FX.co ★ ปอนด์อังกฤษ: บทวิเคราะห์ภาพรวมประจำสัปดาห์

ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ค่าเงินปอนด์อังกฤษได้สร้างโครงสร้างคลื่นที่คล้ายกับยูโร แน่นอนว่ายังมีความแตกต่างกันอยู่บ้าง แต่ภาพรวมคือเป็นโครงสร้างคลื่นขาลงแบบห้าคลื่น และการปรับฐานขาขึ้นแบบสามคลื่น เมื่อเข้าสู่สัปดาห์ใหม่ ค่าเงินปอนด์อังกฤษเผชิญกับภาวะกลืนไม่เข้าคายไม่ออกเช่นเดียวกับยูโร คือ ส่วนขาขึ้นของแนวโน้มจะซับซ้อนต่อและอาจพัฒนาเป็นโครงสร้างแบบคลื่นกระตุ้น (impulsive) หรือจะเกิดแนวโน้มขาลงรอบใหม่ขึ้นมาโดยสมบูรณ์ ตรงไปตรงมา ผม/ฉันมีแนวโน้มเชื่อว่าการเคลื่อนไหวขาขึ้นของทั้งยูโรและปอนด์จะยังคงดำเนินต่อไป Donald Trump ได้ดำเนินการในทิศทางการลดระดับความตึงเครียดของความขัดแย้งทางทหารกับอิหร่าน อย่างน้อยจากการกระทำล่าสุดของเขาทั้งหมดบ่งชี้ว่าเขาไม่ต้องการให้สงครามกลับมาปะทุอีก ช่องแคบฮอร์มุซ (Strait of Hormuz) ยังคงถูกปิดล้อมแบบสองชั้น แต่การปิดล้อมไม่ใช่สงคราม หากแต่เป็นเครื่องมือกดดันเตหะราน โดยการปิดกั้นท่าเรือของอิหร่าน Trump มีเป้าหมายที่จะตัดกระแสเงินทุนที่ไหลเข้าสู่อิหร่านเพื่อผลักดันให้อิหร่านยอมทำข้อตกลงที่เกื้อกูลต่อสหรัฐฯ ดังนั้น สัปดาห์หน้าจำเป็นต้องจับตาสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์อย่างใกล้ชิด

ในบริบทของปัจจัยเศรษฐกิจปกติ เหตุการณ์ที่น่าสนใจเพียงรายการเดียวในสหราชอาณาจักรคือการประชุมของ Bank of England ความคาดหวังของตลาดต่อเหตุการณ์นี้ค่อนข้างชัดเจน: จะไม่มีการเปลี่ยนแปลงพารามิเตอร์ของนโยบายการเงิน ตลาดไม่เชื่อว่าสมาชิกคณะกรรมการนโยบายการเงิน (MPC) คนใดจะลงคะแนนเสียงให้ปรับขึ้นหรือลดอัตราดอกเบี้ย แม้ว่าในทางปฏิบัติ การเบี่ยงเบนจากประมาณการมักเกิดขึ้นได้บ่อย แต่ดูเหมือนว่าครั้งนี้น่าจะไม่ใช่กรณีนั้น ดังนั้นจึงมีแนวโน้มสูงที่ทั้ง ECB และ Bank of England จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่เดิม ซึ่งทำให้โอกาสที่จะเกิดปฏิกิริยารุนแรงของตลาดต่อเหตุการณ์เหล่านี้ลดลงอย่างมาก รายงานสำคัญทั้งหมดในสหราชอาณาจักรได้เผยแพร่ออกไปแล้วเมื่อสัปดาห์ก่อน และก็แทบไม่ได้รับความสนใจเช่นกัน ดังนั้นปัจจัยด้านภูมิรัฐศาสตร์จะกลับมาอยู่เหนือปัจจัยอื่นอีกครั้ง อย่างน้อยสำหรับคู่เงิน GBP/USD อย่างไรก็ตาม ความเคลื่อนไหวของคู่เงิน EUR/USD อาจทำให้ GBP/USD เคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกันได้

โครงสร้างคลื่นของ EUR/USD:

จากการวิเคราะห์ EUR/USD ผม/ฉันสรุปได้ว่า อินสตรูเมนต์นี้ยังคงอยู่ภายในส่วนขาขึ้นของแนวโน้ม (ตามที่เห็นในกราฟด้านล่าง) ขณะที่ในระยะสั้นอยู่ในโครงสร้างการปรับฐาน คลื่นปรับฐานที่ก่อตัวอยู่นั้นดูค่อนข้างสมบูรณ์แล้ว และอาจขยายตัวให้ซับซ้อนยิ่งขึ้นได้ก็ต่อเมื่อสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางปรับตัวดีขึ้นเท่านั้น ไม่เช่นนั้น ผม/ฉันเชื่อว่าอาจเริ่มมีชุดคลื่นขาลงรอบใหม่ได้จากระดับราคาในปัจจุบัน เราได้เห็นคลื่นปรับฐานเรียบร้อยแล้ว และการเคลื่อนไหวต่อจากนี้จะขึ้นอยู่กับการเจรจาระหว่างอิหร่านและสหรัฐฯ เป็นสำคัญ

โครงสร้างคลื่นของ GBP/USD:

โครงสร้างคลื่นของอินสตรูเมนต์ GBP/USD มีความชัดเจนมากขึ้นตามกาลเวลา ซึ่งเป็นไปตามที่ผม/ฉันคาดไว้ ตอนนี้เรามองเห็นโครงสร้างขาขึ้นแบบสามคลื่นบนกราฟอย่างชัดเจน ซึ่งอาจเสร็จสิ้นแล้วก็เป็นได้ หากเป็นเช่นนั้น เราสามารถคาดหวังการก่อตัวของคลื่นขาลงอย่างน้อยหนึ่งคลื่น (ซึ่งน่าจะเป็นคลื่น d) ส่วนขาขึ้นของแนวโน้มอาจขยายเป็นโครงสร้างแบบห้าคลื่นได้ แต่การจะเกิดขึ้นในลักษณะนี้ได้ ความขัดแย้งในตะวันออกกลางจำเป็นต้องคลี่คลายลง ไม่ใช่ปะทุรุนแรงขึ้น ดังนั้นฉากทัศน์หลักสำหรับวันถัด ๆ ไปคือการอ่อนค่าลงสู่ระดับประมาณเลขหลัก 34 หรืออาจต่ำกว่าเล็กน้อย หลังจากนั้นทุกอย่างจะขึ้นอยู่กับปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์อีกครั้ง

หลักการสำคัญของการวิเคราะห์ของผม/ฉัน:

1. โครงสร้างคลื่นควรเรียบง่ายและเข้าใจได้ง่าย โครงสร้างที่ซับซ้อนเกินไปเล่นตามได้ยากและมักมีการเปลี่ยนแปลงบ่อยครั้ง
2. หากไม่มีความมั่นใจในสิ่งที่กำลังเกิดขึ้นในตลาด ควรหลีกเลี่ยงการเข้าเทรด
3. ไม่อาจมีความแน่นอน 100% เกี่ยวกับทิศทางการเคลื่อนไหวของราคาได้เลย ดังนั้นจึงควรใช้คำสั่งป้องกันความเสี่ยงแบบ stop-loss อยู่เสมอ
4. การวิเคราะห์คลื่นสามารถผสานใช้ร่วมกับการวิเคราะห์ประเภทอื่น ๆ และกลยุทธ์การเทรดรูปแบบต่าง ๆ ได้