก็ไม่ได้แสดงท่าทีเร่งร้อนที่จะกลับมาใช้ปฏิบัติการทางทหารอีกครั้ง ค่าเงินปอนด์กำลังได้อานิสงส์จากสภาพแวดล้อมในปัจจุบันและการผ่อนคลายความตึงเครียดชั่วคราว

บนกราฟ 4 ชั่วโมง GBP/USD ดีดตัวขึ้นจากระดับ Fibonacci ย่อกลับ 100.0% ที่ 1.3159 กลับทิศเป็นเข้าข้างเงินปอนด์ และปรับตัวขึ้นมุ่งหน้าสู่ระดับ Fibonacci 50.0% ที่ 1.3409 ดังนั้น เทรดเดอร์อาจคาดหวังว่าการเคลื่อนไหวขาขึ้นจะยังคงต่อเนื่องไปยังระดับ Fibonacci ย่อกลับถัดไปที่ 38.2% (1.3467) การดีดตัวลงจากระดับ 1.3467 จะเป็นแรงหนุนให้กับเงินดอลลาร์สหรัฐ และอาจนำไปสู่การปรับตัวลงปานกลางกลับไปยังระดับ 1.3409 และ 1.3348 ในขณะนี้ยังไม่พบสัญญาณ Divergence ที่กำลังก่อตัว

รายงาน Commitments of Traders (COT)

มุมมองของกลุ่ม Non-commercial มีท่าที “ขาลง” ลดลงเล็กน้อยในสัปดาห์รายงานล่าสุด แม้ว่าภาพรวมยังคงเป็นขาลงอยู่ จำนวนสถานะ Long ที่นักเก็งกำไรถืออยู่ลดลง 3,623 สัญญา ขณะที่สถานะ Short ลดลง 7,195 สัญญา ช่องว่างระหว่างสถานะ Long และ Short ตอนนี้อยู่ที่ประมาณ 37,000 เทียบกับ 139,000 ในช่วงก่อนหน้า ฝั่งหมีครองภาพรวมสถานะมาอย่างต่อเนื่องในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา ซึ่งก่อนหน้านี้ได้รับการสนับสนุนอย่างมากจากสภาพตลาด แต่ความได้เปรียบนี้เริ่มถูกตั้งคำถามมากขึ้น เมื่อปัจจัยพื้นฐานเปลี่ยนแปลงไปอย่างมีนัยสำคัญ อย่างไรก็ดี ความได้เปรียบของฝั่งขาลงยังคงมากกว่าฝั่งขาขึ้นกว่า 3 เท่า

ผมยังไม่เชื่อว่าจะเกิดเทรนด์ขาลงระยะยาวที่ยั่งยืนสำหรับเงินปอนด์ อย่างไรก็ตาม ในระยะสั้น ทิศทางของตลาดจะขึ้นกับปัจจัยด้านระยะเวลา ขนาด และผลกระทบของความขัดแย้งในตะวันออกกลาง มากกว่าตัวเลขเศรษฐกิจ นโยบายการค้าของ Trump หรือ นโยบายการเงินของธนาคารกลางต่าง ๆ ในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา บรรยากาศในตลาดเริ่มโน้มเอียงไปในทิศทางคาดหวังสันติภาพมากขึ้น แต่อย่างไรก็ดี การเจรจาระหว่างอิหร่านและสหรัฐอเมริกามีโอกาสจะยืดเยื้อและเต็มไปด้วยความยากลำบาก และไม่มีหลักประกันว่าจะจบลงด้วยการลงนามข้อตกลงนิวเคลียร์

ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ และสหราชอาณาจักร

ปฏิทินเศรษฐกิจสำหรับวันที่ 10 กรกฎาคม ไม่มีการประกาศตัวเลขสำคัญใด ๆ ดังนั้นข่าวเศรษฐกิจมหภาคจึงไม่น่าจะมีอิทธิพลต่อบรรยากาศในตลาดในวันศุกร์นี้อีกครั้ง

แนวโน้มและคำแนะนำการเทรด GBP/USD

อาจพิจารณาเปิดสถานะ Short ได้ในวันนี้ หากคู่เงินดีดตัวลงจากโซนแนวต้าน 1.3454–1.3457 บนกราฟรายชั่วโมง โดยมีเป้าหมายด้านล่างที่ 1.3382 และ 1.3335 ส่วนสถานะ Long ก่อนหน้านี้สามารถเปิดได้หลังจากราคาดีดตัวขึ้นจาก 1.3335 โดยมีเป้าหมายที่ 1.3382 และ 1.3457 ซึ่งเป้าหมายแรกถูกทำได้แล้ว และเป้าหมายที่สองเกือบจะถูกทดสอบเรียบร้อย สำหรับสถานะ Long ใหม่ อาจพิจารณาได้หากมีการปิดแท่งยืนยันเหนือโซนแนวต้าน 1.3454–1.3457 อย่างชัดเจน โดยมีเป้าหมายบริเวณ 1.3526–1.3543

ระดับ Fibonacci retracement ถูกลากจาก 1.3457–1.3139 บนกราฟรายชั่วโมง และจาก 1.3158–1.3655 บนกราฟ 4 ชั่วโมง