FX.co ★ Các chiến lược giao dịch trong ngày cho nhà giao dịch mới bắt đầu vào ngày 28 tháng 8

Đô la Mỹ đã phần nào mất lợi thế so với các tài sản rủi ro, nhưng điều này vẫn chưa dẫn tới thay đổi đáng kể nào trong động lực thị trường.

Đồng bạc xanh phản ứng bằng một nhịp giảm nhẹ sau hai báo cáo mới từ Mỹ, cho bức tranh trái chiều ngay trước bài phát biểu của Kevin Warsh tại Jackson Hole. Một mặt, thị trường lao động trông vẫn rất vững, khi số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu giảm xuống 203.000 trong tuần kết thúc ngày 22 tháng 8, từ mức 229.000 cùng kỳ năm trước, và số người đang nhận trợ cấp giảm xuống 1,778 triệu so với 1,934 triệu năm ngoái. Các đơn xin trợ cấp thất nghiệp là thước đo hoạt động của thị trường việc làm, và những con số thấp như vậy khẳng định sức chống chịu của thị trường lao động, vốn thông thường sẽ là yếu tố hỗ trợ cho đồng đô la.

Tuy nhiên, thương mại đối ngoại lại mang đến một bất ngờ khó chịu. Thâm hụt hàng hóa tăng vọt lên 118,8 tỷ USD từ 101,4 tỷ USD trong tháng 6, tăng 17,2%, do xuất khẩu giảm trong khi nhập khẩu tăng mạnh. Do nhập khẩu bị trừ ra khi tính GDP, cú nhảy vọt của nhập khẩu trong tháng 7 tạo lực cản cho nền kinh tế trong quý III. Cùng lúc đó, kho bãi đang dần đầy lên khi hàng tồn kho bán buôn và bán lẻ tiếp tục tăng, để ngỏ câu hỏi liệu các doanh nghiệp đang tích trữ chuẩn bị cho nhu cầu tương lai – như từng xảy ra sau khi chiến tranh Trung Đông nổ ra – hay hàng hóa đang chất đống vì người mua đã cạn kiệt sức mua.

Chính sự hai mặt này đã định hình phản ứng thận trọng của đồng đô la, khiến nó lùi nhẹ. Với euro và bảng Anh, sự suy yếu này mang lại lực đỡ vừa phải, và cả hai đồng tiền châu Âu đều nhích tăng, khi những tín hiệu đáng lo từ thương mại và hàng tồn kho lấn át sự vững mạnh của thị trường lao động. Dù vậy, toàn bộ tâm điểm trong ngày hôm nay đã chuyển sang bài phát biểu của Warsh tại Jackson Hole, từ đó thị trường kỳ vọng sẽ có tín hiệu về quỹ đạo tiếp theo của Cục Dự trữ Liên bang, nên mức độ bền vững của đà tăng trong các cặp EUR/USD và GBP/USD vẫn còn là câu hỏi.

Hôm nay, trong nửa đầu ngày, sự chú ý đối với đồng euro sẽ tập trung vào một loạt dữ liệu châu Âu, bao gồm thay đổi về tỷ lệ thất nghiệp và số liệu thất nghiệp của Đức, cũng như dữ liệu lạm phát tiêu dùng quan trọng và số liệu GDP của Pháp. Tỷ lệ thất nghiệp phản ánh trạng thái thị trường lao động tại nền kinh tế lớn nhất khối; chỉ số giá tiêu dùng thể hiện áp lực lạm phát và tác động trực tiếp tới kỳ vọng về lãi suất của Ngân hàng Trung ương châu Âu; còn GDP đo lường tốc độ tăng trưởng của nền kinh tế. Kết hợp lại, các chỉ báo này cung cấp một bức tranh tổng thể và có thể điều chỉnh tâm lý thị trường.

Tuy nhiên, ngưỡng kỳ vọng dành cho euro đang ở mức cao. Chỉ những bất ngờ tích cực đủ mạnh so với dự báo của giới kinh tế mới có thể củng cố vị thế của đồng tiền chung, vì thị trường đã phần nào phản ánh sẵn một kịch bản nhất định. Nếu dữ liệu vượt rõ rệt so với dự báo, cặp EUR/USD sẽ có cơ sở để tăng giá, trong khi kết quả đúng như kỳ vọng hoặc yếu hơn sẽ để lại thế chủ động cho đồng đô la. Trước khi dữ liệu được công bố, đồng euro nhiều khả năng vẫn giữ thái độ thận trọng.

Nếu dữ liệu phù hợp với kỳ vọng của giới kinh tế, nên áp dụng chiến lược Mean-Reversion. Nếu dữ liệu cao hơn hoặc thấp hơn đáng kể so với kỳ vọng, tốt nhất là sử dụng chiến lược Momentum.

Chiến lược Momentum (Breakout):

Đối với cặp EUR/USD

• Mở vị thế mua khi phá vỡ mốc 1,1657 có thể dẫn tới việc đồng euro tăng lên vùng 1,1673 và 1,1690;
• Mở vị thế bán khi phá vỡ mốc 1,1639 có thể kéo đồng euro giảm về 1,1621 và 1,1601;

Đối với cặp GBP/USD

• Mở vị thế mua khi phá vỡ mốc 1,3596 có thể giúp bảng Anh tăng lên 1,3620 và 1,3647;
• Mở vị thế bán khi phá vỡ mốc 1,3571 có thể khiến bảng Anh giảm về 1,3546 và 1,3524;

Đối với cặp USD/JPY

• Mở vị thế mua khi phá vỡ mốc 159,60 có thể giúp đồng đô la tăng lên 159,83 và 160,20;
• Mở vị thế bán khi phá vỡ mốc 159,38 có thể dẫn tới làn sóng bán đồng đô la về 159,13 và 158,83;

Chiến lược Mean Reversion (Retracement):

Đối với cặp EUR/USD

• Tôi sẽ tìm cơ hội bán sau một cú phá vỡ không thành công lên trên 1,1655 nếu giá quay trở lại xuống dưới mức này;
• Tôi sẽ tìm cơ hội mua sau một cú phá vỡ không thành công lên trên 1,1632 nếu giá quay trở lại mức này;

Đối với cặp GBP/USD

• Tôi sẽ tìm cơ hội bán sau một cú phá vỡ không thành công lên trên mức 1.3600 nếu giá quay trở lại xuống dưới mức này;
• Tôi sẽ tìm cơ hội mua sau một cú phá vỡ không thành công lên trên mức 1.3575 nếu giá quay trở lại mức này;

Đối với cặp AUD/USD

• Tôi sẽ tìm kiếm lệnh bán sau một cú phá vỡ không thành công lên trên 0,7210 nếu giá quay trở lại dưới mức này;
• Tôi sẽ tìm kiếm lệnh mua sau một cú phá vỡ không thành công lên trên 0,7190 nếu giá quay trở lại mức này;

Đối với cặp USD/CAD

• Tôi sẽ tìm cơ hội bán sau một cú breakout không thành công lên trên 1.3862 nếu giá quay trở lại xuống dưới mức này;
• Tôi sẽ tìm cơ hội mua sau một cú breakout không thành công lên trên 1.3844 nếu giá quay trở lại mức này;