FX.co ★ ชัยชนะของพรรคเดโมแครตไม่ได้สร้างความหวาดกลัวให้กับนักลงทุนฟิวเจอร์สหรือ ETF

เมื่อวานนี้ Bitcoin ปรับตัวขึ้น 3.5% สู่ระดับ 80,500 ดอลลาร์ ฟื้นตัวกลับมาจากการร่วงลงหลังเหตุการณ์แฮ็กของ Binance ได้อย่างเต็มที่ ขณะที่ Ethereum เพิ่มขึ้นเกือบ 6% มาอยู่ที่ 2,433 ดอลลาร์ ส่วน Solana และ XRP ปรับขึ้นในระดับปานกลาง ราว 2.5% แรงขับเคลื่อนหลักมาจากผลการเลือกตั้งในสหรัฐฯ ที่พรรค Democrat คว้าชัยชนะและครองเสียงข้างมากทั้งสองสภา ซึ่งตลาดตอบรับอย่างสงบ นักลงทุนมองผลลัพธ์นี้ว่าเป็น “ความชัดเจน” มากกว่าจะเป็นปัจจัยเสี่ยงต่อแนวโน้มขาขึ้น

ข้อมูลล่าสุดจากตลาดตราสารอนุพันธ์บ่งชี้ว่ามีการสับเปลี่ยนสถานะมากกว่าการเปิดเลเวอเรจรอบใหม่ ปริมาณการซื้อขายสัญญา Crypto ฟิวเจอร์สเพิ่มขึ้น 27% ขณะที่มูลค่า open interest เพิ่มขึ้นเพียงราว 3% และ open interest ของ Bitcoin ยังเพิ่มช้ากว่าราคาอีกด้วย มูลค่าการถูกล้างพอร์ต (liquidations) รวมอยู่ที่ราว 469 ล้านดอลลาร์ หมายความว่าส่วนหนึ่งของรอบการดีดตัวครั้งนี้มาจากการถูกบังคับปิดสถานะชอร์ต ผู้ที่ขาดทุนคือฝั่งชอร์ตที่เก็งว่าราคาจะปรับลงต่อหลังเหตุแฮ็ก ส่วนผู้ที่ได้ประโยชน์คือผู้ที่ถือสถานะลองไว้

ตลาดหุ้นเคลื่อนไหวตามตลาดเหรียญ หุ้น Strategy และ Coinbase ต่างปรับขึ้นราว 6% และหุ้นบุริมสิทธิของ Strategy (STRC) แตะระดับ 100 ดอลลาร์เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนพฤษภาคม

สำหรับปฏิกิริยาตลาดต่อเหตุ Binance ถูกแฮ็ก ข้อมูลในอดีตชี้ว่าในราวครึ่งหนึ่งของเหตุการณ์ลักษณะนี้ ราคา Bitcoin มักซื้อขายอยู่ในระดับที่สูงกว่าก่อนถูกแฮ็ก ภายใน 30 วันถัดมา มี 4 ปัจจัยหลักที่ต้องจับตาในเดือนพฤศจิกายน การยืนเหนือโซน 76,000–78,000 ดอลลาร์ และการเบรกยืนเหนือช่วง 80,000–82,000 ดอลลาร์ได้อย่างมั่นคง จะเป็นสัญญาณเชิงบวกที่แข็งแรง ราคาน้ำมันที่ปรับลงและผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลงก็จะช่วยหนุนสินทรัพย์เสี่ยงเช่นกัน การกลับมาของกระแสเงินไหลเข้ากองทุน ETF จะเป็นอีกเหตุผลหนึ่งที่ทำให้พิจารณาซื้อคริปโตได้

ผมมองว่าปัจจัยสุดท้ายนี้มีน้ำหนักชี้ขาด: ตราบใดที่ ETF ยังไม่กลับมามีกระแสเงินไหลเข้าอย่างสม่ำเสมอ การรีบาวด์ของราคาจะยังพึ่งแรงชอร์ตคัฟเวอริงและมักอ่อนแรงได้เร็ว หากกระแสเงินไหลเข้ากลับมา Bitcoin มีโอกาสทรงตัวเหนือ 80,000 ดอลลาร์และขยับขึ้นไปแถว 81,800 ดอลลาร์ แต่ถ้าไม่มี ผมคาดว่าราคาจะถอยกลับลงมาที่กรอบ 78,000–79,000 ดอลลาร์

