FX.co ★ Quý tốt nhất kể từ năm 2024

Hôm nay, Bitcoin tiếp tục dao động trong biên độ hẹp, Ether cũng vậy, khi các nhà giao dịch chờ đợi những điểm quyết định mới, đặc biệt là sau khi chỉ số PCE ngày hôm qua – thước đo lạm phát ưa thích của Fed – gây bất ngờ khi tăng 0,3% trong tháng 8 và 3,4% so với cùng kỳ năm trước, so với dự báo của các nhà kinh tế lần lượt là 0,4% và 3,7%. Tuy nhiên, bối cảnh chung đối với Bitcoin vẫn khá nặng nề. Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đã lên khoảng 5,25%, mức cao nhất kể từ năm 2002, và mức lợi suất như vậy đang hút dòng tiền rời khỏi các tài sản không tạo ra lợi suất.

Trong bối cảnh đó, kết quả quý này trông tích cực hơn so với cảm nhận chung của thị trường. Bitcoin kết thúc quý 3 tăng 42,71%, đánh dấu kết quả tốt nhất kể từ quý 4/2024 và là quý 3 mạnh nhất kể từ năm 2017. Tháng 9 khép lại với mức tăng +6,33%, dù về mặt lịch sử mức trung bình tháng này là ?2,41%. Tháng 10 thường tích cực hơn: lợi suất trung bình của Bitcoin là +18,52% và mức trung vị là +12,73%; trong lịch sử, tháng 10 chỉ đóng cửa trong sắc đỏ ba lần. Độ lệch giữa giá trị trung bình và trung vị cho thấy mức trung bình bị kéo lên bởi một vài tháng 10 bùng nổ, vì vậy trung vị là mốc tham chiếu hợp lý hơn.

Tâm lý thị trường đã phản ánh đà tăng này. Fear & Greed Index hiện đứng ở mức 74, trong vùng tham lam, tăng so với mức 71 ngày hôm qua, 71 một tuần trước và 69 một tháng trước. Tâm lý đang tăng nhanh hơn giá, và các nhà xây dựng chỉ số lưu ý rằng một thị trường quá tham lam thường dễ bước vào giai đoạn điều chỉnh.

Tôi kỳ vọng cú phá vỡ vùng đi ngang sẽ diễn ra trong vài ngày tới, và với yếu tố mùa vụ tích cực của tháng 10 cùng với việc kỳ vọng Fed tăng lãi suất đã hạ nhiệt, Bitcoin có nhiều khả năng ban đầu sẽ tiến lên vùng 86.000 USD hơn là giảm xuống. Tuy nhiên, mức tham lam cao khiến nhịp tăng này trở nên mong manh, và bất kỳ sự gia tốc nào của lợi suất hay giá dầu cũng có thể nhanh chóng chặn lại đà đi lên.

Về mặt kỹ thuật, Bitcoin hiện đang nằm trong vùng hỗ trợ tại 83.700 USD và kháng cự tại 84.100 USD, và kế hoạch giao dịch được xây dựng xoay quanh hành lang giá này. Với lệnh mua, lựa chọn đầu tiên là chờ một cú phá vỡ được xác nhận lên trên 84.100 USD, mục tiêu chốt lời tại 84.800 USD, tại đó tôi sẽ chốt lợi nhuận và cân nhắc mở vị thế bán khi giá điều chỉnh, với điều kiện giá vẫn nằm trên đường trung bình động 50 ngày (50-day MA) và chỉ báo Awesome Oscillator vẫn ở trên mức 0. Lựa chọn thứ hai áp dụng nếu cú phá vỡ xuống dưới không thành công: một nhịp bật lại từ 83.700 USD hoặc một cú rơi giả xuống 82.900 USD sẽ mở ra cơ hội mua, với mục tiêu ban đầu quay lại 84.100 USD rồi sau đó là 84.800 USD.

Với lệnh bán, các điều kiện được phản chiếu tương ứng. Một cú phá vỡ được xác nhận xuống dưới 83.700 USD tạo cơ hội bán với mục tiêu 82.900 USD, nhưng chỉ khi đường trung bình động 50 ngày (50-day MA) nằm trên giá và chỉ báo Awesome Oscillator đã giảm xuống dưới mức 0. Nếu cú phá vỡ lên trên 84.100 USD thất bại và giá bị từ chối tại vùng này, một vị thế bán sẽ nhắm mục tiêu quay lại 83.700 USD rồi sau đó là 82.900 USD.

Đối với Ether, logic vận động phản chiếu Bitcoin nhưng trên “thang đo” riêng: vùng giao dịch hiệu quả nằm giữa hỗ trợ tại 2.690 và kháng cự tại 2.705. Có thể cân nhắc mở vị thế mua khi giá phá vỡ lên trên 2.705, với mục tiêu 2.731 (chốt lời tại đây và cho phép mở vị thế bán khi giá điều chỉnh giảm), hoặc mua khi giá bật lên từ vùng 2.690 hay sau một nhịp giảm giả xuống 2.668, với mục tiêu đầu tiên là 2.705 rồi sau đó 2.731. Lệnh bán có thể được mở khi giá phá vỡ rõ ràng xuống dưới 2.690 với mục tiêu 2.668, hoặc khi xuất hiện cú phá vỡ thất bại tại 2.705; khi đó, các mục tiêu lần lượt là 2.690 rồi 2.668. Các điều kiện liên quan đến đường trung bình động 50 ngày (50-day MA) và Awesome Oscillator giống như với Bitcoin. Cả hai chỉ báo này đóng vai trò là bộ lọc để tránh các biến động giả, chứ không phải tín hiệu vào lệnh sớm, do đó chỉ nên vào lệnh sau khi giá đã xác nhận các mốc mức được nêu.