Bitcoin

ในตอนนี้ตลาดกำลังเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบแคบระหว่าง $80,200 ถึง $80,800 และแผนการเทรดจะครอบคลุม 2 สถานการณ์แบบ “ภาพสะท้อน” ทั้งฝั่งเบรกเอาต์เต็มตัวและฝั่งรีเจกชัน หลังเบรกไม่ผ่านแนวรับ/แนวต้าน กลยุทธ์ฝั่งซื้อจะพิจารณาเมื่อราคาสามารถเบรกเหนือ 80,800 ได้ โดยมีเงื่อนไขว่าราคายังยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และค่า Awesome Oscillator อยู่เหนือระดับศูนย์ โดยมีเป้าหมายกำไรที่ $81,800 ซึ่งควรเป็นระดับในการล็อกกำไร และพิจารณาเปิดชอร์ตหากมีการย่อตัวลงจากบริเวณนั้น หากการหลุดลงต่ำกว่า $80,200 เป็นการหลุดหลอก และราคาดีดกลับขึ้นมา แนะนำให้เปิดสถานะซื้อจากบริเวณดังกล่าว โดยตั้งเป้าหมายแรกที่ $80,800 และเป้าหมายถัดไปที่ $81,800

สถานการณ์ฝั่งขายเป็นภาพสะท้อนที่สมมาตรกัน หากมีการเบรกลงต่ำกว่า $80,200 อย่างยืนยันชัดเจน ขณะที่เส้น MA อยู่เหนือราคา และ Awesome Oscillator อยู่ต่ำกว่าศูนย์ จะเปิดโอกาสให้เข้าชอร์ต โดยมีเป้าหมายทำกำไรที่ $79,300 หากการเบรกขึ้นเหนือ $80,800 ล้มเหลว การเปิดชอร์ตจากสัญญาณรีเจกชันจะตั้งเป้าหมายให้ราคาย่อตัวกลับมาที่ $80,200 ก่อน และต่อเนื่องลงสู่ระดับต่ำกว่า ที่ $79,300

Ethereum

หลักการเคลื่อนไหวของราคายังใช้แนวคิดเดียวกับ Bitcoin แต่ปรับให้เข้ากับสเกลราคาของตัวเอง: ช่วงราคาถูกกำหนดโดยแนว $2,411 และ $2,436 โดยมีจุดอ้างอิงเพิ่มเติมที่ $2,372 (แนวรับ) และ $2,479 (แนวต้าน) กลยุทธ์ฝั่งซื้อคือเข้าซื้อเมื่อราคาทะลุขึ้นเหนือ $2,436 ในขณะที่ราคาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และค่า Awesome > 0 โดยตั้งเป้าทำกำไรที่บริเวณ $2,479; หรือเข้าซื้อหากเกิดการหลุดลงต่ำกว่า $2,411 แบบหลอก (false break) แล้วราคาดีดกลับขึ้นมาที่ $2,436 ก่อน และต่อเนื่องไปยัง $2,479

ฝั่งขายให้เปิดสถานะเมื่อมีการยืนยันการหลุดลงต่ำกว่า $2,411 ในขณะที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อยู่เหนือราคา และค่า Awesome < 0 โดยตั้งเป้าหมายที่ $2,372; หรือเปิดสถานะขาย (short) เมื่อราคาพยายามทะลุ $2,436 ไม่สำเร็จแล้วกลับตัวลง โดยมีเป้าหมายลงมาที่ $2,411 ก่อน และต่อเนื่องลงไปที่ $2,372

อินดิเคเตอร์ทั้งสองตัวมีบทบาทเป็นตัวกรองเพื่อช่วยตัดสัญญาณหลอกมากกว่าที่จะใช้เป็นสัญญาณเข้าเทรดหลัก และจะเปิดสถานะก็ต่อเมื่อราคามีการยืนยันระดับที่กำหนดไว้อย่างชัดเจนแล้วเท่านั้น